第十节 财务报告..........................................................................................................................102
备查文件目录 经公司法定代表人签字和公司盖章的2024年年度报告全文和摘要
经公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签字并盖章的2024年年度财务报表
载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件
2024年度公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿
第一节 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
公司、本公司、本企业、湘财股份、哈高科 指 湘财股份有限公司(原名“哈尔滨高科技（集团）股份有限公司”)
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
上交所 指 上海证券交易所
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《治理准则》 指 《上市公司治理准则》
《公司章程》 指 《湘财股份有限公司章程》
新湖集团 指 浙江新湖集团股份有限公司
新湖控股 指 新湖控股有限公司
财商实业 指 浙江财商实业控股有限公司
浙商资产 指 浙江省浙商资产管理股份有限公司
衢州发展 指 衢州信安发展股份有限公司
英大集团 指 国网英大国际控股集团有限公司
湘财证券 指 湘财证券股份有限公司
湘财基金 指 湘财基金管理有限公司
金泰富资本 指 金泰富资本管理有限责任公司
营养品公司 指 黑龙江省哈高科营养食品有限公司
绥棱二塑 指 哈高科绥棱二塑有限公司
大豆食品公司 指 哈高科大豆食品有限责任公司
大智慧 指 上海大智慧股份有限公司
益盟股份 指 益盟股份有限公司
发行股份购买资产 指 发行股份购买新湖控股等16名交易对方合计持有的湘财证券99.7273%的股份，同时向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金
重大资产购买 指 湘财股份以支付现金的方式购买新湖集团持有的大智慧15%股份
非公开发行 指 非公开发行股份募集资金不超过47亿元（含本数）增资湘财证券、补充流动资金及偿还银行借款
报告期 指 2024年1月1日—2024年12月31日
元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元
第二节 公司简介和主要财务指标
一、公司信息
公司的中文名称 湘财股份有限公司
公司的中文简称 湘财股份
公司的外文名称 XIANGCAICO.,LTD
公司的外文名称缩写 XIANGCAI
公司的法定代表人 史建明
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 潘琼 翟宇佳
联系地址 哈尔滨高新技术产业开发区迎宾路集中区太湖北路7号 哈尔滨高新技术产业开发区迎宾路集中区太湖北路7号
电话 0451-84346722 0451-84346722
传真 0451-84346722 0451-84346722
电子信箱 ir@600095.com.cn ir@600095.com.cn
三、基本情况简介
公司注册地址 哈尔滨高新技术产业开发区迎宾路集中区太湖北路7号
公司注册地址的历史变更情况 公司于2001年10月将公司注册地由首次注册地址“哈尔滨市南岗区高科技开发区26号楼”变更为“哈尔滨开发区迎宾路集中区天平路2号”。2018年9月因公司住所所在区域规划调整，公司注册地址门牌号变更为“哈尔滨高新技术产业开发区迎宾路集中区太湖北路7号”
公司办公地址 哈尔滨高新技术产业开发区迎宾路集中区太湖北路7号
公司办公地址的邮政编码 150078
公司网址
电子信箱 xcgf@600095.com.cn
四、信息披露及备置地点
公司披露年度报告的媒体名称及网址 《中国证券报》（） 《上海证券报》（）《证券时报》（）《证券日报》（）
公司披露年度报告的证券交易所网址
公司年度报告备置地点 公司董事会办公室
五、公司股票简况
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 湘财股份 600095 哈高科
六、其他相关资料
公司聘请的会计师事务所（境内） 名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）
办公地址 杭州市钱江路1366号华润大厦B座
签字会计师姓名 魏五军、田冬青
七、近三年主要会计数据和财务指标
(一)主要会计数据
单位：元币种：人民币
主要会计数据 2024年 2023年 本期比上年同期增减(%) 2022年
营业总收入 2,192,102,694.27 2,321,216,297.66 -5.56 3,516,163,986.63
营业收入 437,741,061.16 578,743,544.26 -24.36 1,769,481,073.96
归属于上市公司股东的净利润 109,167,671.16 119,420,331.36 -8.59 -326,290,803.93
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 227,278,476.07 89,863,357.98 152.92 -339,026,688.09
经营活动产生的现金流量净额 5,809,869,389.38 -1,414,375,963.61 不适用 839,238,338.13
2024年末 2023年末 本期末比上年同期末增减（%） 2022年末
归属于上市公司股东的净资产 11,823,145,632.38 11,876,016,400.59 -0.45 11,855,458,380.01
总资产 38,559,887,736.68 33,041,353,328.97 16.70 34,788,456,047.80
(二)主要财务指标
主要财务指标 2024年 2023年 本期比上年同期增减(%) 2022年
基本每股收益（元／股） 0.0382 0.0418 -8.61 -0.1143
稀释每股收益（元／股） 0.0382 0.0418 -8.61 -0.1143
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） 0.0796 0.0314 153.50 -0.1187
加权平均净资产收益率（%） 0.9223 1.0068 减少0.0845个百分点 -2.6834
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 1.9202 0.7576 增加1.1626个百分点 -2.7881
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明
√适用□不适用
营业总收入和营业收入变动原因：
报告期内，公司营业总收入21.92亿元，其中：公司全资子公司湘财证券营业总收入17.56亿元(在金融企业报表口径下，湘财证券营业总收入16.50亿元，同比增加11.14%)。报告期内，公司营业收入下降了1.41亿元，主要系公司主动减少了贸易收入所致。
净利润的变动原因：
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润较上年增长152.92%，扣除非经常性损益后的基本每股收益较上年增长153.50%，主要系：
1、报告期内，随着新“国九条”和资本市场“1+N”政策文件落地，国内资本市场稳中向好，市场成交量显著增长，公司全资子公司湘财证券积极把握市场机遇，持续优化经营策略，其经纪业务、自营业务、另类投资经营业绩显著增长，实现扣除非经常性损益后净利润4.16亿元，较上年2.28亿元增长82.47%。
2、报告期内，公司全资子公司湘财证券收到云南省昆明市中级人民法院送达的《民事判决书》（案号为（2024）云01民初414号、（2024）云01民初415号），根据该案件一审判决情况，湘财证券全额计提预计负债233,398,471.18元，对公司净利润影响较大。
经营活动产生的现金流量净额变动原因：
主要系报告期内，证券业务拆入资金净额增加、代理买卖证券收到的现金净额增加导致经营现金流量净额增加较多，融出资金净流出增加导致经营现金流量净额减少，综合影响导致经营活动产生的现金流量净额增加。
八、境内外会计准则下会计数据差异
(一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况
□适用√不适用
(二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况
□适用√不适用
(三)境内外会计准则差异的说明：
□适用√不适用
九、2024年分季度主要财务数据
单位：元币种：人民币
第一季度（1-3月份） 第二季度（4-6月份） 第三季度（7-9月份） 第四季度（10-12月份）
营业总收入 589,077,051.80 504,321,264.85 455,778,556.24 642,925,821.38
营业收入 193,476,017.48 121,012,276.57 96,078,619.62 27,174,147.49
归属于上市公司股东的净利润 90,634,579.11 -17,305,102.49 72,276,797.85 -36,438,603.31
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 88,285,277.66 -23,189,697.72 67,845,310.93 94,337,585.20
经营活动产生的现金流量净额 2,046,520,565.43 -793,921,874.15 5,395,290,840.50 -838,020,142.40
注：(1)第二季度，归属于上市公司股东的净利润以及扣除非经常性损益后的净利润为负，主要系受资本市场波动影响，证券业务收入下降所致；第四季度，归属于上市公司股东的净利润为负，主要系子公司湘财证券计提诉讼案件预计负债所致。
(2)经营性活动现金流量净额波动较大，主要系受资本市场波动影响及湘财证券自身业务安排，证券业务中代理买卖证券业务、信用交易业务、回购业务等产生的现金流波动较大所致。
季度数据与已披露定期报告数据差异说明□适用 √不适用
十、非经常性损益项目和金额
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
非经常性损益项目 2024年金额 附注（如适用） 2023年金额 2022年金额
非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 42,346,099.83 主要系因可交换债券投资者换股产生的大智慧股票换股收益 19,225,598.20 -1,389,815.58
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外 9,403,833.08 主要系收到的政府补助 9,660,355.51 13,580,397.38
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益 14,923,634.82 主要系所持其他非流动金融资产公允价值上升所致 14,537,369.77 5,630,711.46
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 -233,398,471.18 主要系计提诉讼事项预计负债所致
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -5,183,760.32 -6,353,020.97 -2,421,271.07
其他符合非经常性损益定义的损益项目 2,577,829.73 1,871,920.49
减：所得税影响额 -53,784,298.74 9,707,065.32 3,944,947.25
少数股东权益影响额（税后） -13,560.12 384,093.54 591,111.27
合计 -118,110,804.91 29,556,973.38 12,735,884.16
对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。
□适用√不适用
十一、 采用公允价值计量的项目
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额
其他非流动金融资产 167,150,000.00 181,940,000.00 14,790,000.00 14,790,000.00
衍生金融工具 19,046,912.87 5,102,414.67 -13,944,498.20 -28,640,891.79
交易性金融资产 4,463,057,906.37 4,977,770,392.03 514,712,485.66 357,833,532.40
其他债权投资 4,405,878,964.49 4,000,948,878.40 -404,930,086.09 322,305,062.41
其他权益工具投资 31,659,086.00 25,000,000.00 -6,659,086.00 0.00
交易性金融负债 26,516,981.74 9,329,639.09 -17,187,342.65 -9,521,941.81
合计 9,113,309,851.47 9,200,091,324.19 86,781,472.72 656,765,761.21
注：“其他债权投资”含“一年内到期的非流动资产中的其他债权投资”。
十二、 其他
√适用□不适用
全资子公司湘财证券（母公司报表口径）的净资本及风险控制指标：
单位：元
项目 2024年12月31日 2023年12月31日
净资本 7,676,973,620.73 7,871,187,353.77
其中：核心净资本 7,676,973,620.73 7,871,187,353.77
附属净资本
净资产 9,361,095,127.75 9,752,195,768.80
各项风险资本准备之和 1,889,002,522.01 1,692,041,344.99
表内外资产总额 20,468,041,436.34 19,583,210,103.43
风险覆盖率 406.40% 465.19%
资本杠杆率 37.51% 40.19%
流动性覆盖率 370.39% 365.49%
净稳定资金率 230.45% 234.83%
净资本/净资产 82.01% 80.71%
净资本/负债 73.52% 87.40%
净资产/负债 89.65% 108.28%
自营权益类证券及其衍生品/净资本 10.52% 10.58%
自营非权益类证券及其衍生品/净资本 99.19% 95.03%
融资（含融券）的金额/净资本 95.74% 84.63%
注：2024年末湘财证券风险覆盖率有所下降，主要系湘财证券净资本减少以及各项风险准备之和增加所致。
第三节 管理层讨论与分析
一、经营情况讨论与分析
2024年是我国“十四五”规划实施的关键之年，也是公司深化战略转型的重要一年。面对复杂多变的市场环境，公司管理层在董事会科学决策和监事会有效监督下，带领全体员工围绕既定战略目标，精准把握市场机遇，持续优化经营策略，全面推进降本增效，经营业绩表现稳健。本年度，公司重点推进以下工作：战略执行层面，各业务条线紧密协同，强化战略落地实施力度；成本管控层面，建立精细化成本管理体系，有效控制经营成本；业绩提升层面，通过业务创新和资源优化，持续改善经营效益。通过全体员工的共同努力，公司在业务拓展、管理优化等方面取得显著成效，为未来可持续发展奠定了坚实基础。
2024年度，公司实现营业总收入21.92亿元，同比减少5.56%，实现归属于上市公司股东的净利润1.09亿元，同比减少8.59%，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润2.27亿元，同比增长152.92%；截至2024年末，公司总资产385.60亿元，较年初增长16.70%，归属于上市公司股东的净资产118.23亿元，较年初减少0.45%。
（一）证券板块
2024年度，公司全资子公司湘财证券实现金融企业报表口径下营业总收入16.50亿元，同比增长11.14%；实现归属于母公司股东的净利润2.43亿元，同比减少0.26%，实现归属于母公司股东的扣除非经常性损益后净利润4.16亿元，同比增长82.47%；截至2024年末，湘财证券资产总额350.20亿元，较年初增长20.73%；归属于母公司净资产91.65亿元，较年初减少3.85%；净资本76.77亿元，较年初减少2.47%。
1、以投资者为本，构建公司财富管理特色优势
2024年度，上证综指累计上涨12.7%，深证成指累计上涨9.3%，沪深300指数累计上涨14.7%，中证500指数累计上涨5.5%，创业板指累计上涨13.2%。2024年全年，A股市场日均成交额达1.06万亿元人民币，同比增长21.2%。
(1)坚持“以客户为中心”，构建分类分级客户服务体系
湘财证券积极围绕“为客户创造价值”的核心目标，以提升客户服务能力为主线，聚焦以往服务客户过程中的服务体系不完善、客户需求挖掘不足以及服务标准不统一等问题，进一步完善分级分类客户服务体系，全面提升客户服务质量。湘财证券上下深刻领会“以人民为中心、以投资者为本”的理念，积极践行党的二十大精神及资本市场新“国九条”的要求，在优化客户服务机制上做实做细，有效提升客户服务成效。
(2)上下联动、协同赋能，助力分支机构业务发展
为构建良好的业务协同体系和工作机制，进一步强化对分支机构的全方位支持和赋能，湘财证券积极推动职能总部从“考核管理”向“赋能管理”转型，助力分支机构探寻业务突破口，发挥特色优势，促进业务发展。湘财证券财富管理部门制定了详细的“总部赋能分支机构工作方案”，通过多元化手段积极为公司分支机构赋能；同时建立了“分支机构分享交流机制”，在分支机构中选取业务表现突出的标杆分支机构，开展业务经验分享活动，为其他分支机构的业务拓展提供新的思路和实践指导。
(3)利用数智化服务手段丰富营销活动，推动业务拓展
湘财证券根据业务实际情况，结合市场状况，积极开展形式多样、内容丰富的营销活动，构建营销线索框架，聚焦数智化赋能，为业务拓展提供有力支持。在功能侧，系统上线了多种展业工具，赋予一线员工有效的客户转化线索和机会；在数据侧，系统增加了业绩报表及跟踪转化分析大屏，着力支持重点业务的推进和业绩督导。湘财证券湘聚财富自研系统保持稳定运行并持续迭代升级，成功推出了公募基金隔夜委托、理财月报、高端理财PC版、场内基金适当性优化等15个重要版本，累计涵盖超过120项需求，有效提升了客群数量，进一步拓展客户服务边界。
(4)完善投顾产品体系，提升投顾服务能力
2024年，湘财证券着力提升投资顾问团队能力，充分发掘和选拔优秀投资顾问人才。报告期内，湘财证券上线了爱投“4+1”总分营销服务机制，通过挖掘和锁定目标客户，融合线上直播、总部讲师路演、业务标兵宣讲、线上答疑分队等四大服务机制，全程参与客户的培育、转化和服务，有效提升拓客转化率。湘财证券进一步加大业务自主创新力度，积极推动投资顾问业务转型工作，年内成功孵化了超20款分支机构自研投顾产品，投顾自研产品数量与签约率同步提升。
为建立高水平的专业投资顾问人才队伍，稳定和激励核心团队，逐步向买方投顾服务转型，湘财证券建立了明星投顾工作室服务体系，致力于打造专业高效、服务优质的投资顾问团队，为客户提供高质量服务，推动公司业务创新。
2024年，湘财证券投资者教育工作成绩突出。湘财证券投教基地在2023-2024年度全国证券期货投教基地考核中荣获“优秀”评级；投资者教育工作在年度评估中荣获“A”等次；历道投资者教育基地荣获“2024年度湖南证券行业优秀投教基地”、湖南投资者教育基地荣获“2024年度湖南证券行业投教工作优秀组织机构”的称号。
(5)完善业务运行机制，保障信用业务的健康发展
2024年，湘财证券始终牢记金融服务人民性的根本原则，把保护投资者合法权益放在核心位置，严格落实监管要求，持续优化业务流程，完善制度体系，积极探索资本中介业务的差异化特色服务，保持资本中介业务规模与收入的稳定，切实发挥融资融券业务的功能性作用，为客户提供更优质更专业的服务。
在高净值客户服务方面，湘财证券围绕客户的综合金融需求，依托融资融券、股票质押、股份回购、股权激励、员工持股计划、股东增减持等业务，积极探索和优化服务方式；在零售客户服务能力和效率方面，湘财证券持续对百宝湘APP进行迭代更新，深度挖掘客户需求，推动客户服务模式由被动转向主动，优化客户体验，提高交易便捷度；在信用账户以费代佣探索方面，通过设计开发信用账户投顾产品和工具，提升客户满意度和忠诚度，增强客户粘性。湘财证券在拓展业务的同时审慎控制风险，持续加强资本中介业务的规范性、尽职调查的全面性和持续管理的有效性，强化业务贷前、贷中、贷后、违约处置四个环节的全生命周期风险管控逻辑，全力保障公司资金安全。
(6)打造多层次获客模式，提升线上客户服务能力
2024年，湘财证券全方位拓展获客渠道，通过多种渠道打造多层次获客模式；利用业技融合深度剖析客户数据，制定精准的营销策略，构建“互联网+分支机构”的服务模式，实现线上线下服务的无缝衔接，优化客户体验；积极将线上标准化运营与分支机构个性化服务相结合，实现客户服务的全覆盖，提高客服服务的针对性及有效性；此外，湘财证券制定了针对低效户的推广策略，深入分析其数据特征，匹配适当的营销方式，联动现有业务资源，推动低效户向有效户转化，客户激活与转化率大幅提升。
报告期内，湘财证券经纪业务收入76,965.19万元，同比增长13.41%；信用业务收入40,869.88万元，同比减少8.97%。
2、以区域深耕为抓手，坚持精品投行路线不动摇
2024年度，A股首次公开募股完成100单，融资规模人民币673.53亿元，同比减少81.1%；A股再融资完成132单，融资规模人民币1,342.02亿元，同比减少71.1%。
湘财证券投行业务继续以区域深耕为抓手，构建“以客户为中心”的协同发展阵地，协调多个业务条线组成协同工作小组，根据项目产出周期打造经纪、债券、研究、投资、股权业务的多方位服务矩阵，构建区域深耕的服务样板。
在股权投行业务方面，湘财证券在IPO、上市公司再融资等传统业务面临巨大挑战的形势下，采取多种举措积极应对复杂的内外部环境。2024年，湘财证券股权投行部门在新三板挂牌业务、财务顾问业务、上市公司再融资业务等方面都有进展，新增储备项目方面也有长足的进步。
在固定收益投行方面，湘财证券进一步深化区域深耕和协同战略，积极拓展业务服务区域，坚持“优化服务、推动创新”的理念，持续打造“湘财固收”品牌。2024年，湘财证券完成发行债券项目43只，承销规模超过106亿元，并在产品创新上实现三个“首单”、六个“转型”，分别为海宁水务绿色乡村振兴债、嘉国禾祺科创债和华兴银行永续债，上述项目均创下公司“首单”的重大突破。其中，海宁水务绿色乡村振兴债、嘉国禾祺科创债被嘉兴市委市政府唯一官方新闻客户端——“读嘉”进行新闻报道，海宁水务绿色乡村振兴债被“上交所债券”公众号全文转载，同时作为优秀融资范例被《沪市债券信息通讯》（总第19期）择优收录；华兴银行永续债作为粤港澳大湾区概念以来首单区域债，积极响应广东金融强省建设要求，为地区金融发展贡献“湘财”力量。2024年，湘财证券固收投行持续提升专业服务能力，通过对各地方优质企业的深度拜访交流，在服务优化上积极“转型”，成功帮助多家国有企业主体实现产业化转型及额度新增，突破“借新还旧”为主导的业务瓶颈，为业务发展寻求新的增量。报告期内，湘财证券投行业务收入8,510.69万元，同比减少46.09%。
3、资产管理水平稳步提升，管理规模突破百亿大关
2024年，监管部门持续强化资管行业规范发展导向，稳步推进费率改革，行业竞争格局进一步加剧。在此背景下，资管机构在合规经营、投研体系建设、风险管理以及服务创新等核心能力建设方面面临更高要求。各机构正积极提升投资管理能力，持续优化产品业绩，致力于为投资者创造长期稳健的投资回报。湘财证券资管分公司积极应对市场变化，在挑战和机遇中稳步前行，资产管理规模成功突破百亿大关，资管业务发展迈上新台阶。截至年末，湘财证券资产管理业务规模达到126.04亿，较上年末增加149.44%，全年新发产品27只，其中固收类产品15只，“固收＋”类产品3只，混合类产品2只，FOF产品7只，为近五年资管发行数量之冠。
在投研及产品体系方面，湘财证券历经了前三年的精心布局，资管投研体系和产品体系已具备雏形，产品新发持续突破，实现了集合产品新发数量的跨越式增长。资管产品涵盖六大系列，并在风险等级维度上实现了从低风险至高风险5类风险等级产品的全类型布局，构建了完整的产品梯度建设体系。在销售体系方面，资管分公司全年销售规模为上年度的15.26倍，资管分公司在机构销售、司内销售和三方渠道销售上实现了三条路线的突破，与渠道间的合作日益深化；在人力体系搭建方面，资管分公司通过不断加强投研团队管理，优化团队人员结构，逐步完善员工职级管理和考核机制，有力提升了团队人员专业水平和综合能力。报告期内，湘财证券资产管理业务收入3,268.35万元，同比增长30.89%。
4、坚持价值投资，自营业务实现高质量投资收益
2024年A股市场呈现先抑后扬态势，主要股指全年实现稳健回升，其中，证综指全年上涨12.67%，报收3351.76点，最终站稳了3300点关口。9月出台的资本市场“政策组合拳”有效提振市场信心，市场活跃度明显修复。在此市场环境下，证券行业自营业务面临新的机遇与挑战。湘财证券自营业务继续保持稳健的投资风格，灵活运作策略，不断完善和优化原有的投资业务管理体系，积极培育和提升投研能力。自营分公司一方面强化长期价值投资理念，坚持多元化发展，有效运用各类金融工具和交易技术，积极挖掘安全边际较高的投资品种；另一方面严格执行公司自营业务规模和风险限额的授权，注重风险控制，确保投资决策流程清晰透明、合规留痕。报告期内，湘财证券自营业务收入44,856.24万元，同比增长22.62%。
5、坚定创收目标导向，研究工作取得新突破
2024年，湘财证券研究所着力夯实研究基本盘，加强人才队伍建设和研究能力的培养，不断优化内部服务体系框架，深入推进各项内部服务。2024年，湘财证券研究所为自营、资管、财富管理、投行、投顾、经纪等业务条线以及管理人员提供了多种类型的服务；同时进一步完善与经纪、投顾、财富管理和投行等部门的协同服务机制，为湘财证券投资、财富管理和投行业务提供支持。2024年也是研究所从成本中心向利润中心转型过渡的第一年，研究所奋力开辟创收新领域，在创收方面取得零的突破。此外，湘财证券研究所启动卖方研究服务，为研究所的转型发展奠定了坚实基础。2024年度，湘财证券研究所完成宏观策略报告314篇。在课题研究方面，湘财证券完成了中证协2024年重点课题申报6项，成功立项1项。
（二）实业板块
截至2024年末，公司实业板块资产规模相对有限，占总资产比重不足2%。2024年，公司持续推进资产优化战略：一方面通过关停并转、降本增效等措施盘活存量资产，另一方面通过人员结构优化、产品结构调整及经营模式升级等精细化运营手段提升资产效益。报告期内，公司实现贸易收入4.10亿元，同比下降24.58%。因该业务毛利率较低，其对归属于上市公司股东净利润的影响程度有限。
（三）投资板块
公司通过战略投资、合资合作等方式，积极布局人工智能、数据挖掘及新一代信息技术等金融科技领域，构建湘财股份金融科技生态圈，持续赋能湘财证券数字化转型。截至2024年末，公司持有国内领先金融信息服务商大智慧（股票代码：601519）11.68%的股权，系其第二大股东，进一步强化湘财证券金融科技战略落地能力。
2025年3月28日，湘财股份召开第十届董事会第十三次会议审议通过拟向大智慧全体换股股东发行A股股票的方式换股吸收合并大智慧，并拟发行A股股票募集配套资金等相关议案。本次交易能将大智慧的产品、技术和流量优势与湘财证券的牌照、运营能力、网点布局等优势深度融合，强化双方的协同价值，提升湘财证券财富管理和金融服务能力，以科技推动湘财股份的跨越式发展。
二、报告期内公司所处行业情况
（一）政策驱动业绩修复，行业呈现结构性复苏
2024年，证券行业在宏观经济承压背景下实现韧性增长，呈现明显的“前低后高”修复特征。受上半年市场交投清淡影响，前三季度行业净利润同比下滑5.9%；随着四季度“降准+互换便利”等政策组合拳落地，市场流动性显著改善，日股基成交额突破2万亿元，推动单季净利润同比大幅增长。
（二）资本市场改革纵深推进，长期赋能证券业高质量发展
2024年4月，国务院发布新“国九条”，以“强监管、防风险、促高质量发展”为主线，推动金融强国建设，并强化证券基金机构监管，促进行业回归本源、做优做强。随后，“1+N”政策体系加速落地，资本市场生态持续优化。2024年9月，多部门联合推出互换便利工具等刺激政策，中央政治局会议进一步强调提振资本市场。短期看，改革提升市场活跃度，支撑证券业稳健经营；中长期看，将为行业高质量发展、业务扩容及模式升级奠定坚实基础。
（三）业务结构深度调整，行业格局加速重构
2024年，行业呈现“轻重分化”特征。重资本业务承压，IPO融资额同比骤降81.11%，倒逼券商发力港股与债券承销；轻资本业务崛起，财富管理、场外衍生品等业务贡献增量。
根据中国证券业协会数据，2024年证券行业整体经营指标保持稳健，总资产12.93万亿元，净资产3.13万亿元，受托管理资金规模9.17万亿元。2024年150家证券公司全年实现营业收入4,511.69亿元，其中，证券投资收入1,740.73亿元，占比38.58%，代理买卖收入1,151.49亿元，占比25.52%，利息净收入501.19亿元，占比11.11%。轻资本业务同比增长，其中，资管业务收入239.47亿元，同比增长6.53%，投资咨询收入54.43亿元，同比增长9.08%。
同时，券商行业竞争格局演变，马太效应持续强化，前十大券商净利润占比达65%，国泰君安、海通证券合并催生行业新龙头，整合后的公司总资产超1.5万亿元。中小区域型券商聚焦精品投行、特色资管等细分领域。
展望2025年，政策红利（如养老金入市、跨境业务深化）与业务创新（如场外衍生品、财富管理转型）将持续驱动行业修复，头部券商与具备细分领域优势的中小券商或进一步分化。
三、报告期内公司从事的业务情况
公司主营业务以证券服务业为主，其经营主体为公司全资子公司湘财证券，证券业务是为各类投资者提供专业证券服务和金融产品服务，经营范围包括：证券经纪；证券投资咨询；与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问；证券承销与保荐；证券自营；证券资产管理；证券投资基金代销；融资融券业务；代销金融产品业务。
公司其它业务板块包括食品加工、防水卷材、贸易等实业板块及投资板块。
详见本节“一、经营情况讨论与分析”。
四、报告期内核心竞争力分析
√适用□不适用
湘财股份于1997年在上海证券交易所上市。2020年6月，公司完成重大资产重组，通过发行股份购买资产方式收购湘财证券股权，公司主营业务变更为证券服务业。公司全资子公司湘财证券经过多年发展，坚持以客户为中心的服务体系建设，强化各类业务的协同发展，突出金融科技在业务转型中的战略定位，加强信息技术发展的前瞻性和系统性规划。报告期内，湘财证券业务规模和竞争实力稳步提升，在市场中树立了有一定影响力的企业品牌，形成了具有自身特色和竞争力的业务发展模式。公司在市场中的竞争优势主要体现在：
（一）业务资质齐全，拥有全方位的综合金融服务能力
湘财证券于1999年获得中国证监会批准，成为首批全国性综合类证券公司，并创造了多项资本市场第一的纪录，在市场中树立了具有一定影响力的企业品牌。
湘财证券业务资质齐全，其中经纪、信用交易、财富管理、投资银行、资产管理等业务板块形成了较为成熟的经营思路和盈利模式，且拥有股权激励行权融资业务资格等具有一定稀缺性的业务牌照，并构建了包括证券、基金管理、另类投资等在内的综合性证券金融服务体系，各类业务的客户服务体系日益成熟，为打造全方位的综合金融服务平台奠定了良好基础。
（二）网点布局合理，互联网基因助力营业部提升创收能力
湘财证券线下营业网点均衡合理，在全国多个省、自治区、直辖市共有67家证券营业部、4家业务分公司、4家区域分公司、2家全资子公司，证券营业部分布于全国各主要大中城市，业务覆盖我国主要经济发达地区，为公司业务开展、客户服务提供了重要的触角和支撑。
湘财证券互联网基因由来已久，为了更好地赋能线下营业网点，积极搭建线上互联网服务体系。湘财证券从客户角度出发，根据分类优化、分层服务的理念，逐步融合全新的交易理念、全面的财经资讯、优化的服务结构，打造线上客户综合金融服务平台，以数字化、智能化提升网点经营效率。湘财证券也积极培育富有活力且专业的内容创作、线上客服和智能投顾团队，为网点打造层次更丰富、吸引力更强的内容及服务体系。受益于湘财证券互联网服务理念和服务能力，其营业部创收能力优异，一直位于行业排名前列。
（三）金融科技驱动湘财证券业务创新与发展
湘财证券一直致力于将金融科技打造成推动公司业务发展的重要引擎。湘财证券以“金融科技赋能财富管理”理念作为核心思路，注重通过自主研发积累技术底蕴和人才队伍，把大数据、云计算、人工智能、数字员工等前沿技术，应用在关键技术应用、业务流程管理、客户市场开拓、团队文化建设等方面。通过建立“金刚钻”服务体系，成功打造出湘财证券在高频量化交易领域的品牌知名度；通过“百宝湘”、“湘管家”、“湘财智盈”智能条件单等众多公司重大项目建设，提升其业务利用互联网平台与数据分析、智能服务的能力。
另外，湘财证券持续与金融科技行业龙头大智慧、万得信息、益盟股份、邦盛科技、趣链科技及九方财富等开展深度合作，将自身网点、客户、产品等资源与对方技术与运营优势相结合，利用金融科技手段不断丰富服务内容、提升服务品质，全面打造面向未来的差异化核心优势。
（四）投顾业务为湘财证券构建财富管理生态圈提供重要支撑
投顾业务是湘财证券近年来发展着力点之一。湘财证券投顾产品在数字化转型的赋能下，内容不断丰富，针对零售客户、个人高净值客户、机构客户等不同类型客户，先利用“湘管家”平台刻画财富管理客户分类画像，再以自身资源禀赋尽可能满足不同投资人群、不同人生阶段的财富管理需求，充分利用数字手段为不同类型的客户带来差异化的服务内容及体验。
在湘财证券与益盟股份战略合作的背景下，投资顾问业务实现了进一步的跨越。湘财证券推出的双方联合开发“湘财智盈”投顾产品，集软件工具、投顾服务于一身，为投资者提供选股策略指导、智能盯盘、名师课程等成体系的优质投顾服务，帮助投资者简化投资过程、搭建更有效的盈利体系，最终通过陪伴式服务促进客户的付费转化。
（五）市场化的协同机制激发湘财证券各业务条线发挥合力价值
近些年来，面对客户需求和市场格局的新变化，湘财证券在符合监管要求和公司合规前提下，充分发挥灵活机动的体制优势，打破单一业务的模式和局面，积极整合各类业务资源，并制定协同展业的配套保障机制。以智能投顾为入口、建设财富管理生态圈，以财富管理为核心、以满足客户需求为目标、协同资产管理和投资银行，以研究驱动赋能股权投资和投资银行。湘财证券着力提升员工的业务创新与协调能力，总分子之间、各业务条线之间协同协作更加紧密，总部综合金融服务平台优势逐步凸显，这也是湘财证券财富管理战略落地的重要推动力。
（六）科学稳健的合规风控保障湘财证券长期稳健发展
湘财证券始终坚持合规先行的经营理念，持续健全以制度建设为基础、以合规管理为重点、以风险管理为导向、以技术支撑为保障的合规风险管理体系，同时不断强化一线员工的合规管理意识，把合规管理融入到员工的执业行为及业务管理的全过程，确保公司持续稳定发展。2022年以来，湘财证券连续三年证监会发布的分类评级均为“A”类。
（七）上市公司股东背景为湘财证券注入资本和管理活力
上市公司湘财股份作为湘财证券母公司，一方面湘财股份充分发挥上市公司融资优势，通过多元化融资工具为湘财证券提供持续资本支持，同步实施员工持股计划等市场化激励措施，建立长效发展机制。另一方面，依托上市公司灵活机制，在金融科技投资、业务创新孵化等领域快速决策，通过战略合作引入优质产业资源，全面赋能证券业务转型升级。
五、报告期内主要经营情况
2024年度，公司实现营业总收入21.92亿元，同比减少5.56%，实现归属于上市公司股东的净利润1.09亿元，同比减少8.59%，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润2.27亿元，同比增长152.92%；截至2024年末，公司总资产385.60亿元，较年初增长16.70%，归属于上市公司股东的净资产118.23亿元，较年初减少0.45%。
公司主营业务以证券板块为主，此外还包括实业板块和投资板块。公司证券板块以湘财证券为经营主体，包含证券经纪业务、投资自营业务、资产管理业务、投资银行业务、信用交易业务等。2024年度，公司全资子公司湘财证券实现金融企业报表口径下营业总收入16.50亿元，同比增长11.14%；实现归属于母公司股东的净利润2.43亿元，同比减少0.26%。截至2024年末，湘财证券资产总额350.20亿元，较年初增长20.73%；归属于母公司净资产91.65亿元，较年初减少3.85%；净资本76.77亿元，较年初减少2.47%。
(一)主营业务分析
1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表
单位：元币种：人民币
科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）
营业总收入： 2,192,102,694.27 2,321,216,297.66 -5.56
其中：营业收入 437,741,061.16 578,743,544.26 -24.36
利息收入 878,260,346.51 884,139,197.81 -0.66
手续费及佣金收入 876,101,286.60 858,333,555.59 2.07
营业总成本： 2,246,994,498.79 2,474,002,228.45 -9.18
其中：营业成本 428,077,526.00 566,672,422.90 -24.46
利息支出 376,479,111.15 404,839,472.15 -7.01
手续费及佣金支出 165,333,567.31 165,987,048.05 -0.39
税金及附加 14,745,339.56 14,152,402.18 4.19
销售费用 11,119,982.08 6,391,585.87 73.98
管理费用 1,156,432,757.39 1,215,791,936.32 -4.88
财务费用 94,345,331.18 99,071,931.66 -4.77
研发费用 460,884.12 1,095,429.32 -57.93
投资收益 297,233,171.39 59,238,984.00 401.75
公允价值变动收益 164,573,796.66 264,680,633.75 -37.82
经营活动产生的现金流量净额 5,809,869,389.38 -1,414,375,963.61 不适用
投资活动产生的现金流量净额 -37,478,986.29 83,437,425.71 -144.92
筹资活动产生的现金流量净额 -1,469,647,206.37 -960,853,896.94 不适用
销售费用变动原因说明：主要系报告期内子公司营养品公司电商业务费用增加所致；
研发费用变动原因说明：主要系报告期内子公司营养品公司研发支出减少所致；
投资收益变动原因说明：主要系报告期内湘财证券交易性金融资产在持有期间的投资收益及处置其他债权投资取得的投资收益增加所致；
公允价值变动收益变动原因说明：主要系报告期内湘财证券交易性金融资产公允价值的变动影响以及卖出交易性金融资产的影响所致；
经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系报告期内证券业务拆入资金净额和代理买卖证券收到的现金净额增加以及融出资金净流出增加等因素的综合影响所致；
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系上年同期减持部分大智慧股票，本报告期无
此事项所致；
筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系报告期内兑付公司债券和收益凭证等现金净流出金额增加所致；
其他说明：
由于在公司合并范围内，全资子公司湘财证券为金融企业，其他合并主体为一般实业企业，两种企业类型在财务报表格式上存在较大差异。公司合并财务报表以一般企业报表口径披露，营业总收入仅包含证券业务的手续费及佣金收入、利息收入（非净收入）、其他业务收入，而金融企业报表的营业总收入包含利息“净”收入、手续费及佣金“净”收入、其他业务收入、投资收益、公允价值变动收益等科目；一般企业报表口径下的营业总成本主要包含利息支出、手续费及佣金支出、其他业务成本、管理费用、税金及附加等，而金融企业报表的营业总成本仅包含管理费用、税金及附加、其他业务成本等。一般企业报表难以直观地展现公司证券业务的收入成本情况。为加强公司年度报告的可读性和与同行业的可比性，且为了更准确地体现公司证券业务板块下各业务分部的收入及成本情况，在本节“一、经营情况讨论与分析”及在下述收入和成本分析中，证券板块业务均使用湘财证券金融企业报表口径相关数据。湘财证券一般企业口径下利润表经过调整转换为金融企业口径利润表具体过程如下（下述科目数据为湘财证券合并报表数据）：
营业总收入：
单位：元币种：人民币
湘财证券一般企业报表口径营业总收入 1,756,230,862.58
其中：营业收入 1,869,229.47
利息收入 878,260,346.51
手续费及佣金收入 876,101,286.60
减：手续费及佣金支出 165,333,567.31
减：利息支出 376,479,111.15
加：投资收益 281,711,808.19
加：公允价值变动收益 149,783,796.66
加：其他收益 3,451,089.92
加：汇兑收益 604,056.21
加：资产处置收益 -24,587.18
湘财证券金融企业报表口径营业总收入 1,649,944,347.92
营业总成本：
单位：元币种：人民币
湘财证券一般企业报表口径营业总成本 1,658,598,124.45
其中：营业成本 2,116,055.88
利息支出 376,479,111.15
手续费及佣金支出 165,333,567.31
税金及附加 12,381,343.33
业务及管理费 1,102,288,046.78
减：手续费及佣金支出 165,333,567.31
减：利息支出 376,479,111.15
加：信用减值损失 -1,478,790.34
加：资产减值损失 3,658,415.04
湘财证券金融企业报表口径营业总成本 1,118,965,070.69
本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
□适用√不适用
2、收入和成本分析
√适用□不适用
公司收入及成本分析分别以证券业及实业两个业务板块进行分产品、分地区的分析列示。
报告期内，公司证券板块实现金融报表口径下营业总收入16.50亿元，同比增长11.14%，营业总成本11.19亿元，同比下降4.66%。公司实业板块实现一般企业口径下营业收入4.36亿元，同比下降24.45%，营业成本4.26亿元，同比下降24.59%。
(1).主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况
单位：元币种：人民币
主营业务分行业情况
分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%）
证券业： 1,649,944,347.92 1,118,965,070.69 32.18 11.14 -4.66 增加11.23个百分点
实业：
贸易 409,564,259.42 406,956,036.74 0.64 -24.58 -24.72 增加0.18个百分点
防水卷材 7,970,943.90 3,955,630.85 50.37 -46.66 -55.95 增加10.46个百分点
食品加工 8,608,175.03 6,517,920.19 24.28 18.09 1.26 增加12.58个百分点
物业管理 3,577,990.66 1,658,742.93 53.64 -2.93 14.07 减少6.91个百分点
其他 6,150,462.68 6,873,139.41 -11.75 -22.80 -6.96 减少19.02个百分点
小计 435,871,831.69 425,961,470.12 2.27 -24.45 -24.59 增加0.17个百分点
主营业务分产品情况
分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%）
证券业：
经纪业务 769,651,947.37 613,075,111.03 20.34 13.41 1.84 增加9.05个百分点
自营投资业务 448,562,421.42 100,335,181.10 77.63 22.62 -4.82 增加6.45个百分点
资产管理业务 32,683,482.25 23,852,899.16 27.02 30.89 15.08 增加10.03个百分点
投行业务 85,106,827.41 59,607,371.78 29.96 -46.09 -40.89 减少6.16个百分点
信用交易业务 408,698,846.88 15,645,960.83 96.17 -8.97 -6.41 减少0.11个百分点
另类投资业务 111,091,879.36 16,585,489.56 85.07 221.79 193.80 增加1.42个百分点
公募基金管理业务 20,019,203.49 71,368,773.60 -256.50 19.31 1.16 增加64.00个百分点
结构化主体 9,150,573.53 1,172,319.95 87.19 4326.38 394.90 增加101.78个百分点
其他 -227,000,156.41 228,137,119.94 不适用 不适用 -9.36 不适用
抵销 -8,020,677.38 -10,815,156.26 不适用 不适用 不适用 不适用
小计 1,649,944,347.92 1,118,965,070.69 32.18 11.14 -4.66 增加11.23个百分点
实业：
成品油 389,720,215.58 387,768,826.21 0.50 -22.71 -22.86 增加0.20个百分点
其他贸易 19,844,043.84 19,187,210.53 3.31 -48.90 -49.35 增加0.86个百分点
物业管理 3,577,990.66 1,658,742.93 53.64 -2.93 14.07 减少6.91个百分点
防水卷材 7,970,943.90 3,955,630.85 50.37 -46.66 -55.95 增加10.46个百分点
其他 14,758,637.71 13,391,059.60 9.27 -3.26 -3.13 减少0.12个百分点
小计 435,871,831.69 425,961,470.12 2.27 -24.45 -24.59 增加0.17个百分点
主营业务分地区情况
分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%）
证券业：
华东地区 909,660,922.02 450,248,221.23 50.50 32.53 0.90 增加15.51个百分点
华中地区 387,897,764.33 500,908,708.11 -29.13 -5.27 -1.23 减少5.28个百分点
华南地区 85,407,110.47 41,804,562.14 51.05 12.46 -3.92 增加8.34个百分点
华北地区 210,360,478.16 112,378,734.58 46.58 -20.17 -26.36 增加4.50个百分点
西南地区 9,993,513.53 4,237,597.05 57.60 20.13 -3.55 增加10.41个百分点
西北地区 36,252,077.13 11,628,284.41 67.92 31.64 8.18 增加6.95个百分点
东北地区 18,393,159.66 8,574,119.43 53.38 35.70 -6.46 增加21.01个百分点
抵销 -8,020,677.38 -10,815,156.26 不适用 不适用 不适用 不适用
小计 1,649,944,347.92 1,118,965,070.69 32.18 11.14 -4.66 增加11.23个百分点
实业：
黑龙江省内 26,745,752.28 19,005,433.38 28.94 -62.70 -69.42 增加15.61个百分点
黑龙江省外 409,126,079.41 406,956,036.74 0.53 -19.03 -19.05 增加0.02个百分点
小计 435,871,831.69 425,961,470.12 2.27 -24.45 -24.59 增加0.17个百分点
主营业务分销售模式情况
销售模式 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%）
不适用
主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明
证券板块：
(1)资产管理业务收入0.33亿元，同比增长30.89%，主要系报告期内湘财证券受托资产管理业务规模增加。
(2)投行业务收入0.85亿元，同比减少46.09%，主要系报告期内湘财证券的证券承销规模减少。
(3)另类投资业务收入1.11亿元，同比增长221.79%，主要系子公司金泰富资本报告期内投资收益与公允价值变动收益的共同影响。
(4)结构化主体收入0.09亿元，同比增长4326.38%，主要系报告期内新增并表的结构化主体增加。
实业板块：
(1)防水卷材业务收入同比下降46.66%，主要系受行业环境影响，报告期内，公司子公司绥棱二塑防水卷材、防水工程业务量下降所致。
(2)其他贸易收入同比下降48.90%，主要系成品油以外的贸易品种业务规模下降所致。
(2).产销量情况分析表
□适用√不适用
(3).重大采购合同、重大销售合同的履行情况
□适用√不适用
(4).成本分析表
单位：元
分行业情况
分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况说明
证券业： 营业支出、业务及管理费 1,118,965,070.69 不适用 1,173,616,874.64 不适用 -4.66
实业：
贸易 库存商品、运输费 406,956,036.74 41.96 540,582,277.12 47.52 -24.72
防水卷材 原材料、人工、其他费用 3,955,630.85 0.41 8,979,639.02 0.79 -55.95
食品加工 原材料、人工、其他费用 6,517,920.19 0.67 6,436,825.03 0.57 1.26
物业管理 人工费用、物料消耗 1,658,742.93 0.17 1,454,150.82 0.13 14.07
其他 原材料、人工、其他费用 6,873,139.41 0.71 7,387,240.99 0.65 -6.96
小计 425,961,470.12 43.92 564,840,132.98 49.66 -24.59
分产品情况
分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上年同期变动比例(%) 情况说明
证券业：
经纪业务 业务及管理费等 613,075,111.03 不适用 601,969,775.00 不适用 1.84
自营投资业务 业务及管理费等 100,335,181.10 不适用 105,421,482.62 不适用 -4.82
资产管理业务 业务及管理费等 23,852,899.16 不适用 20,727,162.81 不适用 15.08
投行业务 业务及管理费等 59,607,371.78 不适用 100,842,937.30 不适用 -40.89
信用交易业务 业务及管理费等 15,645,960.83 不适用 16,718,163.79 不适用 -6.41
另类投资业务 业务及管理费等 16,585,489.56 不适用 5,645,090.93 不适用 193.80
公募基金管理业务 业务及管理费等 71,368,773.60 不适用 70,553,865.07 不适用 1.16
结构化主体 业务及管理费等 1,172,319.95 不适用 236,879.74 不适用 394.90
其他 业务及管理费等 228,137,119.94 不适用 251,695,748.19 不适用 -9.36
抵销 业务及管理费等 -10,815,156.26 不适用 -194,230.81 不适用 不适用
小计 1,118,965,070.69 不适用 1,173,616,874.64 不适用 -4.66
实业：
成品油 库存商品、运输费 387,768,826.21 39.98 502,697,436.24 44.19 -22.86
其他贸易 库存商品、运输费 19,187,210.53 1.98 37,884,840.88 3.33 -49.35
物业管理 人工费用、物料消耗 1,658,742.93 0.17 1,454,150.82 0.13 14.07
防水卷材 原材料、人工、其他费用 3,955,630.85 0.41 8,979,639.02 0.79 -55.95
其他 原材料、人工、其他费用 13,391,059.60 1.38 13,824,066.02 1.22 -3.13
小计 425,961,470.12 43.92 564,840,132.98 49.66 -24.59
成本分析其他情况说明
证券板块：
(1)投行业务成本0.60亿元，同比减少40.89%，主要系投资银行业务的业务及管理费减少。
(2)另类投资业务成本0.17亿元，同比增长193.80%，主要系湘财证券子公司金泰富资本长期股权投资减值损失增加。
(3)结构化主体成本0.01亿元，同比增长394.90%，主要系本期新增并表的结构化主体增加。
实业板块：
(1)贸易业务：报告期内，公司部分品种的贸易规模下降，带来贸易成本相应下降；
(2)防水卷材业务：报告期内，公司子公司绥棱二塑营业收入、成本下降较大，主要系受行业环境影响，防水卷材、防水工程业务量下降所致。
(5).报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化
□适用√不适用
(6).公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□适用√不适用
(7).主要销售客户及主要供应商情况
A.公司主要销售客户情况
√适用□不适用
前五名客户销售额41,165.43万元，占年度销售总额94.03%；其中前五名客户销售额中关联方销售额0万元，占年度销售总额0%。
报告期内向单个客户的销售比例超过总额的50%、前5名客户中存在新增客户的或严重依赖于少数客户的情形。
√适用□不适用
单位：万元币种：人民币
序号 客户名称 销售产品类型 销售额 占年度销售总额比例（%）
1 浙江中兴石油有限公司 成品油 36,435.21 83.23
2 客户二 成品油 2,526.76 5.77
3 客户三 其他 1,477.21 3.37
4 客户四 其他 447.21 1.02
5 客户五 防水卷材 279.04 0.64
合计 41,165.43 94.03
注：本期前五大客户有所变化，客户三、四、五为本年新增前五大客户。
B.公司主要供应商情况
√适用□不适用
前五名供应商采购额32,748.50万元，占年度采购总额76.24%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额0万元，占年度采购总额0%。
报告期内向单个供应商的采购比例超过总额的50%、前5名供应商中存在新增供应商的或严重依赖于少数供应商的情形。
√适用□不适用
单位：万元币种：人民币
序号 供应商名称 采购产品类型 采购额 占年度采购总额比例（%）
1 供应商一 成品油 10,749.27 25.03
2 供应商二 成品油 8,320.74 19.37
3 供应商三 成品油 7,964.76 18.54
4 供应商四 成品油 2,894.05 6.74
5 供应商五 成品油 2,819.68 6.56
合计 32,748.50 76.24
注：本期前五大供应商有所变化，供应商二、四、五为本年新增前五大供应商。
其他说明：
因公司全资子公司湘财证券属于证券服务业公司，未销售商品亦不存在供应商，故以上比例计算基数未包含湘财证券一般企业报表口径下营业总收入和营业总成本。
3、费用
√适用□不适用
单位：元
项目名称 本期金额 上期金额 变动比例（%） 变动原因
销售费用 11,119,982.08 6,391,585.87 73.98 主要系子公司营养品公司电商业务费用增加所致
管理费用 1,156,432,757.39 1,215,791,936.32 -4.88
财务费用 94,345,331.18 99,071,931.66 -4.77
研发费用 460,884.12 1,095,429.32 -57.93 主要系子公司营养品公司研发支出减少所致
4、研发投入
(1).研发投入情况表
√适用 □不适用
单位：元
本期费用化研发投入 460,884.12
本期资本化研发投入 0
研发投入合计 460,884.12
研发投入总额占营业收入比例（%） 0.11
研发投入资本化的比重（%） 0
(2).研发人员情况表
√适用□不适用
公司研发人员的数量 2
研发人员数量占公司总人数的比例（%） 0.09
研发人员学历结构
学历结构类别 学历结构人数
博士研究生 0
硕士研究生 0
本科 2
专科 0
高中及以下 0
研发人员年龄结构
年龄结构类别 年龄结构人数
30岁以下（不含30岁） 0
30-40岁（含30岁，不含40岁） 0
40-50岁（含40岁，不含50岁） 0
50-60岁（含50岁，不含60岁） 2
60岁及以上 0
(3).情况说明
□适用√不适用
(4).研发人员构成发生重大变化的原因及对公司未来发展的影响
□适用√不适用
5、现金流
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
现金流量表项目 本期金额 上期金额 变动比例（%） 变动原因
为交易目的而持有的金融资产净减少额 857,627,647.77 -100.00 主要系本期为交易目的而持有的金融资产规模增加，由净流入变为净流出
拆入资金净增加额 1,680,000,000.00 不适用 主要系本期转融通融入资金增加，由净流出变为净流入
代理买卖证券收到的现金净额 4,885,468,116.40 不适用 主要系市场行情影响客户资金流入增加
收到其他与经营活动有关的现金 1,866,311,397.28 1,074,654,435.14 73.67 主要系本期其他债权投资规模减少，资金净 流入增加
收到的税费返还 21,952.47 -100.00 主要系本期未收到税费返还
为交易目的而持有的金融资产净增加额 13,160,652.73 不适用 主要系本期为交易目的而持有的金融资产规模增加，由净流入变为净流出
回购业务资金净减少额 513,646,584.04 387,437,369.87 32.58 主要系本期债券融券回购业务规模增加金额较大
拆入资金净减少额 200,000,000.00 -100.00 主要系本期转融通融入资金增加，由净流出变为净流入
融出资金净增加额 843,463,665.33 97,145,586.85 768.25 主要系本期市场行情影响融出资金规模增加金额较大所致
代理买卖证券支付的现金净额 1,313,716,695.26 -100.00 主要系市场行情影响客户资金流入增加
支付的各项税费 112,519,323.84 200,854,075.64 -43.98 主要系本期支付的企业所得税减少
收回投资收到的现金 13,948,000.38 112,023,221.14 -87.55 主要系上期减持部分大智慧股权
取得投资收益收到的现金 525,000.00 12,260,269.36 -95.72 主要系上期减持部分大智慧股权
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 18,216,012.69 26,501,958.13 -31.27 主要系本期处置固定资产收回的现金减少
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 38,499,302.79 -100.00 主要系上期处置白天鹅药业股权
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 69,894,597.45 101,503,862.44 -31.14 主要系本期购置长期资产支付的现金减少
投资支付的现金 4,343,463.27 -100.00 主要系上期购买理财，本期未发生
支付其他与投资活动有关的现金 273,401.91 不适用 主要系可交换债券换股产生的手续费、税费
吸收投资收到的现金 40,269,486.20 -100.00 主要系上期部分股权激励对象行权所致
发行债券收到的现金 2,950,000,000.00 1,000,000,000.00 195.00 主要系本期发行的短期融资券和公司债券规模增加
收到其他与筹资活动有关的现金 320,700,000.00 1,040,410,000.00 -69.18 主要系本期发行的收益凭证规模减少
偿还债务支付的现金 3,457,000,000.00 1,341,050,000.00 157.78 主要系本期兑付公司债券支付的现金增加
(二)非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用√不适用
(三)资产、负债情况分析
√适用 □不适用
1、资产及负债状况
单位：元
项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%） 上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%） 本期期末金额较上期期末变动比例（%） 情况说明
货币资金 12,943,090,861.16 33.57 9,589,572,111.96 29.02 34.97 主要系市场行情影响，期末客户资金存款增加
结算备付金 2,892,461,081.25 7.50 1,906,320,314.83 5.77 51.73 主要系市场行情影响，期末客户备付金增加
衍生金融资产 11,851,452.30 0.03 28,976,140.99 0.09 -59.10 主要系期末场外期权合约的资产减少
其他应收款 37,860,343.09 0.10 121,244,227.20 0.37 -68.77 主要系期末应收场外期权业务保证金减少
买入返售金融资产 958,056,708.53 2.48 85,255,482.88 0.26 1,023.75 主要系期末债券融券回购规模增加
存货 29,061,703.24 0.08 12,590,086.48 0.04 130.83 主要系期末贸易业务库存商品增加
投资性房地产 64,562,484.61 0.17 46,419,645.00 0.14 39.08 主要系本期用于出租的房产增加
递延所得税资产 130,689,209.55 0.34 89,249,406.76 0.27 46.43 主要系计提的预计负债可抵扣暂时性差异增加
其他非流动资产 28,024,615.15 0.07 不适用 主要系本期预付软件采购款等资本化款项重分类所致
拆入资金 1,891,625,876.82 4.91 202,885,968.38 0.61 832.36 主要系期末转融通融入资金规模增加
交易性金融负债 9,329,639.09 0.02 26,516,981.74 0.08 -64.82 主要系期末结构化主体中其他投资者享有的份额减少
衍生金融负债 6,749,037.63 0.02 9,929,228.12 0.03 -32.03 主要系期末场外期权合约的负债减少
应付票据 28,000,000.00 0.07 不适用 主要系本期开具国内信用证
应付账款 13,016,740.05 0.03 53,588,737.28 0.16 -75.71 主要系期末应付清算款减少
预收款项 20,082,358.15 0.05 2,562,385.08 0.01 683.74 主要系本期收到房产转让预收款
合同负债 46,472,019.79 0.12 19,509,919.66 0.06 138.20 主要系期末预收货款、手续费及佣金增加
代理买卖证券款 15,386,436,759.06 39.90 10,421,623,819.19 31.54 47.64 主要系市场行情影响，期末客户保证金规模增加
应交税费 71,446,942.41 0.19 15,027,412.87 0.05 375.44 主要系期末应交企业所得税增加
其他应付款 170,601,067.54 0.44 399,088,992.60 1.21 -57.25 主要系期末应付收益互换和场外期权业务保证金减少
一年内到期的非流动负债 764,492,871.45 1.98 4,048,298,969.28 12.25 -81.12 主要系期末一年内到期的公司债券和长期收益凭证规模减少
其他流动负债 1,646,022,078.27 4.27 60,764,331.10 0.18 2,608.86 主要系应付短期融资款增加
预计负债 233,398,471.18 0.61 不适用 主要系计提的未决诉讼预计负债增加
递延收益 1,089,136.03 0.00 1,810,078.54 0.01 -39.83 主要系资产相关的政府补助结转导致减少
2、境外资产情况
□适用√不适用
3、截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末账面价值 受限原因
银行存款 1,316,173.40 司法冻结
其他货币资金 8,400,000.00 信用证保证金
交易性金融资产 1,311,307,353.14
其中：股票 22,496.70 未上市股票
基金 75,913,479.17 已经融出
债券 111,026,101.38 未上市债券
股票 346,507,883.98 在限售承诺期内
股票 677,643.00 已经融出
股票 296,885.00 停牌暂停交易
债券 238,194,144.59 普通回购交易
债券 20,581,958.36 债券借贷
信托计划 2,980,396.49 不设置开放期或在限售承诺期内
资产管理计划 515,106,364.47 不设置开放期或在限售承诺期内
其他债权投资（含一年内到期的非流动资产） 2,344,483,423.59
其中：债券 2,020,236,133.51 普通回购交易
债券 252,606,999.05 债券借贷
债券 71,640,291.03 报价回购交易质押
固定资产 46,007,135.35 借款抵押
无形资产 19,264,200.27 借款抵押
投资性房地产 16,159,187.70 借款抵押
长期股权投资 1,399,930,633.37 借款质押
合计 5,146,868,106.82
4、其他说明
□适用 √不适用
(四)行业经营性信息分析
□适用 √不适用
(五)投资状况分析
对外股权投资总体分析
√适用□不适用
2024年，公司对外投资总额7,150万元，为对全资子公司哈尔滨哈高科油脂有限责任公司增资，与上年度对外投资总额2.29亿元相比，减少68.77%。注：报告期内股权投资金额的统计口径是认缴的金额，实缴时不再重复统计。
1、重大的股权投资
□适用 √不适用
2、重大的非股权投资
□适用 √不适用
3、以公允价值计量的金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
资产类别 期初数 期末数 当期变动 对当期利润的影响金额
其他非流动金融资产 167,150,000.00 181,940,000.00 14,790,000.00 14,790,000.00
衍生金融工具 19,046,912.87 5,102,414.67 -13,944,498.20 -28,640,891.79
交易性金融资产 4,463,057,906.37 4,977,770,392.03 514,712,485.66 357,833,532.40
其他债权投资 4,405,878,964.49 4,000,948,878.40 -404,930,086.09 322,305,062.41
其他权益工具投资 31,659,086.00 25,000,000.00 -6,659,086.00 0.00
合计 9,086,792,869.73 9,190,761,685.10 103,968,815.37 666,287,703.02
注：公司的证券、基金、衍生品等各类金融资产投资为公司及子公司的主营业务之一，以公允价值计量。因上述投资涉及公司商业机密，故不予详细披露。公司于本报告“第十节财务报告”中披露了投资类别、公允价值变动、投资收益等情况。
证券投资情况
□适用√不适用
证券投资情况的说明
□适用√不适用
私募基金投资情况□适用√不适用
衍生品投资情况
□适用√不适用
4、报告期内重大资产重组整合的具体进展情况
√适用□不适用
截至报告期末，公司持有大智慧11.68%股份，作为大智慧的第二大股东。公司于2021年1月12日取得上交所出具《上海证券交易所上市公司股份协议转让确认表》(证股转确字2021第 3号)，上交所同意大智慧股份由新湖集团过户至湘财股份，根据中国证券登记结算有限责任公司出具的《过户登记确认书》，大智慧股份已于2021年1月14日过户登记至湘财股份名下，股份交割已完成。
报告期内，公司通过委派董事参与其董事会表决，以及以参与股东大会投票等方式实现股东权利。公司通过收购大智慧股份助力湘财证券推进金融科技战略，湘财证券与大智慧在财富管理、客户服务、系统开发等多项业务领域展开合作。截至目前，整合情况符合前期计划。
独立董事意见
2024年度，公司继续积极促进重大资产重组整合的实施进展，对大智慧委派董事参与重要事项决策，确保公司对其有效管理，充分发挥协同效应，促进双方深度融合。因此，独立董事认为2024年度重大资产重组实施进展情况符合《上市公司重大资产重组管理办法》、《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 6号——重大资产重组》等相关规定，公司采取的措施积极有效，不存在损害公司及股东利益的情形。
(六)重大资产和股权出售
□适用 √不适用
(七)主要控股参股公司分析
√适用 □不适用
公司名称 注册资本（万元） 主要业务 总资产（元） 净资产（元） 营业收入（元） 净利润（元）
湘财证券股份有限公司 459,058.25 证券业务 35,020,325,582.77 9,164,705,973.02 1,756,230,862.58 243,225,073.71
黑龙江哈高科实业（集团）有限公司 10,000.00 贸易 94,131,510.60 94,120,015.00 0．00 -1,997,558.84
哈高科大豆食品有限责任公司 19,177.00 大豆深加工 67,918,874.63 64,197,434.49 3,007,795.35 -4,659,308.89
浙江湘链实业有限公司 10,000.00 贸易 280,799,457.60 35,341,833.25 398,339,125.69 -1,404,023.08
浙江哈高科投资管理有限公司 10,000.00 企业管理 60,303,423.76 -13,682,059.59 0.00 -22,847,271.30
黑龙江省哈高科营养食品有限公司 3,000.00 食品、保健食品 28,245,403.98 18,729,795.21 9,182,588.89 -10,140,388.49
哈高科绥棱二塑有限公司 2,883.00 防水卷材 36,538,374.42 33,534,014.26 7,983,046.69 -2,830,449.02
上海大智慧股份有限公司 200,386.56 证券服务业 1,940,036,813.32 1,432,034,882.44 770,853,436.03 -204,495,327.62
(八)公司控制的结构化主体情况
√适用 □不适用
根据2014年修订的《企业会计准则第33号──合并财务报表》，综合评估合并报表范围内所有主体担任管理人和投资人的情况，对因持有投资份额而享有的回报使公司面临可变回报的影响重大的结构化主体进行了合并(包含资产管理计划及投资基金)。故自上述结构化主体成立之日起，将其纳入合并报表范围，在资产管理计划终止并完成清算时不再将其纳入合并报表范围。与年初相比，年末纳入合并范围的结构化主体减少1个，增加4个。
1)纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：
本公司合并的结构化主体指本公司同时作为管理人及投资者的资产管理计划。本公司综合评估本公司因持有的份额而享有的回报以及作为资产管理计划管理人的管理人报酬是否将使本公司面临可变回报的影响重大，并据此判断本公司是否为资产管理计划的主要责任人。
单位：元币种：人民币
项 目 公允价值 账面价值
资产总额 186,468,378.48 186,468,378.48
负债总额 1,572,722.92 1,572,722.92
2)未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：
本公司发起设立的未纳入合并财务报表范围的结构化主体，包括本公司发行的资产管理计划和证券投资基金，这些结构化主体的性质和目的主要是管理投资者的资产并收取管理费收入和业绩报酬，其募资方式是向投资者发行投资产品。本公司在这些未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益主要包括直接持有投资取得的投资收益或通过管理这些结构化主体收取管理费收入及业绩报酬。
报告期内，本公司通过直接持有本公司发起设立的未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益在本公司资产负债表中的相关资产负债项目账面价值及最大损失风险敞口列示如下：
单位：元币种：人民币
项目 账面价值 最大损失敞口
期末数 期初数 期末数 期初数
交易性金融资产 44,431,288.82 65,993,244.95 44,431,288.82 65,993,244.95
六、公司关于公司未来发展的讨论与分析
(一)行业格局和趋势
√适用 □不适用
当前我国经济已由高速增长阶段转向高质量发展阶段，证券行业正面临深刻变革，一方面随着资本市场深化改革和全面注册制持续推进，行业集中度持续提升，头部券商竞争优势进一步凸显；另一方面，财富管理转型、机构业务发展和金融科技赋能成为行业主要增长点。面对国内外复杂的经济形势，经济逐步复苏，证券行业景气度上升，行业表现总体向好。作为区域性特色券商，公司全资子公司湘财证券业务资质齐全，财富管理客户基础扎实、网点布局相对合理，且具有金融科技基因和部分先发优势，与业务深度融合。但同时也面临佣金率持续下行、同业竞争加剧等挑战。
(二)公司发展战略
√适用 □不适用
2025年，公司将以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，坚持“金融+实业+投资”的发展战略，努力提升公司经营管理水平，以良好的业绩回报广大股东。公司全资子公司湘财证券将继续围绕做好金融工作“五篇大文章”，贯彻新“国九条”要求，把握新阶段、新理念、新格局的核心要义，以更高站位、更大格局和更宽视野加快转变发展方式。公司将继续保持积极稳健经营风格，秉承“诚实守信、专业敬业、合规稳健、客户至上、勇于创新、追求卓越”的企业文化理念，以明确的战略目标为引导，以“客户聚焦、科技赋能、创新驱动、业务协同”核心战略举措为前提，持续推进业务转型，不断深化业务协同，推动各项工作全面提质增效，打造差异化特色化竞争优势，实现公司高质量发展。
(三)经营计划
√适用 □不适用
2025年，公司将坚持把服务实体经济作为根本宗旨，聚焦金融强国与金融报国，更好地服务国家改革发展大局。公司将保持积极稳健经营风格，进一步扎实推进公司发展战略，在加强合规风控建设的基础上，密切围绕核心优势业务，持续推进业务转型，推动各项工作全面提质增效，努力构建具有强大核心竞争力、广泛社会影响力和持续盈利能力的综合金融服务商。
1、持续完善分级分类客户服务体系，提升服务水平
湘财证券将继续以“以客户为中心，为客户创造价值”为业务核心重点，通过多渠道精准发力，大幅提升客户体验，湘财证券将持续完善分级分类的客户服务体系，通过对客户需求的全面深入分析，建立长效且持续优化的工作体系与机制，提供更能贴合客户个性化需求的服务标准，全面提升服务水平。
2、持续增强专业服务能力，开拓业务新局面
公司将坚定不移地推动战略发展规划实施落地，着力提升湘财证券的投资顾问能力、资产配置能力、投资管理能力和综合服务能力，通过增强公司的核心竞争力，为业务拓展和业绩提升奠定坚实基础。
在投资顾问能力方面，湘财证券将力求投资顾问服务内容的有效推广与落地，建立健全客户反馈机制，及时捕捉客户需求变化，不断提升服务质量，满足客户需求；在资产配置能力方面，湘财证券在加强财富管理部门能力建设的同时，资管分公司和基金子公司也将积极转变角色，在定制化产品与服务方面积极发挥资产配置的主动作用，提升内部主动管理产品的地位，以实现公司与客户的互利共赢；在投资管理能力方面，湘财证券自营部门、资产管理部门、基金子公司将脚踏实地，切实加强自身投资能力建设，有效提升业务收入水平；在综合服务能力方面，湘财证券将积极借鉴同业协同模式，针对高净值及其他潜在需求客户，组建专业团队并加强专业培训，深入挖掘和精准定位客户需求，为客户提供个性化、专业化的服务方案，增强客户满意度和忠诚度。
3、稳固“三个收入支柱”，构建稳固的收入体系
2025年，湘财证券将全力稳固“三个收入支柱”，进一步完善和优化公司的收入结构，通过有针对性、实操性的工作举措，对现有收入结构进行优化，充分挖掘潜在的业务增长点，进而实现收入结构的优化与可持续发展。
在稳固佣金收入方面，湘财证券将进一步优化服务体系，持续加强专业能力建设，控制佣金下滑趋势，全力吸引优质客户和新增资产，有效提高转化率，从而促进营业收入的增长；在息差收入方面，湘财证券将有效扩大客户保证金规模，增加融资融券等业务的收入，依托良好的客户基础，拓展融资客户群体；在自营投资收入方面，湘财证券将继续以固定收益产品投资为基础，以有效提升收益率为目标，明确投资重点，加强自身能力培养，优化量化交易策略和资源配置。
4、优化内部支持服务，加强后台支持力度
2025年，公司将锚定战略规划，进一步优化内部管理机制，充分发挥前台部门和后台部门的联动效应，促进前后台部门紧密配合，为公司业务发展提供全方位的支持和服务。公司财务部门将积极为公司决策提供有力支撑，优化费用管控措施，定期呈报深度财务分析报告，充分发挥“哨兵”作用；信息技术中心将更紧密地贴近业务需求，致力做好创新服务；人力资源部门将紧跟公司业务发展和机制变革的步伐，完善基础制度体系，优化考核指标体系，推动各项人才考核和激励机制的落地生根，并依据实际变化进行动态调整；研究所将切实做好内部服务支持，加强内部服务协同，致力成为公司业务发展的重要支撑，并多渠道树立湘财研究品牌形象，提升公司品牌影响力。随着这“五个领域”的转变和“四大能力”的建设，公司综合实力将不断提升，公司收入“三大支柱”将愈发稳固坚实。
5、强化合规风控建设，筑牢合规风控防线
2025年，公司将重点围绕强化公司合规风控能力和核心竞争力的目标，严格按照法律法规和监管要求，在坚守红线的基础上，切实服务于业务，通过不断健全合规管理体系和制度，推动公司合规文化建设，强化廉洁从业管理，实现合规管理全覆盖；按照公司制订的风险管理工作方案，持续强化公司的全面风险管理工作，以全面风险管理的实质要求为导向，打造“符合监管要求、覆盖业务需要、把控实质风险”的风险管理能力，形成合规创造价值的理念，为公司各项业务发展提供有力的支持和服务。
6、完善多层次人才培养体系，做好人才保障
2025年，公司将大力践行“人才强司”战略目标，强化制度机制建设，持续推进人力资源工作从维持型向赋能型转变、从守成型向进取型转变、从事务型向专业型转变。同时不断完善人力资源培养使用机制，致力构建“招得进、用得好、管得住、留得住人才”科学、良性的人力资源管理机制。依照业务发展重点及各部门、各业务条线的人力资源需求，及时梳理人才队伍结构并有针对性编制公司短、中、长期人力资源配置规划，提升人力资源建设工作的统筹规划和预判能力，为公司业务转型升级和健康发展提供坚强的人力资源保障和智力支持。
7、强化资本回报意识，提升公司综合效益
公司将不断加强资本回报能力和循环使用能力，提升资本使用效率。一是加大对资本回报率、人均创收、人均创利的考核力度，逐步引导资源向高效业务领域倾斜，突出强调资本使用效率和回报水平；二是通过精细化的财务管理和资源配置，提高闲置资金使用效率，从而提升公司的盈利能力和价值创造能力，确保公司在合理控制成本的前提下实现资本的高效增值。
8、加强企业文化建设，打造充满活力的组织体系
公司将继续加强企业文化建设，统一思想，坚定信心，积极打造作风优良、善作善成的干部员工队伍，将“多做事、做好事、做成事”的“三做原则”深入贯穿到公司和员工发展的各个环节中去，作为衡量和评价干部员工工作业绩的重要标准。坚持以人为本，健全人才培养体系，通过完善人才吸引、培养和使用机制，吸引更多优秀人才加入公司，提拔任用优秀年轻干部，加快人才梯队建设，持续优化员工队伍结构。继续强化绩效薪酬在吸引和稳定人才以及激励约束中的重要作用，奖优罚劣，引导和培育员工积极向上、团结协作、敢想敢干、担当负责，着力建设良性竞争、充满活力的组织发展生态，为公司可持续发展提供源源不断的内生动力。
(四)可能面对的风险
√适用 □不适用
1、信用风险
信用风险是指因融资方、交易对手或发行人等违约导致损失的风险。
公司全资子公司湘财证券的信用风险主要来自六个方面：一是经纪业务代理客户买卖证券，若在结算当日客户的资金不足以支付交易所需的情况下，湘财证券有责任代客户进行结算而造成损失的风险；二是融资融券交易、股票质押式回购交易、股权激励行权融资等信用类业务的信用风险，主要指由于客户违约及其担保品不足以偿还债务而给湘财证券带来损失的风险；三是信用类产品投资和交易的违约风险，即所投资信用类产品之融资人、发行人或交易对手出现违约、拒绝支付到期本息，或者因融资人、发行人信用资质恶化等原因导致资产损失和收益变化的风险；四是投行固定收益业务的信用风险，即湘财证券承销以及承担受托管理职责的固定收益产品发行人没能按照约定履行相关偿付义务，产品发生违约，给湘财证券造成负面影响，并可能导致湘财证券承担一定法律责任、监管处罚的风险；五是资产管理业务的信用风险，即由于产品所投资信用类产品的发行人、融资项目债务人或交易对手出现违约、拒绝支付到期本息，或融资人、发行人信用资质恶化等，或产品在交易过程中发生交收违约，而造成产品资产损失的风险；六是场外衍生品业务信用风险，即交易对手因履约意愿不足或履约能力下降导致违约，可能使湘财证券遭受损失的风险。
湘财证券通过系统建设、制度建设、流程管理、人员管理等一系列措施，防范业务开展过程中潜在的信用风险。湘财证券各业务部门作为业务执行机构，承担一线风险管理职责，负责各自业务经营领域的信用风险管理执行工作，对业务风险进行识别、评估、监控和应对；风险管理总部作为独立的风险管理部门负责监测、评估、报告湘财证券整体信用风险情况，并为业务决策提供信用风险管理建议，通过舆情监控、信用计量模型、压力测试、内部信用评级等手段计量和评估相关业务的信用风险水平，向业务部门、湘财证券经理层进行提示、报告。湘财证券制定预期信用损失计量制度及流程，建立预期信用损失模型，定期对需计提减值准备的金融工具评估预期信用损失，计提减值准备。
为管理经纪业务面临的信用风险，湘财证券根据监管规定实行保证金制度，对于代理买卖股票等传统经纪业务均以全额保证金结算，对于股票期权经纪业务，湘财证券向客户收取的保证金不低于交易所规定的最低标准，且有权根据客户信用情况、业务权限和交易级别等收取不同程度保证金。湘财证券全额收取权利方保证金，向客户收取的义务方保证金不低于交易所和中国结算规定的保证金标准。
为管理融资融券、股票质押式回购交易和股权激励行权融资等信用类业务面临的信用风险，湘财证券主要通过对客户风险教育、征信、授信、逐日盯市、客户风险提示、强制平仓、司法追索等方式，管理此类业务的信用风险。
为管理信用类产品投资和交易面临的信用风险，湘财证券不断完善交易对手授信机制，不定期更新交易对手限制名单，通过系统对交易对手进行额度管理。此外，湘财证券建立了内部评级模型，在确定投资标的时选择内外部信用评级较高、资信较好的债券，并对单一债券的集中度进行控制，以分散信用风险。此外，每日对债券持仓情况、盈亏情况、信用评级、负面舆情等进行监控。
为管理投行固定收益业务面临的信用风险，湘财证券开展债券承销业务严格履行内核程序，项目组成员对项目进行尽职调查，形成工作底稿备查，业务部门按照其内部审批流程对项目进行审核，并通过湘财证券内核程序对项目进行出口管理和终端风险控制。对于存续期项目，湘财证券建立投资银行类业务重大风险项目关注池，对存续期项目定期进行排查，将风险项目纳入关注池建立跟踪管理机制，持续关注债券发行人和增信服务机构的风险状况及偿债能力，预防信用风险事件的发生。
为管理资产管理业务面临的信用风险，湘财证券主要采取了以下措施：包括事前对非标业务交易对手方开展尽职调查、建立债券投资业务交易对手分类授信管理机制、参考内部及外部信用评级对债券投资标的进行分类管理等；事中建立风险监控体系，持续对潜在的信用风险进行识别、评估、报告；明确事后应急处置机制，在风险发生后及时启动应急预案对风险事件进行处置。
为管理场外衍生品业务面临的信用风险，湘财证券主要采取了以下措施：在事前审慎评估交易对手方资质及交易目的，审慎评估对手方履约能力等情况；事中持续落实盯市要求，对项目风险敞口及交易对手舆情进行监控，对于触发追保条件的，及时向交易对手发出追保通知；制定应急处理预案，在风险发生后迅速有效地处理异常情况，最大程度控制异常情况可能对公司造成的影响和损失。
2、市场风险
市场风险是指由资产的市场价格（包括但不限于利率、汇率、股票价格和商品价格等）变化或波动而使公司可能发生损失的风险。
湘财证券建立了完整的市场风险管理体系，建立覆盖投前、投中、投后的风险管理流程，全面推行风险限额管理，湘财证券对自营证券投资业务设立了年度规模限额和损失限额授权，以风险限额为核心，采取证券池、逐日盯市、预警、调整持仓、平仓、对冲等风控措施严格控制市场风险。同时引入久期、股票VaR模型、压力测试、希腊字母等风险度量技术定量测算投资组合的市场风险水平。湘财证券建立了风险监控和报告机制，由业务部门和风险管理总部负责逐日盯市，对市场风险的动态变化进行监控，定期和不定期地报告风险状况。
汇率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险，湘财证券面临的汇率变动风险主要与公司的经营活动(当收支以不同于公司记账本位币的外币结算时)有关。目前，湘财证券以外币计量的资产及负债在公司资产负债结构中占比较小，湘财证券面临的汇率风险相对可控。
3、流动性风险
流动性风险是指公司无法以合理成本及时获得充足资金，以偿付到期债务、履行其他支付义务和满足正常业务开展的资金需求的风险。公司及子公司湘财证券流动性风险主要来自于自营业务、投行业务、信用类业务、贸易业务等业务，以及外部融资环境的变化。公司及子公司湘财证券根据经营战略、业务特点和风险偏好测定自身流动性风险承受能力，并以此为基础制定流动性风险管理策略、政策和程序。
公司及子公司湘财证券流动性风险管理的目标是建立健全流动性风险管理体系，对流动性风险实施有效识别、计量、监测、控制、应对和报告，确保流动性需求能够及时以合理成本得到满足。为此湘财证券构建了流动性风险管理组织架构与分级控制机制，成立了流动性风险管理应急处置领导小组，制订了严格的自有资金使用制度和流动性风险管理制度，对各类业务都建立了完整的业务管理办法。财务总部每日测算流动性指标和编制资金计划表，每月撰写流动性风险管理月度运营报告，每年撰写年度报告；流动性风险管理应急处置领导小组定期组织风险管理总部、财务总部和各主要业务部门沟通公司风险指标情况和业务后续发展；财务总部根据业务开展情况和计划、公司负债变化情况不定期测算未来一段时间关键时点流动性指标及所需资金，制定融资计划。风险管理总部安排专门人员，对各项业务进行监控，定期或不定期开展流动性专项压力测试，对于可能存在的流动性危机，制定应对措施。
4、操作风险
操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、人员、信息技术系统，以及外部事件造成损失的风险。
为有效防范操作风险，公司主要通过制度、流程、人员、系统等方面管控操作风险。湘财证券建立了有效的经纪、自营、资产管理、投资银行等业务之间的信息隔离墙制度，防止出现内幕交易、利益冲突、利益输送等违规行为；建立完善并严格执行业务制度流程，明确各岗位职责，防止越权行为的产生；公司及子公司对关键岗位权限分离，加强重要业务环节的审核与监控，重要业务环节双人负责，建立操作、复核与审核的机制；加强系统建设与管理工作，建立了系统应急机制；注重对员工的风险教育和培训，提高全员风险防范意识和合规守纪观念。不定期对各项业务进行现场检查或组织自查，确保业务各个环节合规运行。
公司持续完善操作风险损失数据收集LDC、风险与控制自我评估RCSA、关键风险指标KRI（即操作风险三大管理工具）的功能，提升管理效果。
5、声誉风险
声誉风险是指由于公司行为或外部事件及其工作人员违反廉洁规定、职业道德、业务规范、行规行约等相关行为，导致投资者、发行人、监管机构、自律组织、社会公众、媒体等对公司形成负面评价，从而损害其品牌价值，不利其正常经营，甚至影响到市场稳定和社会稳定的风险。
公司将声誉风险管理纳入全面风险管理体系，建立了声誉风险管理机制。董事会办公室为公司声誉风险管理的归口管理部门，牵头履行声誉风险管理职责。为有效防范声誉风险，董事会秘书处根据监管要求建立健全声誉风险相关制度，与各部门合作防范风险，提升业务协同效率，加强与媒体互动，塑造良好品牌形象。此外，董事会秘书处还实时监控公司舆情，审核对外信披及媒体宣传资料，提供舆情应对策略，并与各部门保持沟通，共同策划媒体宣传方案，打造公司品牌形象。同时，组织声誉风险联络人培训会议，对各机构联络人进行风险教育，提高全员风险防范意识和合规观念，进一步提升公司内部控制和声誉风险管理水平，强化员工声誉风险管理意识。
6、洗钱风险
洗钱风险是指公司因未严格履行反洗钱法定义务和应尽职责，导致业务或服务被不法分子利用从事洗钱活动，进而致使公司遭受法律制裁、监管处罚、重大财务损失、声誉损失的风险。
公司高度重视洗钱风险防控，将其纳入全面风险管理体系，湘财证券建立了涵盖董事会、监事会、高级管理层、各职能总部/分公司、分支机构和各岗位员工的反洗钱组织架构，构建了层次清晰、相互协调、有效配合的洗钱风险防控机制。湘财证券指定合规管理总部牵头开展公司洗钱风险管理工作，湘财证券各单位负责在其职责范围内落实反洗钱各项要求，承担洗钱风险管理的直接责任。湘财证券通过一系列全面且细致的措施防控洗钱风险，具体包括建立健全内控制度，为反洗钱工作搭建坚实制度框架；优化升级反洗钱监控系统，借助技术手段提升风险监测效能；定期开展机构洗钱风险自评估，及时察觉潜在风险，为制定针对性防控策略提供有力依据；持续深入开展客户尽职调查，并依据详实的调查结果进行科学的风险等级划分，精准识别不同客户群体的洗钱风险状况，从而实施差异化的风险管理措施；加强可疑交易审核及数据报送工作，确保风险及时发现与有效处理；持续开展反洗钱培训与宣传，针对内部员工，提升其专业素养与风险防范意识，针对客户群体，增强其对洗钱风险的认知与防范能力，营造良好的反洗钱工作氛围；加强反洗钱内部审计与专项检查，保障各项防控措施有效落地执行。
7、廉洁从业风险
廉洁从业风险是指公司及工作人员在开展证券业务及相关活动中，因违反廉洁从业规定，导致公司被采取纪律处分、行政监管措施、行政处罚、刑事处罚等措施的风险。
湘财证券将廉洁从业风险纳入全面风险管理体系，建立了廉洁从业风险管理机制。为有效防范廉洁从业风险，湘财证券制定专门的廉洁从业管理制度明确各单位廉洁从业的防控责任和具体要求，建立涵盖所有业务及各个环节的廉洁从业内部控制制度，制定具体、有效的事前风险防范体系、事中管控措施和事后追责机制，将廉洁从业管理要求渗透至业务开展的各个环节。同时，湘财证券成立由合规管理总部牵头的廉洁从业监督工作组，通过组织开展廉洁从业自查、廉洁从业专项检查、稽核审计、财务不定期检查等对各单位及工作人员廉洁从业执行情况进行监督检查，督促各单位贯彻落实公司廉洁从业管理要求。此外，公司推动廉洁文化建设工作与党建工作融合，通过开展丰富多样的培训宣导活动，向各单位及工作人员持续宣导廉洁从业理念，进一步增强其廉洁从业意识。
8、安全环保风险
公司全资子公司营养品公司属于食品加工行业。近年来食品药品监督管理局和环保部门进一步加强监管，对企业在生产加工、废弃物排放等环节提出了更高的要求，公司将持续完善相关制度及规范操作流程，以消除安全、环保隐患。
(五)其他
□适用 √不适用
七、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明□适用 √不适用
第四节 公司治理
一、公司治理相关情况说明
√适用 □不适用
公司严格按照《公司法》《证券法》《治理准则》和中国证监会有关法律法规的要求，不断完善公司法人治理结构，建立健全内部管理和控制制度，进一步规范公司运作，提高公司治理水平。公司已建立起股东大会、董事会、监事会和经营管理层构成的较为完善的公司治理架构，股东大会是公司最高权力机构，董事会根据股东大会的决议履行职责。监事会对董事会和董事、高级管理人员履行监督职能，经营管理层根据董事会的决议具体负责公司的日常经营。公司的治理结构具体情况如下：
（一）股东大会
公司股东享有法律、法规和《公司章程》规定的合法权利；股东大会是公司的最高权力机构，公司严格按照《公司法》《公司章程》及公司《股东大会议事规则》等相关规定和要求召集、召开股东大会，保证所有股东对重大事项的平等知情权和决策权；公司关联交易的决策程序严格遵守法律法规和《公司章程》等有关规定，交易内容公允合理，没有损害公司及非关联股东利益的情况发生，相关信息披露及时、准确和完整。
（二）董事会
公司董事会由9名董事组成，其中独立董事3名，董事会的人数及人员构成符合有关法律法规和《公司章程》的要求；公司董事忠实、诚信、勤勉地履行职责，出席公司董事会和股东大会，严格按照《公司章程》《董事会议事规则》等相关制度履行职权，积极学习最新监管法律法规；公司独立董事按照《公司章程》《独立董事工作制度》《独立董事专门会议议事规则》等规定独立履行职权，充分发挥其在法律、经济、会计等方面的专业性，在董事会中发挥参与决策、监督制衡、专业咨询等作用，确保公司规范运作；公司董事会下设的战略委员会、审计委员会、提名委员会及薪酬与考核委员会充分发挥专业优势，为公司重大事项提供科学决策，保障董事会专业化运作水平不断提高。
（三）监事会
公司监事会由3名监事组成，其中职工代表监事1名，监事会的人数及人员构成符合有关法律法规和《公司章程》的要求；公司监事会能够本着对股东负责的精神，严格按照《公司章程》《监事会议事规则》等制度履行职权，对公司重大事项发表意见；促进公司规范运作，对公司财务状况、募集资金、关联交易、定期报告以及公司董事、高级管理人员履行职责的合法合规性进行监督，维护公司及股东的合法权益。
公司治理与法律、行政法规和中国证监会关于上市公司治理的规定是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因
□适用√不适用
二、公司控股股东、实际控制人在保证公司资产、人员、财务、机构、业务等方面独立性的具体
措施，以及影响公司独立性而采取的解决方案、工作进度及后续工作计划
√适用 □不适用
公司控股股东严格按照《公司法》《证券法》等法律法规制度规定规范行使控股股东权利。公司相对于控股股东在业务、人员、资产、机构和财务方面均保持独立完整，公司与控股股东及其所属企业的关联交易严格按照相关法律法规履行相应程序，交易公平合理，没有出现损害公司及股东特别是中小股东利益的情况。报告期内，公司不存在控股股东占用上市公司资金的现象，公司亦不存在为控股股东及其子公司违规提供担保的情形。公司具有独立的企业法人资格，自主经营、独立核算、自负盈亏，可以完全自主做出业务经营、战略规划和投资等决策，依法独立承担民事责任。公司在资产、人员、机构、财务和业务方面拥有充分的独立性。
（一）业务独立方面
公司与控股股东在业务方面分开，独立从事《企业法人营业执照》核准的经营范围内的业务，具有独立完整的业务及自主经营能力。
（二）资产独立方面
公司的资金、资产和其他资源由自身独立控制并支配，目前实际控制人未占用、支配公司的资产。公司的主要资产均有明确的资产权属，并具有相应的处置权。
（三）人员独立方面
公司劳动、人事及工资管理纳入公司统一的治理决策流程中，其管理不由控股股东单独控制。
（四）财务独立方面
公司设立了独立的财务会计部门，按照《企业会计准则》等有关规定，制定了独立的财务管理制度；公司的财务核算体系独立，资金管理独立。公司有独立的纳税登记号，依法独立纳税；公司财务决策不受控制人干预。公司独立做出财务决策，自主决策公司的资金使用，不存在控股股东或实际控制人干预资金使用的情况。
（五）机构独立方面
公司设立了健全的组织机构体系，现代企业制度建立规范，与政府主管部门不存在从属关系；公司严格按照《公司法》等有关规定，制订了《公司章程》，并根据《公司章程》设立了包括董事会、监事会和经理层在内的现代法人治理结构和管理机制，形成决策、监督和执行相分离的管理体系。
控股股东、实际控制人及其控制的其他单位从事与公司相同或者相近业务的情况，以及同业竞争或者同业竞争情况发生较大变化对公司的影响、已采取的解决措施、解决进展以及后续解决计划□适用 √不适用
三、股东大会情况简介
会议届次 召开日期 决议刊登的指定网站的查询索引 决议刊登的披露日期 会议决议
2024年第一次临时股东大会 2024年 4月29日 //www.sse.com.cn 2024年4月30日 会议审议通过如下议案：一、《关于公司符合发行公司债券条件的议案》二、《关于发行公司债券方案的议案》三、《关于提请股东大会授权办理本次发行公司债券相关事宜的议案》四、《关于公司符合非公开发行可交换公司债券条件的议案》五、《关于非公开发行可交换公司债券方案的议案》六、《关于提请股东大会授权董事会全权办理非公开发行可交换公司债券发行相关事宜的议案》
2023年年度股东大会 2024年 5月6日 //www.sse.com.cn 2024年5月7日 会议审议通过如下议案：一、《公司2023年年度报告及摘要》二、《公司2023年度董事会工作报告》三、《公司2023年度监事会工作报告》四、《关于董事2023年度薪酬发放情况的报告》五、《关于监事2023年度薪酬发放情况的报告》六、《关于预计2024年度日常关联交易的议案》七、《关于2023年度利润分配预案的议案》八、《公司2023年度财务决算报告》九、《关于为子公司提供担保及子公司之间互保的议案》十、《关于续 聘2024年度审计机构的议案》
2024年第二次临时股东大会 2024年 9月6日 //www.sse.com.cn 2024年9月7日 会议审议通过如下议案：一、《关于修改的议案》二、《关于增补公司第十届董事会董事的议案》
2024年第三次临时股东大会 2024年12月23日 //www.sse.com.cn 2024年 12月24日 会议审议通过如下议案：一、《关于减持上海大智慧股份有限公司部分股份的议案》
表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会
□适用√不适用
股东大会情况说明
√适用□不适用
报告期内，公司共召开4次股东大会，股东大会的召集和召开符合《公司法》《上市公司股东大会规则》等法律法规和《公司章程》的规定；出席会议人员和会议召集人的资格合法、有效；会议的表决程序和表决结果合法有效；股东大会的决议合法有效。上述股东大会的议案全部审议通过，不存在议案被否决的情况。
四、董事、监事和高级管理人员的情况
(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
√适用□不适用
姓名 职务 性别 年龄 任期起始日期 任期终止日期 年初持股数（股） 年末持股数（股） 年度内股份增减变动量（股） 增减变动原因 报告期内从公司获得的税前报酬总额（万元） 是否在公司关联方获取报酬
史建明 董事长 男 57 2025/1/27 2026/12/24 0 0 0 无 216.67 否
总裁 2023/12/25 2026/12/24
董事长（离任） 2018/9/12 2024/9/6
副董事长（离任） 2024/9/6 2025/1/27
陈健 董事 男 54 2024/9/6 2026/12/24 0 0 0 无 0 是
董事长（离任） 2024/9/6 2025/1/27
蒋军 董事 男 49 2020/8/12 2026/12/24 0 0 0 无 176.22 是
许长安 董事 男 54 2020/8/12 2026/12/24 0 0 0 无 0 是
程海东 董事 男 36 2022/8/1 2026/12/24 0 0 0 无 57.5 否
副总裁 2024/9/6 2026/12/24
财务负责人 2024/9/6 2026/12/24
杨天 董事 男 36 2024/9/6 2026/12/24 0 0 0 无 0 是
程华 独立董事 女 46 2020/8/12 2026/12/24 0 0 0 无 15 否
韩灵丽 独立董事 女 62 2022/8/1 2026/12/24 0 0 0 无 15 否
马理 独立董事 男 53 2023/12/25 2026/12/24 0 0 0 无 15 否
汪勤 监事 男 64 2020/8/12 2026/12/24 0 0 0 无 0 是
李景生 监事 男 59 2020/8/12 2026/12/24 0 0 0 无 91.01 否
王锦岐 监事（离任） 男 60 2018/1/15 2025/3/14 0 0 0 无 40.13 否
高姗 监事 女 42 2025/3/14 2026/12/24 0 0 0 无 0 否
潘琼 董事会秘书 女 44 2023/4/27 2026/12/24 0 0 0 无 89.67 否
柴建尧 副总裁 男 54 2023/6/30 2026/12/24 0 0 0 无 160.13 否
财务负责人（离任） 2023/12/25 2024/9/6
凌博晗 副总裁（离任） 男 32 2024/9/6 2025/3/13 0 0 0 无 57.5 否
合计 / / / / / / 933.83 /
注：蒋军先生薪酬为报告期内在公司子公司湘财基金获得的税前报酬总额。李景生先生薪酬为报告期内在公司子公司湘财证券获得的税前报酬总额。
姓名 主要工作经历
史建明 历任中国银行浙江省分行职员、副科长、科长，中国银行杭州开元支行副行长，浙商银行总行部门副总经理、总经理，浙商银行嘉兴分行行长，浙商银行杭州分行副行长，浙商银行义乌分行行长，湘财股份有限公司董事长、副董事长、总裁。现任浙江新湖集团股份有限公司董事，湘财股份有限公司党委书记、董事长兼总裁，浙江哈高科投资管理有限公司执行董事
陈健 历任银河证券杭州管理部业务部副经理，财通证券经纪业务总部副总经理、VIP客户服务中心副总经理（主持工作）、营销服务中心负责人、客户服务部总经理、研究所副所长，浙江股权交易中心会员发展与投资服务部总监、企业服务部总监、浙里投事业部总经理、浙里互联网金融副总经理、投资银行部总经理，湘财股份有限公司董事长。现任湘财股份有限公司董事、浙江省浙商资产管理股份有限公司副总经理
蒋军 历任中国银行湖南省分行营业部科员，中国证监会湖南监管局主任科员、副处长、处长，中国证监会江苏监管局副局长，上海鑫沣服饰有限公司总经理，浙江新湖集团股份有限公司执行副总裁，杭州趣链科技有限公司董事，湘财股份有限公司总裁。现任湘财股份有限公司董事，上海大智慧股份有限公司董事，贵州新湖煤电化有限公司执行董事，贵州新湖能源有限公司执行董事，湘财证券党委副书记，湘财基金董事长
许长安 历任英大泰和人寿保险股份有限公司财务部副主任（主持工作），国网英大国际控股集团有限公司财务资产部主任、风险管理部主任，中国电力财务有限公司董事等职。现任国网英大国际控股集团有限公司总法律顾问兼首席合规官、中国电力财务有限公司监事、英大证券有限责任公司监事、中广核二期产业投资基金有限公司咨询委员会委员、湘财股份有限公司董事、湘财证券股份有限公司董事
程海东 历任毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）审计部助理经理、海通证券股份有限公司中小企业融资部业务副总裁、浙江省浙商资产管理股份有限公司投资银行事业部副总经理。现任湘财股份有限公司董事、副总裁兼财务负责人、浙江湘链实业有限公司执行董事、宁波甬山控股集团有限公司外部董事
杨天 历任安永华明会计师事务所审计员、浙商证券股份有限公司投资银行总部高级业务副总监。现任衢州信安发展股份有限公司财务副总监、湘财股份有限公司董事
程华 历任财政部中国注册会计师协会高级会计师，现任财政部会计准则委员会高级会计师、山东步长制药股份有限公司独立董事、悦康药业集团股份有限公司独立董事、湘财股份有限公司独立董事
韩灵丽 历任浙江财经大学法学院院长、浙江财经大学经济与社会发展研究院院长、浙江财经大学土地与城乡发展研究院城乡一体化法制研究中心主任。现兼任中国财税法学研究会常务理事、中国经济法学研究会理事、浙江省法学会理事、杭州和泰机电股份有限公司独立董事、英洛华科技股份有限公司独立董事、湘财股份有限公司独立董事。
马理 历任武汉大学经济与管理学院教授与博士生导师、德国奥尔登堡大学客座教授等。现任湖南大学金融与统计学院教授、博士生导师，湖南省芙蓉学者奖励计划特聘教授，湖南大学岳麓学者，株洲千金药业股份有限公司独立董事，湖南长银五八消费金融股份有限公司外部监事，益阳农村商业银行股份有限公司独立董事，湘财股份有限公司独立董事
汪勤 历任中国农业银行浙江省分行计划处、办公室、人事处干部，中国农业银行浙江省分行人事处副科长、科长，中国农业银行浙江省分行综合计划处科长，中国农业银行浙江省分行综合计划处、资产负债管理处副处长、处长，中国农业银行浙江省分行营业部党委书记、总经理，中国农业银行浙江省分行党委委员、副行长，中国农业银行审计局直属分局局长，中国农业银行吉林省分行党委书记、行长，中国农业银行辽宁省分行党委书记、行长，中国农业银行审计局党委书记、局长，杭州兴和投资发展有限公司执行董事兼总经理。现任湘财股份有限公司监事会主席、上海大智慧股份有限公司董事兼党委书记、杭州运元科技有限公司执行董事兼总经理、温州银行股份有限公司董事、物产中大易运科技（浙江）有限公司董事
李景生 历任湘财证券股份有限公司财务总监，现任湘财证券股份有限公司监事会主席、湘财股份有限公司监事
王锦岐 历任哈高科佳木斯中药有限公司总会计师，哈高科大豆食品有限责任公司财务负责人，湘财股份有限公司资产管理部副部长、部长、湘财股份有限公司监事、投资总监、投资管理部总经理
高姗 历任浙商银行总行人力资源部(党委组织部)员工管理中心负责人，现任湘财股份有限公司监事、党委办公室、总裁办公室副主任。
潘琼 历任建投华科投资股份有限公司投资总监、泰康之家(北京)投资有限公司投资总监、金泰富资本管理有限责任公司副总经理。现任湘财股份有限公司董事会秘书、上海益同投科技有限公司董事长、海南湘湖投资有限公司执行董事兼总经理
柴建尧 历任中国农业银行浙江省分行财务处财务科副科长、审计处副处长；中国农业银行总行审计直属分局二处、四处副处长；中国农业银行金华分行副行长；中国农业银行浙江省分行结算与现金部、产品研发部总经理、投行与金融市场部总经理；穗甬控股有限公司副总裁；湘财股份有限公司财务负责人。现任湘财股份有限公司副总裁
凌博晗 历任上海市锦天城律师事务所律师助理、国浩律师（上海）事务所律师、北京天达共和（上海）律师事务所律师、天册（上海）律师事务所合伙人、上海金昊投资管理有限公司副总经理、湘财股份有限公司副总裁
其它情况说明
□适用√不适用
(二)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
1、在股东单位任职情况
√适用□不适用
任职人员姓名 股东单位名称 在股东单位担任的职务 任期起始日期 任期终止日期
史建明 新湖集团 董事 2020年6月 至今
汪勤 新湖集团 副董事长 2017年6月 2024年8月
汪勤 新湖集团 总裁 2017年6月 2024年12月
许长安 英大集团 总法律顾问 2022年11月 至今
许长安 英大集团 风险管理部主任 2023年12月 2025年3月
许长安 英大集团 首席合规官 2025年3月 至今
杨天 衢州发展 财务副总监 2024年8月 至今
在股东单位任职情况的说明 无
2、在其他单位任职情况
√适用□不适用
任职人员姓名 其他单位名称 在其他单位担任的职务 任期起始日期 任期终止日期
史建明 浙江哈高科投资管理有限公司 执行董事 2018年1月 至今
陈健 浙商资产 副总经理 2017年10月 至今
蒋军 杭州趣链科技有限公司 董事 2018年10月 2025年1月
贵州新湖煤电化有限公司 执行董事 2018年12月 至今
贵州新湖能源有限公司 执行董事 2018年12月 至今
大智慧 董事 2022年2月 至今
湘财证券 党委副书记 2024年1月 至今
湘财基金 董事长 2024年1月 至今
许长安 英大证券有限责任公司 监事 2019年7月 至今
中国电力财务有限公司 监事 2023年12月 至今
中广核二期产业投资基金有限责任公司 咨询委员会委员 2016年10月 至今
湘财证券 董事 2016年11月 至今
程海东 浙商资产 投资银行事业部副总经理 2018年6月 2024年8月
浙江湘链实业有限公司 执行董事 2025年1月 至今
宁波甬山控股集团有限公司 外部董事 2025年1月 至今
程华 财政部会计准则委员会 高级会计师 2011年9月 至今
山东步长制药股份有 独立董事 2021年6月 至今
限公司
悦康药业集团股份有限公司 独立董事 2019年5月 至今
韩灵丽 英洛华科技股份有限公司 独立董事 2021年9月 至今
江潮电机科技股份有限公司 独立董事 2021年3月 至今
杭州和泰机电股份有限公司 独立董事 2020年12月 至今
杭州若鸿文化股份有限公司 独立董事 2021年 12月 2024年7月
马理 湖南大学金融与统计学院 教授、博士生导师 2019年10月 至今
湖南省芙蓉学者奖励计划 特聘教授 2022年3月 至今
株洲千金药业股份有限公司 独立董事 2024年1月 至今
湖南长银五八消费金融股份有限公司 外部监事 2020年2月 至今
汪勤 大智慧 董事兼党委书记 2017年8月 至今
杭州兴和投资发展有限公司 执行董事兼总经理 2020年3月 2024年8月
杭州运元科技有限公司 执行董事兼总经理 2021年4月 至今
温州银行股份有限公司 董事 2020年12月 至今
物产中大易运科技（浙江）有限公司 董事 2023年1月 至今
李景生 湘财证券 监事会主席 2009年7月 至今
潘琼 上海益同投科技有限公司 董事长 2023年5月 至今
海南湘湖投资有限公司 执行董事兼总经理 2023年6月 至今
海南浙荣投资合伙企业 执行事务合伙人委派代表 2023年6月 2024年12月
柴建尧 浙江湘链实业有限公司 执行董事 2023年8月 2025年1月
浙江湘宁供应链有限公司 执行董事 2023年10月 2025年2月
在其他单位任职情况的说明 无
(三)董事、监事、高级管理人员报酬情况
√适用□不适用
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序 董事的薪酬由董事会薪酬委员会审议后，提交董事会、股东大会审议通过后执行；监事的薪酬由监事会审议后，提交股东大会审议通过后执行；高级管理人员的薪酬由董事会薪酬委员会审议后，提交董事会审议通过后执行
董事在董事会讨论本人薪酬事项时是否回避 是
薪酬与考核委员会或独立董事专门会议关于董事、监事、高级管理人员报酬事项发表建议的具体情况 公司薪酬与考核委员会于2025年4月25日召开第十届董事会薪酬与考核委员会第二次会议决议，审议通过了《关于董事2024年度薪酬发放情况的报告》、《关于监事、高级管理人员2024年度薪酬发放情况的报告》等议案，根据考核办法,同意2024年度董事、监事、高级管理人员的报酬发放方案
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据 独立董事基础津贴发放情况提交公司股东大会决议。其他董事、监事、高级管理人员的报酬根据公司薪酬政策确定
董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情况 详见本节“四、董事、监事和高级管理人员的情况”/“（一）现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况”
报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获得的报酬合计 933.83万元
(四)公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用□不适用
姓名 担任的职务 变动情形 变动原因
史建明 董事长/副董事长 离任/选举 史建明先生因个人原因，于2024年9月6日向公司董事会提交辞任报告，申请辞去湘财股份有限公司董事长职务，同日，经公司第十届董事会第七次会议审议通过，选举史建明先生为公司副董事长； 2025年1月27日，基于公司的战略发展规划以及经营管理需求，经公司第十届董事会第十一次会议审议通过，选举史建明先生为公司董事长，并不再担任副董事长。
陈健 董事/董事长 选举/离任 经公司2024年第二次临时股东大会审议通过，选举陈健先生为公司董事； 经公司第十届董事会第七次会议审议通过，选举陈健先生为公司董事长； 2025年1月18日，陈健先生因工作变动原因，辞去公司董事长职务，辞任后继续担任公司董事职务。
杨天 董事 选举 经公司2024年第二次临时股东大会审议通过，选举杨天先生为公司董事。
柴建尧 财务负责人 离任 柴建尧先生因个人原因，辞去湘财股份有限公司财务负责人职务，辞任后继续在公司担任副总裁职务。
程海东 副总裁、财务负责人 聘任 经公司第十届董事会第七次会议审议通过，聘任程海东先生为公司副总裁、财务负责人。
凌博晗 副总裁 聘任/离任 经公司第十届董事会第七次会议审议通过，聘任凌博晗先生为公司副总裁； 2025年3月13日，凌博晗先生因个人原因申请辞去公司副总裁职务。
(五)近三年受证券监管机构处罚的情况说明
□适用√不适用
(六)其他
□适用 √不适用
五、报告期内召开的董事会有关情况
会议届次 召开日期 会议决议
第十届董事会第二次会议 2024年4月12日 会议审议通过了如下议案： 一、《公司2023年年度报告及摘要》 二、《公司2023年度董事会工作报告》 三、《公司2023年度社会责任报告》 四、《关于董事2023年度薪酬发放情况的报告》 五、《关于高级管理人员2023年度薪酬发放情况的报告》六、《关于预计2024年度日常关联交易的议案》 七、《公司2023年度内部控制评价报告》 八、《董事会对独立董事独立性自查情况的专项报告》 九、《关于2023年度利润分配预案的议案》 十、《关于会计政策变更的议案》 十一、《公司2023年度财务决算报告》 十二、《关于为子公司提供担保及子公司之间互保的议案》十三、《关于续聘2024年度审计机构的议案》 十四、《关于注销部分股票期权的议案》 十五、《关于公司符合发行公司债券条件的议案》
十六、《关于发行公司债券方案的议案》 十七、《关于提请股东大会授权办理本次发行公司债券相关事宜的议案》 十八、《关于公司符合非公开发行可交换公司债券条件的议案》 十九、《关于非公开发行可交换公司债券方案的议案》 二十、《关于提请股东大会授权董事会全权办理非公开发行可交换公司债券发行相关事宜的议案》 二十一、《关于召开2024年第一次临时股东大会的议案》二十二、《关于召开2023年年度股东大会的议案》 会议还听取了《公司2023年度独立董事述职报告》《董事会审计委员会2023年度履职情况报告》《公司2023年度总裁工作报告》《公司对会计师事务所2023年度履职情况评估报告》《审计委员会关于天健会计师事务所2023年度审计工作的总结报告》
第十届董事会第三次会议 2024年4月14日 会议审议通过了如下议案： 一、《关于以集中竞价交易方式回购股份方案的议案》
第十届董事会第四次会议 2024年4月26日 会议审议通过了如下议案： 一、《公司2024年第一季度报告》 二、《关于调整2021年股票期权激励计划行权价格的议案》
第十届董事会第五次会议 2024年8月12日 会议审议通过了如下议案： 一、《公司2024年半年度报告及摘要》 二、《关于注销部分股票期权的议案》 三、《关于为子公司提供担保的议案》
第十届董事会第六次会议 2024年8月21日 会议审议通过了如下议案： 一、《关于修改的议案》 二、《关于增补公司第十届董事会董事的议案》 三、《关于召开2024年第二次临时股东大会的议案》
第十届董事会第七次会议 2024年9月6日 会议审议通过了如下议案： 一、《关于选举公司第十届董事会董事长的议案》 二、《关于选举公司第十届董事会副董事长、法定代表人的议案》 三、《关于修订的议案》 四、《关于增补公司第十届董事会战略委员会委员并选举主任委员的议案》 五、《关于聘任公司副总裁兼财务负责人的议案》 六、《关于聘任公司副总裁的议案》
第十届董事会第八次会议 2024年10月25日 会议审议通过了如下议案： 一、《公司2024年第三季度报告》
第十届董事会第九次会议 2024年11月28日 会议审议通过了如下议案： 一、《关于公司组织架构优化调整的议案》
第十届董事会第十次会议 2024年12月5日 会议审议通过了如下议案： 一、《关于减持上海大智慧股份有限公司部分股份的议案》二、《关于召开2024年第三次临时股东大会的议案》
六、董事履行职责情况
(一)董事参加董事会和股东大会的情况
董事姓名 是否独立董事 参加董事会情况 参加股东大会情况
本年应参加董事会次数 亲自出席次数 以通讯方式参加次数 委托出席次数 缺席次数 是否连续两次未亲自参加会议 出席股东大会的次数
史建明 否 9 9 7 0 0 否 4
陈健 否 4 4 3 0 0 否 2
蒋军 否 9 9 7 0 0 否 4
许长安 否 9 9 9 0 0 否 4
程海东 否 9 9 8 0 0 否 4
杨天 否 4 4 3 0 0 否 2
程华 是 9 9 9 0 0 否 4
韩灵丽 是 9 9 8 0 0 否 4
马理 是 9 9 8 0 0 否 4
连续两次未亲自出席董事会会议的说明□适用√不适用
年内召开董事会会议次数 9
其中：现场会议次数 0
通讯方式召开会议次数 7
现场结合通讯方式召开会议次数 2
(二)董事对公司有关事项提出异议的情况
□适用√不适用
(三)其他
□适用 √不适用
七、董事会下设专门委员会情况
√适用□不适用
(一)董事会下设专门委员会成员情况
专门委员会类别 成员姓名
第十届审计委员会 程华、蒋军、韩灵丽
第十届提名委员会 韩灵丽、史建明、程华
第十届薪酬与考核委员会 程华、史建明、韩灵丽
第十届战略委员会 史建明、陈健、许长安、马理
第十届独立董事专门委员会 程华、韩灵丽、马理
(二)报告期内审计委员会召开6次会议
召开日期 会议内容 重要意见和建议 其他履行职责情况
2024年1月17日 会议审议：《公司2023年度财务决算报告（未经审计）》 审计委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《公司2023年度财务报告（未经审计）》并同意提交董事会审议 无
2024年4月12日 会议审议：《2023年内审工作报告及2024年内审工作计划》、《公司2023年年度报告及摘要》、《公司2023年度财务决算报告》、《公司2023年度内部控制评价报告》、《公司董事会审计委员会2023年度履职情况报告》、《审计委员会关于天健会计师事务所2023年度审计工作的总结报告》、《公司对会计师事务所2023年度履职情况评估报告》、《关于续聘2024年度审计机构的议案》 审计委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过了《2023年内审工作报告及2024年内审工作计划》、《公司2023年年度报告及摘要》、《公司2023年度财务决算报告》、《公司2023年度内部控制评价报告》、《公司董事会审计委员会2023年度履职情况报告》、《审计委员会关于天健会计师事务所2023年度审计工作的总结报告》、《公司对会计师事务所2023年度履职情况评估报告》、《关于续聘2024年度审计机构的议案》等8项议案并同意提交董事会审议 无
2024年4月26日 会议审议：《公司2024年一季度内审工作报告》、《公司2024年一季度财务决算报告》 审计委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《公司2024年一季度内审工作报告》、《公司2024年一季度财务决算报告》并同意提交董事会审议 无
2024年8月12日 会议审议：《公司2024年半年度报告及摘要》、《公司2024年半年度财务决算报告》、《公司2024年上半年内部审计工作报告》 审计委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《公司2024年半年度报告及摘要》、《公司2024年半年度财务决算报告》、《公司2024年上半年内部审计工作报告》并同意提交董事会审议 无
2024年9月6日 会议审议：《关于聘任公司财务负责人的议案》 审计委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《关于聘任公司财务负责人的议案》并同意提交董事会审议 无
2024年10月25日 会议审议：《公司2024年第三季度内审工作报告》、《公司2024年第三季度财务决算报告》 审计委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《公司2024年第三季度内审工作报告》、《公司2024年第三季度财务决算报告》并同意提交董事会审议 无
(三)报告期内提名委员会召开3次会议
召开日期 会议内容 重要意见和建议 其他履行职责情况
2024年4月12日 会议审议：《公司董事会提名委员会2023年度履职情况报告》 提名委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《公司董事会提名委员会2023年度履职情况报告》并同意提交董事会审议 无
2024年8月21日 会议审议：《关于增补公司第十届董事会董事的议案》 提名委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《关于增补公司第十届董事会董事的议案》并同意提交董事会审议 无
2024年9月6日 会议审议：《关于聘任公司副总裁兼财务负责人的议案》、《关于聘任公司副总裁的议案》 提名委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《关于聘任公司副总裁兼财务负责人的议案》、《关于聘任公司副总裁的议案》并同意提交董事会审议 无
(四)报告期内薪酬与考核委员会召开1次会议
召开日期 会议内容 重要意见和建议 其他履行职责情况
2024年4月12日 会议审议：《关于董事2023年度薪酬发放情况的报告》、《关于监事、高级管理人员2023年度薪酬发放情况的报告》、《薪酬与考核委员会2023年度履职情况报告》 薪酬与考核委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《关于董事2023年度薪酬发放情况的报告》、《关于监事、高级管理人员2023年度薪酬发放情况的报告》、《薪酬与考核委员会2023年度履职情况报告》并同意提交董事会审议 无
(五)报告期内战略委员会召开1次会议
召开日期 会议内容 重要意见和建议 其他履行职责情况
2024年4月12日 会议审议：《关于公司符合发行公司债券条件的议案》、《关于发行公司债券方案的议案》、《关于公司符合非公开发行可交换公司债券条件的议案》、《关于非公开发行可交换公司债券方案的议案》 战略委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充分沟通讨论，一致通过《关于公司符合发行公司债券条件的议案》、《关于发行公司债券方案的议案》、《关于公司符合非公开发行可交换公司债券条件的议案》、《关于非公开发行可交换公司债券方案的议案》，并同意提交董事会审议 无
(六)报告期内独立董事专门委员会召开1次会议
召开日期 会议内容 重要意见和建议 其他履行职责情况
2024年4月12日 会议审议：《关于预计2024年度日常关联交易的议案》 独立董事专门委员会严格按照法律、法规及相关规章制度开展工作，勤勉尽责，根据公司的实际情况，提出了相关的意见，经过充 分沟通讨论，一致通过《关于预计2024年度日常关联交易的议案》并同意提交董事会审议 无
(七)存在异议事项的具体情况
□适用 √不适用
八、监事会发现公司存在风险的说明
□适用√不适用
监事会对报告期内的监督事项无异议。
九、报告期末母公司和主要子公司的员工情况
(一)员工情况
母公司在职员工的数量 30
主要子公司在职员工的数量 2,100
在职员工的数量合计 2,130
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数 31
（1）专业构成
湘财股份（除湘财证券及其子公司外）
专业构成类别 专业构成人数
生产人员 54
销售人员 38
技术人员 9
财务人员 18
行政人员 73
小计 192
湘财证券及其子公司
投行人员 126
资产管理人员 34
自营业务人员 56
经纪业务人员 1058
财务人员 60
研究人员 27
营销人员 138
其他人员 439
合计 1938
（2）教育程度
教育程度类别 数量（人）
博士研究生 15
硕士研究生 489
大学本科 1,308
大学专科及以下 318
合计 2,130
(二)薪酬政策
√适用 □不适用
公司《机构设置和劳动人事管理办法》及考核相关管理办法等制度规范对员工薪酬政策有明确规定。此外，公司还搭建了以子公司经营绩效考核、专项业务绩效考核和360度考核为基础的绩效考核管理体系，制定出台了三项考核制度，初步建立了标准化的公司绩效考核运行机制，为调动各层级经营、管理团队的积极性，激发企业潜在活力提供了新动能。
(三)培训计划
√适用 □不适用
2024年度，公司组织开展了新公司法相关培训，各条线结合自身工作实际陆续组织学习了新公司法有关的适用条款。
(四)劳务外包情况
√适用□不适用
劳务外包的工时总数（小时） 79426
劳务外包支付的报酬总额（万元） 203.91
十、利润分配或资本公积金转增预案
(一)现金分红政策的制定、执行或调整情况
√适用 □不适用
根据中国证监会《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》的文件精神，为明确公司对新老股东的合理投资回报，增加利润分配决策透明度和可操作性，便于股东对公司经营和利润分配进行监督，公司制定了《公司章程》中有关利润分配政策的相关条款，完善了利润分配的决策程序和机制，为中小股东充分表达诉求提供制度保障。公司于2023年5月8日召开2022年年度股东大会，审议通过了《关于公司未来三年（2023-2025年）股东分红回报规划的议案》，公司于2023年12月25日召开2023年第二次临时股东大会，审议通过了《关于修订的议案》，公司依据《公司章程》及《关于公司未来三年（2023-2025年）股东分红回报规划》，严格执行公司制定的利润分配政策，充分保护中小股东合法权益。
2023年度，利润分配方案经公司2024年5月6日的2023年年度股东大会审议通过，根据公司 2023年年度股东大会审议通过的《关于2023年度利润分配预案的议案》，公司实施权益分股权登记日登记的总股本为 2,859,187,743股，扣除回购专用证券账户中累计已回购的股份数量2,973,400股，实际以2,856,214,343股为基数,向全体股东(除公司回购专用证券账户外)每 10股派发现金红利 0.35元(含税)，共计派发现金红利99,967,502.01元(含税)。
(二)现金分红政策的专项说明
√适用□不适用
是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求 √是□否
分红标准和比例是否明确和清晰 √是□否
相关的决策程序和机制是否完备 √是□否
独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用 √是□否
中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，其合法权益是否得到了充分保护 √是□否
(三)报告期内盈利且母公司可供股东分配利润为正，但未提出现金利润分配方案预案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
√适用□不适用
报告期内盈利且母公司可供股东分配利润为正，但未提出现金利润分配方案预案的原因 未分配利润的用途和使用计划
根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 7号——回购股份》第八条规定：“上市公司以现金为对价，采用集中竞价方式、要约方式回购股份的，当年已实施的股份回购金额视同现金分红金额，纳入该年度现金分红的相关比例计算”，本年度公司以现金为对价，采用集中竞价方式已实施的股份回购金额为4,429.00万元（不含交易费用），现金分红和回购金额合计4,429.00万元（含税），占本年度归属于上市公司股东的净利润的比例为40.57%。基于公司战略发展规划及未来资金需求等因素，为保障公司稳健可持续发展，经慎重讨论后，公司决定2024年度不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本和其他形式的分配。 用于匹配公司战略发展规划及未来资金需求等，保障公司稳健可持续发展。
(四)本报告期利润分配及资本公积金转增股本预案
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
每10股送红股数（股） 0
每10股派息数（元）（含税） 0
每10股转增数（股） 0
现金分红金额（含税） 0
合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润 109,167,671.16
现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率（%） 0
以现金方式回购股份计入现金分红的金额 44,290,023.44
合计分红金额（含税） 44,290,023.44
合计分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率（%） 40.57
(五)最近三个会计年度现金分红情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
最近三个会计年度累计现金分红金额（含税）(1) 297,248,880.37
最近三个会计年度累计回购并注销金额(2) 0.00
最近三个会计年度现金分红和回购并注销累计金额(3)=(1)+(2) 297,248,880.37
最近三个会计年度年均净利润金额(4) -32,567,600.47
最近三个会计年度现金分红比例（%）(5)=(3)/(4) 不适用
最近一个会计年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润 109,167,671.16
最近一个会计年度母公司报表年度末未分配利润 532,880,843.66
十一、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一)相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
√适用□不适用
事项概述 查询索引
根据《上市公司股权激励管理办法》、《上海证券交易所上市公司自律监管指南第2号—业务办理》等相关规定，公司每季度结束后两个交易日内，披露上一季度股票期权行权结果暨股本结构变动公告。2024年第一季度、第二季度公司股票期权激励对象通过自主行权方式在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司过户登记的股份为0股、0股。 湘财股份有限公司2021年股票期权激励计划2024年第一季度自主行权结果暨股份变动的公告(修订版)（临2024-009） 湘财股份有限公司2021年股票期权激励计划2024年第二季度自主行权结果暨股份变动的公告（临2024-043）
根据《湘财股份有限公司2021年股票期权激励计划》“第九章本激励计划的调整方法和程序”之“二、行权价格的调整方法”的相关规定，公司进行资本公积金转增股份、派送股票红利、股票拆细等事项，应对股票期权的行权价格进行相应调整。公司董事会2024年4月26日召开第十届董事会第四次会议，决议通过对2021年股票期权激励计划2023年年度权益分派完成日以后的行权价格进行调整，行权价格由9.84元/股调整为9.81元/股。 湘财股份有限公司关于调整2021年股票期权激励计划行权价格的公告（临2024-028）
根据《上市公司股权激励管理办法》、《湘财股份有限公司2021年股票期权激励计划》，股票期权各行权期结束后，激励对象未行权的当期股票期权应当终止行权，公司将予以注销。鉴于公司2021年股票期权激励计划预留授予第一个行权期已于2024年7月13日届满，公司拟注销预留授予第一个行权期截至2024年7月13日未行权的期权247万份。 上述行权期届满后，公司2021年股票期权激励计划的行权期已经全部结束。本次股票期权注销完成后，公司2021年股票期权激励计划将全部结束。 湘财股份有限公司关于注销部分股票期权的公告（临2024-054）
(二)临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用√不适用
其他说明：
□适用 √不适用
员工持股计划情况
□适用 √不适用
其他激励措施
□适用√不适用
(三)董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用√不适用
(四)报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况
√适用 □不适用
公司高级管理人员薪酬与股东利益相结合，有利于保障公司的长期稳定发展。高级管理人员的薪酬主要由工资、奖金两部分构成。工资按月发放，奖金依据年度经营指标、工作管理指标等对高级管理人员进行考核评定后予以兑现。公司根据各高级管理人员分管的工作和职责，按照《董事、高级管理人员薪酬管理制度》等规定，将公司高级管理人员薪酬发放情况提交董事会审议。
十二、报告期内的内部控制制度建设及实施情况
√适用□不适用
2024年度，公司在内部控制体系有效运行的基础上，进一步完善内控制度，内控责任追究体系和风险管理体系，根据公司内部控制职责权限及业务流程变化完善了相关制度，规范各项业务工作流程，不断提升内部控制设计的合理性和执行的有效性。报告期内，公司审计部对关联交易、对外担保、募集资金使用、重大投资、信息披露等活动的真实性、完整性及合法合规情况进行半年度检查；并对公司印章及证照的保管和使用、内部控制、经营绩效等情况进行审计，充分发挥监督职能，提升内部管理风险控制。本公司2024年度内部控制评价报告全文于2025年4月26日披露于上海证券交易所网站（//www.sse.com.cn）。
报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明
□适用√不适用
十三、报告期内对子公司的管理控制情况
√适用□不适用
为子公司的组织和行为，促进子公司高效、有序运营，维护公司及投资者的合法权益，根据《公司法》等法律、法规，公司制定了《湘财股份有限公司子公司管理办法》。报告期内，公司董事会结合公司的行业特点和业务拓展实际经营情况，进一步加强对子公司的管理，建立了有效的控制机制，对公司的组织、资源、资产、投资和公司的运作进行风险控制，提高了公司整体运作效率和抗风险能力。报告期内不存在子公司失去控制的现象。
十四、内部控制审计报告的相关情况说明
√适用 □不适用
天健会计师事务所(特殊普通合伙)对公司2024年度的内部控制进行了审计，并出具了标准无保留的《湘财股份有限公司2024年度内部控制审计报告》，认为公司于2024年12月31日按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。《湘财股份有限公司2024年度内部控制审计报告》全文于2025年4月26日披露于上海证券交易所网站（//www.sse.com.cn）。
是否披露内部控制审计报告：是
内部控制审计报告意见类型：标准的无保留意见
十五、上市公司治理专项行动自查问题整改情况
根据国务院《关于进一步提高上市公司质量的意见》（国发〔2020〕14号）及中国证监会《关于开展上市公司治理专项行动的公告》（证监会公告〔2020〕69号）等文件的要求，公司对照法律法规，以及公司章程等内部制度，开展了公司治理专项自查工作。通过自查，公司认为不存在对公司经营和业绩有重大影响未披露的事项，不存在资金占用、违规担保、财务造假等损害中小股东利益的情形，也不存在其他重大违法违规事项和侵害上市公司利益事项的情形。公司将继续规范运作，不断提高公司治理和经营管理水平，进一步完善内部控制体系。
十六、其他
√适用 □不适用
公司董事会和管理层高度重视投资者关系管理工作，2024年度公司严格遵循《投资者关系管理制度》，通过开展各类投资者关系活动，致力于搭建与投资者之间高效透明的信息沟通渠道，有效增进投资者对公司的了解和认同。
公司及时处理投资者问询和建议，保证投资者热线畅通，通过上证e互动平台积极回复投资者问题。
公司成功以网络远程方式召开《2023年度网上业绩说明会》，就2023年度公司业绩、公司治理、发展战略、经营状况、投融资计划、股权激励和可持续发展等投资者关心的问题，与投资者进行沟通与交流。
为满足投资者和分析师的关注，公司在2024年积极组织了相关部门参与调研，并将市场反馈传达至公司经营管理层，以促进公司业务发展和治理提升，充分发挥投资者关系管理的双向传导作用。报告期内公司接待投资者调研情况如下：
调研时间 接待方式 调研对象 沟通内容
2024年1月3日 现场 方正证券策略会议所邀请的投资者 公司业绩、公司治理、发展战略、经营状况、投融资计划、股权激励和可持续发展等投资者关注的问题
2024年2月29日 现场 华创证券策略会议所邀请的投资者
2024年9月3日 现场 华创证券策略会议所邀请的投资者
第五节 环境与社会责任
一、环境信息情况
是否建立环境保护相关机制 是
报告期内投入环保资金（单位：万元） 不适用
(一)属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其主要子公司的环保情况说明
□适用√不适用
(二)重点排污单位之外的公司环保情况说明
√适用□不适用
1、因环境问题受到行政处罚的情况
□适用√不适用
2、参照重点排污单位披露其他环境信息
□适用√不适用
3、未披露其他环境信息的原因
√适用□不适用
公司业务板块包括证券板块、实业板块及投资板块，公司及子公司不属于重点排污单位，因此不存在披露其他环境信息的情形。
(三)有利于保护生态、防治污染、履行环境责任的相关信息
√适用□不适用
公司切实履行金融机构的社会责任，践行绿色低碳发展。积极推行无纸化办公、绿色出行全面提升能源资源使用效率。
此外，公司全资子公司湘财证券在产业帮扶及债券承销方面积极履行环保社会责任。
2024年，湘财证券共在5个结对帮扶县完成公益帮扶、产业帮扶、智力帮扶、生态帮扶等15项帮扶工作，还先后对接天心区慈善会、湖南大学教育基金会、湖南乡村发展基金会等5个高校和社会公益组织开展公益工作，坚持以服务实体经济为根本宗旨，以专业的精神、务实的行动，为践行社会责任贡献“湘财力量”。
湘财证券债券承销方面，海宁水务绿色乡村振兴债被“上交所债券”公众号全文转载，同时作为优秀融资范例被《沪市债券信息通讯》（总第19期）择优收录。
(四)在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果
是否采取减碳措施 是
减少排放二氧化碳当量（单位：吨） 不适用
减碳措施类型（如使用清洁能源发电、在生产过程中使用减碳技术、研发生产助于减碳的新产品等） 不适用
具体说明
□适用√不适用
二、社会责任工作情况
(一)是否单独披露社会责任报告、可持续发展报告或ESG报告
√适用□不适用
公司社会责任工作情况，详见公司于上交所网站（//www.sse.com.cn）披露的《湘财股份有限公司2024年度社会责任报告》。
(二)社会责任工作具体情况
√适用□不适用
对外捐赠、公益项目 数量/内容 情况说明
总投入（万元） 500.27
其中：资金（万元） 500.00
物资折款（万元） 0.27
惠及人数（人） 不适用
具体说明
√适用 □不适用
公司积极响应松北区政府号召，用实际行动践行社会责任。2020年至今，公司深度参与乡村无保户帮扶工作，持续对松北区万宝村11户丧失基本劳动能力的无保户给予资金及生活物资上的帮扶，每年帮扶资金及米面油等生活物资，解决无保户的生活困难，切实把帮扶工作惠及到户，落实到人。公司全资子公司湘财证券共在5个结对帮扶县完成500万元捐赠，详见本节“三、巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况”。
三、巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况
√适用□不适用
扶贫及乡村振兴项目 数量/内容 情况说明
总投入（万元） 500
其中：资金（万元） 500
物资折款（万元） 0
惠及人数（人） 不适用
帮扶形式（如产业扶贫、就业扶贫、教育扶贫等） 产业帮扶、公益帮扶、生态帮扶、慈善捐赠 详见下述“具体说明”。
具体说明
√适用□不适用
为巩固拓展脱贫攻坚成果，持续推进乡村振兴行动，积极履行社会责任，2024年，公司全资子公司湘财证券与湖南省邵阳县、龙山县、洞口县建立乡村振兴结对帮扶战略合作关系。
湘财证券始终秉持金融为民初心，积极践行证券行业文化理念，充分发挥专业优势，持续服务国家乡村振兴战略。湘财证券与各县结对帮扶机制的建立，集合彼此优势形成合力，以金融活水激活实体经济，进一步增强乡村振兴内生动力。
2024年，湘财证券共在5个结对帮扶县完成公益帮扶、产业帮扶、智力帮扶、生态帮扶等15项帮扶工作，还先后对接天心区慈善会、湖南大学教育基金会、湖南乡村发展基金会等5个高校和社会公益组织开展公益工作，坚持以服务实体经济为根本宗旨，以专业的精神、务实的行动，为践行社会责任贡献“湘财力量”。
第六节 重要事项
一、承诺事项履行情况
(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
√适用□不适用
承诺背景 承诺类型 承诺方 承诺内容 承诺时间 是否有履行期限 承诺期限 是否及时严格履行 如未能及时履行应说明未完成履行的具体原因 如未能及时履行应说明下一步计划
与重大资产重组相关的承诺 其他 上市公司董事、监事及高级管理人员 1、本人所出具的关于本次交易的信息披露和申请文件内容真实、准确、完整，不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承诺对上述信息披露和申请文件的真实性、准确性和完整性承担个别和连带的法律责任。2、如本次交易所提供或披露的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以前，不转让在哈高科拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交哈高科董事会，由董事会代其向证券交易所和登记结算公司申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权董事会核实后直接向证券交易所和登记结算公司报送本人的身份和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和登记结算公司报送本人的身份和账户信息的，授权证券交易所和登记结算公司直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，本人承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。本公司全体董事、监事、高级管理人员保证相关审计、评估等工作所引用的相关数据的真实性和合理性。 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 公司发 1、本公司保证将及时向本次交易的交易对方及参与本次交易的中 2019 否 长期 是 不适用 不适用
行股份购买湘财证券99.7273%股份的16个交易对方 介机构提供有关信息、资料、说明及确认，并保证所提供的信息、资料、说明及确认均为真实、准确和完整的，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。2、本公司保证就本次交易已履行了法定的披露和报告义务，不存在应当披露而未披露的合同、协议、安排或其他事项。3、本公司保证向参与本次交易的各中介机构所提供的资料均为真实、准确、完整的原始书面资料或副本资料，资料副本或复印件与其原始资料或原件一致；所有文件的签名、印章均是真实的，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。4、如就本次交易所提供或披露的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以前，本公司不直接/间接转让在哈高科拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交哈高科董事会，由董事会代其向证券交易所和登记结算公司申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权董事会核实后直接向证券交易所和登记结算公司报送本公司的身份和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和登记结算公司报送本公司的身份和账户信息的，授权证券交易所和登记结算公司直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，本公司承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。5、如违反上述承诺，本公司将承担相应的法律责任。 年12月 有效
其他 黄伟 1、本人保证为本次交易所提供的有关信息和资料、所出具的说明及确认均为真实、准确和完整的，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。2、本人保证就本次交易已履行了法定的披露和报告义务，不存在应当披露而未披露的合同、协议、安排或其他事项。3、本人保证向参与本次交易的各中介机构所提供的资料均为真实、准确、完整的原始书面资料或副本资料，资料副本或复印件与其原始资料或原件一致；所有文件的签名、印章均是真实的，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。4、如就本次交易所提供或披露的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以前，本人不直接/间接转让在哈高科拥有权益的股份，并于 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交哈高科董事会，由董事会代其向证券交易所和登记结算公司申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权董事会核实后直接向证券交易所和登记结算公司报送本人的身份和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和登记结算公司报送本人的身份和账户信息的，授权证券交易所和登记结算公司直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，本人承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。5、违反上述承诺，本人将承担相应的法律责任。
其他 新湖控股、英大集团、新湖中宝 1、保持哈高科业务的独立性本公司不会对哈高科的正常经营活动进行非法干预。本公司将尽量减少本公司及本公司控制的企业与哈高科的关联交易；如有不可避免的关联交易，将依法签订协议，并将按照有关法律、法规的规定，履行必要的程序。2、保持哈高科资产的独立性本公司将不通过本公司及本公司控制的企业违规占用哈高科或其控制企业的资产、资金及其他资源。3、保持哈高科人员的独立性本公司保证哈高科的总经理、财务负责人、董事会秘书等高级管理人员不在本公司及本公司控制的企业担任除董事、监事以外的其他职务或者领取报酬。本公司将确保及维持哈高科劳动、人事和工资及社会保障管理体系的完整性。4、保持哈高科财务的独立性本公司将保证哈高科财务会计核算部门的独立性，建立独立的会计核算体系和财务管理制度，并设置独立的财务部负责相关业务的具体运作。哈高科开设独立的银行账户，不与本公司及本公司控制的企业共用银行账户。哈高科的财务人员不在本公司及本公司控制的企业兼职。哈高科依法独立纳税。哈高科将独立作出财务决策，不存在本公司以违法、违规的方式干预哈高科的资金使用调度的情况。5、保持哈高科机构的独立性本公司将确保哈高科与本公司及本公司控制的企业的机构保持独立运作。本公司保证哈高科保持健全的股份公司法人治理结构。哈高科的股东大会、董事会、监事会以及公司各职能部门等均依照法律、法规和公司章程独立行使职权，与本公司控制的企业的职能部门之间不存在机构混同的情形。 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 黄伟 1、本人及本人控制的企业将继续依照相关法律法规及哈高科关联交易内控制度的规定规范与哈高科及其下属企业的关联交易。若发生必要且不可避免的关联交易，本人及本人控制的企业将与哈高科及其下属企业按照公平、公正、公开的原则依法签订协议，履行合法程序，保证关联交易价格的公允性。2、本人保证将依照相关法律法规及《哈尔滨高科技（集团）股份有限公司章程》等内控制度的规定行使相关股东权利，承担相应义务。不利用股东地位谋取不正当利益，不利用关联交易非法转移哈高科及其下属企业的资金、利润，不利用关联交易恶意损害哈高科其他股东的合法权益。 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 新湖控股、新湖中宝 1、截至本承诺函出具之日，本公司及本公司控制的企业（除湘财证券及其下属企业以外的其他企业）不存在从事或参与与哈高科、湘财证券及二者下属企业开展的主营业务相同或相似并构成竞争的业务或活动。2、在本次交易完成后、本公司为哈高科股东期间，本公司保证本公司及本公司控制的企业将不从事或参与与哈高科及其下属企业构成同业竞争的业务或活动。3、在本次交易完成后、本公司为哈高科股东期间，本公司保证不会利用在哈高科的股东地位，损害哈高科及其下属企业的利益。本公司保证上述承诺的真实性，并同意赔偿哈高科或其下属企业由于本公司或本公司控制的企业违反本承诺而遭受的一切损失、损害和支出。如本公司或本公司控制的企业因违反本承诺的内容而从中受益，本公司统一将所得收益返还哈高科或其下属企业。 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 上市公司董事、监事及高级管理人员 1、本次交易中，自哈高科股票复牌之日起至本次发行股份购买资产实施完毕期间，本人不存在减持哈高科股份的计划（如适用）。2、本人承诺前述不减持哈高科股票的期限届满后，将继续严格执行《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》及《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》等相关法律法规关于股份减持的规定及要求。若中国证券监督管理委员会及上海证券交易所对减持事宜有新规定的，本人也将严格遵守相关规定。3、如违反上述承诺，本人减持股份的收益归哈高科所有，赔偿因此给哈高科造成的一切直接和间接损失， 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
并承担相应的法律责任。
其他 新湖集团 1、本次交易中，自哈高科股票复牌之日起至本次发行股份购买资产实施完毕期间，本公司不存在减持哈高科股份的计划。2、本公司承诺前述不减持哈高科股票的期限届满后，将继续严格执行《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》及《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》等相关法律法规关于股份减持的规定及要求。若中国证券监督管理委员会及上海证券交易所对减持事宜有新规定的，本公司也将严格遵守相关规定。3、如违反上述承诺，本公司减持股份的收益归哈高科所有，赔偿因此给哈高科造成的一切直接和间接损失，并承担相应的法律责任。 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 新湖集团 1、不越权干预哈高科经营管理活动，不侵占哈高科利益；2、如违反上述承诺给哈高科造成损失的，本公司将依法承担补偿责任。 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 黄伟 1、不越权干预哈高科经营管理活动，不侵占哈高科利益；2、如违反上述承诺给哈高科造成损失的，本承诺人将依法承担补偿责任。 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 上市公司董事、监事及高级管理人员 1、本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益。2、本人承诺对本人的职务消费行为进行约束。3、本人承诺不动用公司资产从事与其履行职责无关的投资、消费活动。4、本人承诺由董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。5、本人承诺拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。6、本承诺函出具日后至公司本次交易实施完毕前，若中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会该等规定时，本人承诺届时将按照中国证监会的最新规定出具补充承诺。7、本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺，如违反上述承诺给公司或者股东造成损失的，本人将依法承担补偿责任。 2019年12月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 上市公司 本公司本次发行股份购买湘财证券股份有限公司股份并募集配套资金的交易后，本公司将根据《证券公司股权管理规定》第十一条等规定，于5年过渡期（自《证券公司股权管理规定》施行之日即2019年7月5日起算）内，从资产规模等有关方面采取有效措施，提升股东资质和经营水平。在上述过渡期内，若本公司达到相关规定和监管机构对综合类证券公司控股股东资质的各项要求和条件，则湘财证券开展业务不受前述规定限制；反之，若本公司未达到前述要求和条件，则湘财证券将于期限届满前终止全部具有杠杆性质且多项业务之间存在交叉风险的业务（届时如有），确保严格符合专业类证券公司的各项业务要求。 2020年2月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 上市公司及上市公司董事、监事及高级管理人员 1、本公司承诺：本公司所出具的关于本次交易的信息披露和申请文件内容真实、准确、完整，不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承诺对上述信息披露和申请文件的真实性、准确性和完整性承担个别和连带的法律责任。2、本公司全体董事、监事、高级管理人员承诺：本人所出具的关于本次交易的信息披露和申请文件内容真实、准确、完整，不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承诺对上述信息披露和申请文件的真实性、准确性和完整性承担个别和连带的法律责任。如本次交易所提供或披露的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以前，不转让在哈高科拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交哈高科董事会，由董事会代本人向证券交易所和登记结算公司申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权董事会核实后直接向证券交易所和登记结算公司报送本人的身份和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和登记结算公司报送本人的身份和账户信息的，授权证券交易所和登记结算公司直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，本人承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。本人保证相关审计、评估等工作所引用的相关数据的真实性和合理性。 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 交易对 1、本公司保证将及时向本次交易的交易对方及参与本次交易的中 2020 否 长期 是 不适用 不适用
方新湖集团 介机构提供有关信息、资料、说明及确认，并保证所提供的信息、资料、说明及确认均为真实、准确和完整的，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；2、本公司保证就本次交易已履行了法定的披露和报告义务，不存在应当披露而未披露的合同、协议、安排或其他事项；3、本公司保证向参与本次交易的各中介机构所提供的资料均为真实、准确、完整的原始书面资料或副本资料，资料副本或复印件与其原始资料或原件一致；所有文件的签名、印章均是真实的，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；4、如就本次交易所提供或披露的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以前，本公司不直接/间接转让在大智慧拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交大智慧董事会，由董事会代本公司向证券交易所和登记结算公司申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权董事会核实后直接向证券交易所和登记结算公司报送本公司的身份和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和登记结算公司报送本公司的身份和账户信息的，授权证券交易所和登记结算公司直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，本公司承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。 年9月 有效
其他 黄伟 1、本人保证为本次交易所提供的有关信息和资料、所出具的说明及确认均为真实、准确和完整的，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；2、本人保证就本次交易已履行了法定的披露和报告义务，不存在应当披露而未披露的合同、协议、安排或其他事项；3、本人保证向参与本次交易的各中介机构所提供的资料均为真实、准确、完整的原始书面资料或副本资料，资料副本或复印件与其原始资料或原件一致；所有文件的签名、印章均是真实的，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；4、如就本次交易所提供或披露的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以前，本人不直接/间接转让在哈高科拥有权益的股份，并于 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交哈高科董事会，由董事会代本人向证券交易所和登记结算公司申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权董事会核实后直接向证券交易所和登记结算公司报送本人的身份和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和登记结算公司报送本人的身份和账户信息的，授权证券交易所和登记结算公司直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，本人承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。5、违反上述承诺，本人将承担相应的法律责任。
其他 新湖控股 1、本公司保证为本次交易所提供的有关信息和资料、所出具的说明及确认均为真实、准确和完整的，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；2、本公司保证就本次交易已履行了法定的披露和报告义务，不存在应当披露而未披露的合同、协议、安排或其他事项；3、本公司保证向参与本次交易的各中介机构所提供的资料均为真实、准确、完整的原始书面资料或副本资料，资料副本或复印件与其原始资料或原件一致；所有文件的签名、印章均是真实的，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；4、如就本次交易所提供或披露的信息涉嫌虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在形成调查结论以前，本公司不直接/间接转让在哈高科拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交哈高科董事会，由董事会代本公司向证券交易所和登记结算公司申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权董事会核实后直接向证券交易所和登记结算公司报送本公司的身份和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和登记结算公司报送本公司的身份和账户信息的，授权证券交易所和登记结算公司直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，本公司承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。5、违反上述承诺，本公司将承担相应的法律责任。 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 标的公司大智 1、本公司所提供的信息、资料、说明及确认均为真实、准确和完整的，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；2、本公司向 2020年9 否 长期有效 是 不适用 不适用
慧 参与本次交易的各中介机构所提供的资料均为真实、准确、完整的原始书面资料或副本资料，资料副本或复印件与其原始资料或原件一致；所有文件的签名、印章均是真实的，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；3、本公司提供的2020年上半年有关财务数据未经审计，本次湘财股份披露的有关本公司2020年上半年的财务数据，若与本公司2020年年报不一致，以本公司2020年年报为准。 月
其他 交易对方新湖集团 1、大智慧依法设立且有效存续。本公司已依法对标的资产履行法定出资义务，不存在任何虚假出资、延期出资、抽逃出资等违反本公司作为其股东所应当承担的义务及责任的行为或其他影响其合法存续、正常经营的情况；2、本公司对标的资产拥有合法、完整的所有权，本公司真实持有该资产，不存在委托、信托等替他人持有或为他人利益而持有的情形；作为标的资产的所有者，本公司有权将标的资产转让给湘财股份；3、本公司拟转让给湘财股份的大智慧298,155,000股流通股股份均处于质押状态，除此之外，标的资产上不存在任何其他质押、担保，未被司法冻结、查封或设置任何权利限制，不存在法律法规或大智慧《公司章程》所禁止或限制转让或受让的情形，也不存在涉及诉讼、仲裁等重大争议或者存在妨碍权属转移的其他情形，或其他可能引致诉讼或可能引致潜在纠纷的其他情形；4、就上述股份质押情形，本公司保证将在本次交易标的资产过户前，解除上述大智慧298,155,000股流通股股份的质押，并保证不再在标的资产上设置新的质押、担保或其他任何权利限制；5、本公司拟转让的上述标的资产的权属不存在尚未了结或可预见的诉讼、仲裁等纠纷，如因发生诉讼、仲裁等纠纷而产生的责任由本公司承担；6、本公司进行本次交易符合《中华人民共和国公司法》等法规以及本公司章程的有关规定，不存在法律障碍。 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 上市公司董事、监事、高级管理 1.本次交易中，自哈高科就本次交易的股票复牌/预案披露之日起至本次交易实施完毕期间，本人不存在减持哈高科股份的计划（如适用）。2.上述期限届满后，本人将继续严格执行《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》及《上海证券交易所上市 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
人员 公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》等相关法律法规关于股份减持的规定及要求。若中国证券监督管理委员会及上海证券交易所对减持事宜有新规定的，本人也将严格遵守相关规定。3.如违反上述承诺，本人减持股份的收益归哈高科所有，赔偿因此给哈高科造成的损失，并承担相应的法律责任。
其他 新湖控股、新湖中宝、新湖集团 1.本次交易中，自哈高科就本次交易的股票复牌/预案披露之日起至本次交易实施完毕期间，本公司不存在减持哈高科股份的计划。2.上述期限届满后，本公司将继续严格执行本公司已公开做出的所持哈高科股份限售承诺，并将继续严格执行《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》及《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》等相关法律法规关于股份减持的规定及要求。若中国证券监督管理委员会及上海证券交易所对减持事宜有新规定的，本公司也将严格遵守相关规定。3.如违反上述承诺，本公司减持股份的收益归哈高科所有，赔偿因此给哈高科造成的损失，并承担相应的法律责任。 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 新湖集团 1、承诺不越权干预上市公司经营管理活动，不会侵占上市公司利益。2、若中国证监会或证券交易所对本公司有关确保本次交易摊薄即期回报事项的填补回报措施得以切实履行的承诺有不同要求的，本公司将按照中国证监会或证券交易所的要求予以承诺。3、作为填补回报措施相关责任主体之一，本公司承诺严格履行所作出的上述承诺事项，确保上市公司填补回报措施能够得到切实履行。本公司若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，给公司或者投资者造成损失的，本公司愿意依法承担相应的法律责任。 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 黄伟 1、本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害上市公司利益，不越权干预上市公司经营管理活动，不会侵占上市公司利益。2、本人承诺不动用上市公司资产从事与履行职责无关的投资、消费活动。3、若中国证监会或证券交易所对本人有关确保本次交易摊薄即期回报事项的填补回报措施得以切实履行的承诺有不同要求的，本人将按照中国证监会或证券交易所的要求予以承诺。4、作为填补回报措施相关责任主体之一，本人承诺严格履行所作出的上述承诺事项，确保 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
上市公司填补回报措施能够得到切实履行。本人若违反上述承诺或拒不履行上述承诺，给上市公司或者投资者造成损失的，本人愿意依法承担相应的法律责任。
其他 上市公司的董事、高级管理人员 1、本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益。2、本人承诺对本人的职务消费行为进行约束。3、本人承诺不动用公司资产从事与其履行职责无关的投资、消费活动。4、本人承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。5、本人承诺，如后续公司推出股权激励计划，本人承诺拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。6、本承诺出具日后至公司本次重大资产购买实施完毕前，若中国证监会作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会该等规定时，本人承诺届时将按照中国证监会的最新规定出具补充承诺。7、本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的有关填补回报措施的承诺，若本人违反该等承诺本人将根据法律法规承担相应责任。 2020年9月 否 长期有效 是 不适用 不适用
与再融资相关的承诺 其他 新湖控股、黄伟 1、本公司/本人承诺不越权干预上市公司经营管理活动，不会侵占上市公司利益。2、自本承诺出具日至上市公司本次非公开发行股票实施完毕前，若中国证监会做出关于填补回报措施及其承诺的新的监管规定，且上述承诺不能满足中国证监会该等规定时，本公司/本人承诺届时将按照中国证监会的最新规定出具补充承诺。3、本公司/本人承诺切实履行上市公司制定的有关填补即期回报的相关措施以及本公司对本次非公开发行股票作出的任何有关填补即期回报措施的承诺，若本公司违反上述承诺并给上市公司或者投资者造成损失的，本公司愿意依法承担对上市公司或者投资者的补偿责任。 2020年11月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他 上市公司董事、高级管理人员 1、本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益。2、本人承诺对本人的职务消费行为进行约束。3、本人承诺不动用公司资产从事与其履行职责无关的投资、消费活动。4、本人承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。5、若公司 2020年11月 否 长期有效 是 不适用 不适用
后续推出公司股权激励计划，本人承诺支持拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。6、本承诺出具日后至上市公司本次非公开发行股票实施完毕前，若中国证监会作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会该等规定时，本人承诺届时将按照中国证监会的最新规定出具补充承诺。7、本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的有关填补回报措施的承诺，若本人违反该等承诺本人将根据法律法规承担相应责任。
其他 上市公司 1、哈高科房地产已决议解散注销，正在进行清算注销程序，清算期间哈高科房地产不会开展房地产业务；2、发行人及其合并报表范围内全部子公司未来不会从事住宅、商业等房地产开发业务。 2021年3月 否 长期有效 是 不适用 不适用
其他承诺 解决同业竞争 黄伟、新湖集团 哈高科将不再新增住宅地产项目，在现有的住宅地产项目完成开发及销售后，哈高科将不再在中国境内从事住宅地产的开发销售。 2010年5月 否 长期有效 是 不适用 不适用
注：新湖中宝股份有限公司已更名为衢州信安发展股份有限公司。
(二) 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明
□已达到□未达到√不适用
(三) 业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响
□适用√不适用
二、报告期内控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况
□适用√不适用
三、违规担保情况
□适用√不适用
四、公司董事会对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明
□适用√不适用
五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明
（一）公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明
√适用 □不适用
详见第十节财务报告附注五、48之说明。
（二）公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明
□适用 √不适用
（三）与前任会计师事务所进行的沟通情况
□适用 √不适用
（四）审批程序及其他说明
□适用 √不适用
六、聘任、解聘会计师事务所情况
单位：元币种：人民币
现聘任
境内会计师事务所名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）
境内会计师事务所报酬 600,000
境内会计师事务所审计年限 4年
境内会计师事务所注册会计师姓名 魏五军、田冬青
境内会计师事务所注册会计师审计服务的累计年限 4年
名称 报酬
内部控制审计会计师事务所 天健会计师事务所（特殊普通合伙） 300,000
财务顾问 无 ——
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
√适用□不适用
公司分别于2024年4月12日召开了第十届董事会审计委员会第三次会议、第十届董事会第二次会议，于2024年5月6日召开2023年年度股东大会，审议通过了《关于续聘2024年度审计机构的议案》，同意续聘天健会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2024年度财务审计及内部控制审计机构。
审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用
审计费用较上一年度下降20%以上（含20%）的情况说明
□适用√不适用
七、面临退市风险的情况
(一)导致退市风险警示的原因
□适用 √不适用
(二)公司拟采取的应对措施
□适用√不适用
(三)面临终止上市的情况和原因
□适用 √不适用
八、破产重整相关事项
□适用√不适用
九、重大诉讼、仲裁事项
√本年度公司有重大诉讼、仲裁事项□本年度公司无重大诉讼、仲裁事项
(一)诉讼、仲裁事项已在临时公告披露且无后续进展的
√适用□不适用
事项概述及类型 查询索引
报告期内，原告云南国际信托有限公司对2023年9月公司已披露十起案件，先后提出撤诉申请，江苏省南京市中级人民法院裁定准许原告云南国际信托有限公司撤诉，案件受理费由原告云南国际信托有限公司负担。 公告编号：临2023-062、2024-033、2025-001
报告期内，公司子公司湘财证券收到云南省昆明市中级人民法院送达的《民事判决书》（（2024）云 01民初414号、（2024）云01民初415号）。子公司湘财证券对上述一审判决不服，已向云南省高级人民法院提起上诉，云南省高级人民法院二审已开庭审理，暂未判决。 公告编号：临2024-078、2025-003
注：报告期内，除上述已履行披露义务的诉讼、仲裁事项外，公司不存在其他单笔或连续12个月内涉案金额累计计算达到《上海证券交易所股票上市规则》规定的重大诉讼、仲裁事项。
(二)临时公告未披露或有后续进展的诉讼、仲裁情况
□适用√不适用
(三)其他说明
□适用 √不适用
十、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人涉嫌违法违规、受到处罚及整改情况
□适用√不适用
十一、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
□适用 √不适用
十二、重大关联交易
(一)与日常经营相关的关联交易
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用√不适用
2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
√适用 □不适用
关联交易类别 关联人 2024年度预计总金额 2024年度实际发生金额（万元）
向关联法人提供中间介绍业务的中介服务 新湖集团及其控股子公司 预计此类交易的收入不超过200万元 187.72
向关联法人提供经纪、资产管理、投资银行、信用交易等业务的中介服务 新湖集团及其控股子公司 因业务的发生规模不确定，金额暂时无法预计，以实际发生数计算 166.67
在关联方存款利息取得收入 温州银行股份有限公司 因业务的发生规模不确定，金额暂时无法预计，以实际发生数计算 423.92
中信银行股份有限公司 因业务的发生规模不确定，金额暂时无法预计，以实际发生数计算 148.19
公司与关联方共同投资于金融产品、企业股权或基金等 新湖集团及其控制下的企业 因业务的发生规模不确定，金额暂时无法预计，以实际发生数计算 0.00
公司除了经纪、资产管理、投资银行、信用交易等提供中介服务的业务之外，在法律法规允许的范围内，为开展正常经营活动，可能与公司关联方开展其他证券、金融等业务，而收取或支付相应的费用 新湖集团及其控制下的企业 因业务的发生规模不确定，金额暂时无法预计，以实际发生数计算 2.19
购买关联方的软件、数据资讯和广告产品等 大智慧及其控股子公司 预计此类业务的支出不超过2,000万元 604.97
提供劳务（含销售防水材料） 新湖集团及其控制下的企业 预计此类交易的收入不超过1,200万元 0.00
销售其他商品 新湖集团及其控制下的企业 预计此类交易的收入不超过300万元 28.33
接受关联方提供的会议和酒 新湖集团及其控制下的企 预计此类业务支出不超过 0.00
店服务 业 300万元
合计 - - 1,561.99
3、临时公告未披露的事项
□适用√不适用
(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用√不适用
2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、临时公告未披露的事项
□适用√不适用
4、涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
□适用 √不适用
(三)共同对外投资的重大关联交易
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用√不适用
2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、临时公告未披露的事项
□适用√不适用
(四)关联债权债务往来
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用√不适用
2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、临时公告未披露的事项
□适用√不适用
(五)公司与存在关联关系的财务公司、公司控股财务公司与关联方之间的金融业务
□适用√不适用
(六)其他
□适用 √不适用
十三、重大合同及其履行情况
(一)托管、承包、租赁事项
1、托管情况
□适用√不适用
2、承包情况
□适用√不适用
3、租赁情况
□适用√不适用
(二)担保情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保方 担保方与上市公司的关系 被担保方 担保金额 担保发生日期(协议签署日) 担保起始日 担保到期日 担保类型 担保物（如有） 担保是否已经履行完毕 担保是否逾期 担保逾期金额 反担保情况 是否为关联方担保 关联关系
湘财股份 公司本部 新湖集团 160,000,000 2023/11/9 2023/11/7 2024/11/6 连带责任保证 无 是 否 / 新湖集团提供反担保 是 间接控股股东
报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保）
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保）
公司及其子公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计 107,000,000
报告期末对子公司担保余额合计（B） 106,000,000
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B） 106,000,000
担保总额占公司净资产的比例(%) 0.90
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） 0
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额（D） 97,000,000
担保总额超过净资产50%部分的金额（E） 0
上述三项担保金额合计（C+D+E） 97,000,000
未到期担保可能承担连带清偿责任说明
担保情况说明 公司对新湖集团的担保合同对应的借款已于2024年5月偿还完毕，相关担保义务已解除。
(三)委托他人进行现金资产管理的情况
1、委托理财情况
(1)委托理财总体情况
□适用 √不适用
其他情况
□适用 √不适用
(2)单项委托理财情况
□适用 √不适用
其他情况
□适用 √不适用
(3)委托理财减值准备
□适用 √不适用
2、委托贷款情况
(1)委托贷款总体情况
□适用 √不适用
其他情况
□适用 √不适用
(2)单项委托贷款情况
□适用 √不适用
其他情况
□适用 √不适用
(3)委托贷款减值准备
□适用 √不适用
3、其他情况
□适用 √不适用
(四)其他重大合同
□适用 √不适用
十四、募集资金使用进展说明
□适用√不适用
十五、其他对投资者作出价值判断和投资决策有重大影响的重大事项的说明
□适用√不适用
第七节 股份变动及股东情况
一、股本变动情况
(一) 股份变动情况表
1、股份变动情况表
报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。
2、股份变动情况说明
□适用 √不适用
3、股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）
□适用 √不适用
4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用 √不适用
(二) 限售股份变动情况
□适用√不适用
二、证券发行与上市情况
(一)报告期内证券发行情况
√适用□不适用
单位：股币种：人民币
股票及其衍生证券的种类 发行日期 发行价格（或利率） 发行数量 上市日期 获准上市交易数量 交易终止日期
债券（包括企业债券、公司债券以及非金融企业债务融资工具）
湘财证券股份有限公司2024年面向专业投资者公开发行公司债券(第一期) 2024/3/8-2024/3/11 3.20% 13.50亿元 2024/3/11 13.50亿元 2027/3/11
截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：
√适用 □不适用
2024年3月8日至11日，湘财证券公开发行2024年公司债券(第一期)，发行期限3年，发行规模13.50亿元，票面利率3.20%，已于2024年3月11日在上海证券交易所上市。
(二)公司股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
□适用 √不适用
(三)现存的内部职工股情况
□适用√不适用
三、股东和实际控制人情况
(一)股东总数
截至报告期末普通股股东总数(户) 98,345
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户) 91,214
截至报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户） 0
年度报告披露日前上一月末表决权恢复的优先股股东总数（户） 0
(二)截至报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位：股
前十名股东持股情况（不含通过转融通出借股份）
股东名称（全称） 报告期内增减 期末持股数量 比例(%) 持有有限售条件股份数量 质押、标记或冻结情况 股东性质
股份状态 数量
新湖控股有限公司 0 689,855,361 24.13 0 质押 689,791,893 境内非国有法人
浙江财商实业控股有限公司 0 500,000,000 17.49 0 无 0 境内非国有法人
衢州信安发展股份有限公司 -44,065,000 464,427,406 16.24 0 质押 440,460,000 境内非国有法人
国网英大国际控股集团有限公司 0 323,065,683 11.30 0 无 0 国有法人
顾建花 0 23,536,653 0.82 0 质押 21,448,687 境内自然人
中国建设银行股份有限公司－国泰中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金 1,294,047 16,670,525 0.58 0 无 0 其他
中国农业银行股份有限公司－中证500交易型开放式指数证券投资基金 11,588,623 16,584,023 0.58 0 无 0 其他
香港中央结算有限公司 5,674,189 16,096,790 0.56 0 无 0 境外法人
苏州市投资有限公司 0 14,940,239 0.52 0 质押 14,940,000 国有法人
中国建设银行股份有限公司－华宝中证全指证券公司交易型开 2,393,400 13,784,569 0.48 0 无 0 其他
放式指数证券投资基金
前十名无限售条件股东持股情况（不含通过转融通出借股份）
股东名称 持有无限售条件流通股的数量 股份种类及数量
种类 数量
新湖控股有限公司 689,855,361 人民币普通股 689,855,361
浙江财商实业控股有限公司 500,000,000 人民币普通股 500,000,000
衢州信安发展股份有限公司 464,427,406 人民币普通股 464,427,406
国网英大国际控股集团有限公司 323,065,683 人民币普通股 323,065,683
顾建花 23,536,653 人民币普通股 23,536,653
中国建设银行股份有限公司－国泰中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金 16,670,525 人民币普通股 16,670,525
中国农业银行股份有限公司－中证500交易型开放式指数证券投资基金 16,584,023 人民币普通股 16,584,023
香港中央结算有限公司 16,096,790 人民币普通股 16,096,790
苏州市投资有限公司 14,940,239 人民币普通股 14,940,239
中国建设银行股份有限公司－华宝中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金 13,784,569 人民币普通股 13,784,569
前十名股东中回购专户情况说明 无
上述股东委托表决权、受托表决权、放弃表决权的说明 无
上述股东关联关系或一致行动的说明 新湖控股有限公司与衢州信安发展股份有限公司为一致行动人。除此之外，公司未知上述股东之间是否存在其他关联关系或一致行动关系。
表决权恢复的优先股股东及持股数量的说明 无
注：2024年7月8日，新湖控股、财商实业、浙商资产、浙江浙商特资科技有限公司等签署了《合作协议》、《合伙协议》、《合伙协议之补充协议》。公司股东财商实业的控股股东系杭州金新企业管理咨询合伙企业（有限合伙），杭州金新的执行事务合伙人由新湖控股变更为浙江浙商特资科技有限公司，因此导致公司控股股东新湖控股与财商实业一致行动人关系解除。详见公司披露的《湘财股份关于控股股东及其一致行动人权益变动的提示性公告》（公告编号：临2024-046）及相关股东权益变动报告书。
持股5%以上股东、前十名股东及前十名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况
√适用□不适用
单位：股
持股5%以上股东、前十名股东及前十名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况
股东名称（全称） 期初普通账户、信用账户持股 期初转融通出借股份且尚未归还 期末普通账户、信用账户持股 期末转融通出借股份且尚未归还
数量合计 比例（%） 数量合计 比例（%） 数量合计 比例（%） 数量合计 比例（%）
中国农业银行股份有限公司－中证500交易型开放式指数证券投资基金 4,995,400 0.17 1,076,100 0.04 16,584,023 0.58 0 0
中国建设银行股份有限公司 15,376,478 0.54 3,234,600 0.11 16,670,525 0.58 0 0
84/272
－国泰中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金
中国建设银行股份有限公司－华宝中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金 11,391,169 0.40 1,157,000 0.04 13,784,569 0.48 0 0
前十名股东及前十名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化
□适用√不适用
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
□适用√不适用
(三)战略投资者或一般法人因配售新股成为前10名股东
□适用√不适用
四、控股股东及实际控制人情况
(一)控股股东情况
1、法人
√适用□不适用
名称 新湖控股有限公司
单位负责人或法定代表人 黄伟
成立日期 2000年10月31日
主要经营业务 实业投资开发；建筑材料、金属材料、化工原料及产品（不含危险品及易制毒化学品）、木材、机械设备、煤炭（无储存）、焦炭、百货、办公自动化设备、橡胶、橡胶制品、初级食用农产品、饲料、矿产品、汽车配件、化学纤维及制品、纺织品、石材、油脂、原料油、燃料油（不含成品油）的销售；经济信息咨询（不含证券、期货）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
报告期内控股和参股的其他境内外上市公司的股权情况 无
其他情况说明 无
2、自然人
□适用√不适用
3、公司不存在控股股东情况的特别说明
□适用 √不适用
4、报告期内控股股东变更情况的说明
□适用 √不适用
5、公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
(二)实际控制人情况
1、法人
□适用√不适用
2、自然人
√适用□不适用
姓名 黄伟
国籍 中国
是否取得其他国家或地区居留权 否
主要职业及职务 浙江新湖集团股份有限公司董事长、新湖控股有限公司董事长
过去10年曾控股的境内外上市公司情况 曾控股浙江新湖创业投资股份有限公司，后浙江新湖创业投资股份有限公司被衢州发展（原新湖中宝）吸收合并
3、公司不存在实际控制人情况的特别说明
□适用 √不适用
4、报告期内公司控制权发生变更的情况说明
□适用 √不适用
5、公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
6、实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
□适用 √不适用
(三)控股股东及实际控制人其他情况介绍
□适用 √不适用
五、公司控股股东或第一大股东及其一致行动人累计质押股份数量占其所持公司股份数量比例达到80%以上
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
股东名称 股票质押融资总额 具体用途 偿还期限 还款资金来源 是否存在偿债或平仓风险 是否影响公司控制权稳定
新湖控股 1,564,600,000 用于日常经营 2025/11/22-2027/8/27 自有或自筹 否 否
衢州发展 958,050,000 用于日常经营 2025/7/17-2026/3/19 自有或自筹 否 否
注：上述为截至本报告披露日的融资类质押，不包含非融资类质押。具体情况详见公司披露的临时公告。
六、其他持股在百分之十以上的法人股东
√适用□不适用
单位：万元币种：人民币
法人股东名称 单位负责人或法定代表人 成立日期 组织机构代码 注册资本 主要经营业务或管理活动等情况
浙江财商实业控股有限公司 吕展 2022年 4月 8日 91330800MA7LXRU38R 93,003.3400 一般项目:控股公司服务;企业管理;企业管理咨询;园区管理服务;国内贸易代理;软件销售;技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广;信息技术咨询服务(除依法须经批准的项目外,凭营业执照依法自主开展经营活动)。以下限分支机构经营:一般项目:计算机软硬件及外围设备制造(除依法须经批准的项目外,凭营业执照依法自主开展经营活动)（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)
国网英大国际控股集团有限公司 杨东伟 2007年10月18日 91110000710935089N 10,811,206.5991 投资与资产经营管理；资产托管；为企业重组、并购、战略配售、创业投资提供服务；投资咨询；投资顾问。（“1、未经有关部门批准，不得以公开方式募集资金；2、不得公开开展证券类产品和金融衍生品交易活动；3、不得发放贷款；4、不得对所投资企业以外的其他企业提供担保；5、不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益”；市场主体依法自主选择经营项目，开展经营活动；依法须经批准的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动；不得从事国家和本市产业政策禁止和限制类项目的经营活动。）
情况说明 无
七、股份限制减持情况说明
□适用√不适用
八、股份回购在报告期的具体实施情况
√适用□不适用
回购股份方案名称 湘财股份关于以集中竞价交易方式回购股份的方案
回购股份方案披露时间 2024年4月15日
拟回购股份数量及占总股本的比例 数量：7,968,127股-15,936,255股（依照回购价格上限测算）
(%) 比例：0.28%-0.56%
拟回购金额 8,000万元-16,000万元
拟回购期间 董事会审议通过后12个月
回购用途 用于员工持股计划或股权激励
已回购数量(股) 694.37万股（截至2024年12月31日）
已回购数量占股权激励计划所涉及的标的股票的比例(%)（如有） 0.24%
公司采用集中竞价交易方式减持回购股份的进展情况 不适用
注：因股份回购期间公司存在停牌情形，回购方案实施期限顺延至2025年4月25日。
第八节 优先股相关情况
□适用√不适用
第九节 债券相关情况
一、公司债券（含企业债券）和非金融企业债务融资工具
√适用□不适用
(一)公司债券（含企业债券）
√适用□不适用
1、公司债券基本情况
单位：亿元 币种：人民币
债券名称 简称 代码 发行日 起息日 2025年 4月30日后的最近回售日 到期日 债券余额 利率（%） 还本付息方式 交易场所 主承销商 受托管理人 投资者适当性安排（如有） 交易机制 是否存在终止上市交易风险
湘财股份有限公司2022年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券(第一期) 22湘01EB 137142 2022/4/28 2022/4/28 2025/4/28 1.46 6.00 单利按年计息，不计复利。每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付 上海证券交易所 红塔证券股份有限公司、湘财证券股份有限公司 红塔证券股份有限公司 向具备相应风险识别和承担能力的专业投资者发行 点击成交、询价成交、竞买成交、协商成交 否
湘财股份有限公司2022年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券(第二期) 22湘02EB 137156 2022/9/23 2022/9/23 2025/9/23 2.014 6.00 单利按年计息，不计复利。每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付 上海证券交易所 红塔证券股份有限公司、湘财证券股份有限公司 红塔证券股份有限公司 向具备相应风险识别和承担能力的专业投资者发行 点击成交、询价成交、竞买成交、协商成交 否
湘财股份有限公司2025年面向专业投资者非公开发行公司债券(第一期) 25湘债01 257075 2025/1/9 2025/1/9 2029/1/9 3.40 3.50 单利按年计息，不计复利。每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付 上海证券交易所 联储证券股份有限公司、财达证券股份有限公司 联储证券股份有限公司 向具备相应风险识别和承担能力的专业投资者发行 点击成交、询价成交、竞买成交、协商成交 否
湘财证券股份有限公司2023年面向专业投资者公开发行公司债券(第一期) 23湘财01 115437 2023/6/1-2023/6/2 2023/6/2 2026/6/2 10.00 6.00 单利计息，付息频率为按年付息，到期一次性偿还本金，最后一期利息随本金一 起支付 上海证券交易所 五矿证券有限公司、财通证券股份有限公司 五矿证券有限公司 向具备相应风险识别和承担能力的专业投资者发行 匹配成交、点击成交、询价成交、竞买成交和协商成交 否
湘财证券股份有限公司2024年面向专业投资者公开发行公司债券(第一期) 24湘财01 240697 2024/3/8-2024/3/11 2024/3/11 2027/3/11 13.50 3.20 单利计息，付息频率为按年付息，到期一次性偿还本金，最后一期利息随本金一起支付 上海证券交易所 财通证券股份有限公司、五矿证券有限公司 财通证券股份有限公司 向具备相应风险识别和承担能力的专业投资者发行 匹配成交、点击成交、询价成交、竞买成交和协商成交 否
公司对债券终止上市交易风险的应对措施
√适用□不适用
报告期内，存续期债券无终止上市交易风险。
报告期内债券付息兑付情况√适用□不适用
债券名称 付息兑付情况的说明
湘财股份有限公司2021年非公开发行公司债券(第二期) 报告期内兑付日为2024年12月17日，公司已支付本金及利息合计36,346万元。
湘财股份有限公司2022年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券(第一期) 报告期内付息日为2024年4月28日，公司已支付利息2,778万元，报告期内投资者换股减少本金31,700万元。
湘财股份有限公司2022年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券(第二期) 报告期内付息日为2024年9月23日，公司已支付利息1,908万元，报告期内投资者换股减少本金11,660万元。
湘财证券股份有限公司2022年面向专业投资者公开发行公司债券(第一期) 报告期内付息日为2024年6月20日，公司已支付利息3,652.50万元；报告期内投资者回售全部本金75,000.00万元，公司已于2024年6月20日支付回售资金75,000.00万元。
湘财证券股份有限公司2023年面向专业投资者公开发行公司债券(第一期) 报告期内付息日为2024年6月2日，公司已支付利息6,000.00万元。
湘财证券股份有限公司公开发行2021年公司债券(面向专业投资者)(第一期)(品种一) 报告期内兑付日为2024年7月19日，公司已支付本息合计98,800万元。
湘财证券股份有限公司公开发行2021年公司债券（面向专业投资者）（第一期）（品种二） 报告期内兑付日为2024年7月19日，公司已支付本息合计40,280.00万元。
湘财证券股份有限公司2022年面向专业投资者公开发行公司债券(第二期) 报告期内付息日为2024年11月7日，公司已支付利息2,265万元；报告期内投资者回售全部本金50,000.00万元，公司已于2024年11月7日支付回售资金50,000.00万元。
2、公司或投资者选择权条款、投资者保护条款的触发和执行情况
√适用□不适用
“22湘01EB”附30个月及34个月投资者回售选择权，回售起始日为2024年10月28日，回售登记期为2024年11月11日至2024年11月18日，回售登记期内，回售有效登记数量为0，未有投资者选择回售。
“22湘01EB”于2022年10月28日进入换股期，本报告期，“22湘01EB”债券持有人累计交换公司所持有大智慧股票38,191,689股，其中，10,989股交换价格9.10元/股，38,180,700股交换价格8.30元/股，截至本报告期末，“22湘01EB”债券余额为1.46亿元。
“22湘02EB”于2023年3月23日进入换股期，本报告期，“22湘02EB”债券持有人累计交换公司所持有大智慧股票12,813,182股，交换价格9.10元/股，截至本报告期末，“22湘02EB”债券余额为2.014亿元。
“22湘财01”附第二年末发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权，2024年5月湘财证券发布公告“根据公司实际情况及当前市场环境，发行人决定将本期债券后1年的票面利率下调287个基点，即2024年6月20日至2025年6月19日本期债券的票面利率为2.00%（本期债券采用单利按年计息，不计复利）”，启动投资者回售选择权行权工作。根据中国证券登记结算有限责任公司上海分公司对回售情况的统计，22湘财01回售有效期登记数量为750,000手，回售金额为7.5亿元，即全额回售。湘财证券已于2024年6月20日支付最后一期利息与全部回售资金。
“22湘财02”附第二年末发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权，2024年9月湘财证券发布公告“根据公司实际情况及当前市场环境，发行人决定将本期债券后续计息年度的票面利率下调253个基点，即2024年11月7日至2025年11月6日本期债券的票面利率为2.00%（本期债券采用单利按年计息，不计复利）”，启动投资者回售选择权行权工作。根据中国证券登记结算有限责任公司上海分公司对回售情况的统计，22湘财02回售有效期登记数量为500,000手，回售金额为5亿元，即全额回售。湘财证券已于2024年11月7日支付最后一期利息与全部回售资金。
3、为债券发行及存续期业务提供服务的中介机构
中介机构名称 办公地址 签字会计师姓名 联系人 联系电话
北京市金杜律师事务所 北京市朝阳区东三环中1号环球金融中心办公楼东楼17层 刘宁 010-58785588
红塔证券股份有限公司 云南省昆明市北京路155号附1号 严明 0871-63577087
五矿证券有限公司 北京市东城区朝阳门北大街3号五矿广场B座603 吕淑颖 0755-23375906
财通证券股份有限公司 杭州市西湖区天目山路198号财通双冠大厦东1903室 武俊含 0571-87825268
联储证券股份有限公司 上海市浦东新区滨江大道1111弄1号中企国际金融中心A栋12层 杨利 021-80295888
财达证券股份有限公司 上海市浦东新区竹林路101号陆家嘴基金大厦7楼701 陈韧 021-60609058
湖南启元律师事务所 湖南省长沙市芙蓉区建湘路393号世茂环球金融中心63层 周晓玲 0731-82953778
大公国际资信评估有限公司 北京市海淀区西三环北路89号外文大厦A座3层 李欣蕊 010-67413300
联合资信评估股份有限公司 北京市朝阳区建国门外大街2号院2号楼17层 汪海立 010-85679696
天健会计师事务所（特殊普通合伙） 长沙市芙蓉区五一大道477号泰贞大厦2801 李永利、张笑、蔡严斐、魏五军、田冬青 蔡严斐 0731-85179829
上述中介机构发生变更的情况
□适用√不适用
4、信用评级结果调整情况
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
5、担保情况、偿债计划及其他偿债保障措施在报告期内的变更、变化和执行情况及其影响
□适用√不适用
(二)公司债券募集资金情况
√公司债券在报告期内涉及募集资金使用或者整改
□本公司所有公司债券在报告期内均不涉及募集资金使用或者整改
1、基本情况
单位：亿元币种：人民币
债券代码 债券简称 是否为专项品种债券 专项品种债券的具体类型 募集资金总额 报告期末募集资金余额 报告期末募集资金专项账户余额
240697 24湘财01 否 不适用 13.50 0 0.02
2、募集资金用途变更调整情况
□适用√不适用
3、募集资金的使用情况
(1).实际使用情况（此处不含临时补流）
单位：亿元币种：人民币
债券代码 债券简称 报告期内募集资金实际使用金额 偿还有息债务（不含公司债券）情况及所涉金额 偿还公司债券情况及所涉金额 补充流动资金情况及所涉金额 固定资产项目投资情况及所涉金额 其他用途及所涉金额
240697 24湘财01 13.50 3.97 5.53 4 0 0
(2).募集资金用于特定项目
□适用√不适用
(3).临时补流
□适用√不适用
4、募集资金使用的合规性
债券代码 债券简称 截至报告期末募集资金实际用途（包括实际使用和临时补流） 实际用途与约定用途（含募集说明书约定用途和合规变更后的用途）是否一致 报告期内募集资金使用和募集资金专项账户管理是否合规 募集资金使用是否符合地方政府债务管理规定
240697 24湘财01 本期公司债券募集资金9.50亿元用于偿还到期债务，4.00亿元补充营运资金。 是 是 是
募集资金使用和募集资金账户管理存在违法违规情况
□适用√不适用
因募集资金违规使用行为被处罚处分
□适用√不适用
(三)专项品种债券应当披露的其他事项
√适用□不适用
1、公司为可交换公司债券发行人
√适用□不适用
单位：亿元币种：人民币
债券代码 137142 137156
债券简称 22湘01EB 22湘02EB
换股价格历次调整或修正情况 初始换股价格为10.00元/股，自2023年5月8日起由10.00元/股修正为9.10元/股，自2024年10月18日起修正为8.30元/股 初始换股价格为10.00元/股，自2023年9月28日起由10.00元/股修正为9.10元/股
填报日 2025年4月25日 2025年4月25日
最新换股价格（元） 8.30元/股 9.10元/股
发行后累计换股情况 累计换股4,027.96万股，对应债券本金金额4.82亿元 累计换股1,281.32万股，对应债券本金金额1.166亿元
预备用于交换的股票数量 0万股 2749.23万股
预备用于交换的股票市值 0亿元 2.38亿元
预备用于交换的股票市值与可交换债券余额的比例（%） 0 118.21
可交换债券赎回及回售情况（如有） 无 无
其他事项 无 无
注：湘财股份发行的可交换公司债券“22湘01EB”债券持有人已全部换股，该只债券将于2025年4月28日完成摘牌。
2、公司为绿色公司债券发行人
□适用√不适用
3、公司为可续期公司债券发行人
□适用√不适用
4、公司为扶贫公司债券发行人
□适用√不适用
5、公司为乡村振兴公司债券发行人
□适用√不适用
6、公司为一带一路公司债券发行人
□适用√不适用
7、公司科技创新公司债券或者创新创业公司债券发行人
□适用√不适用
8、公司为低碳转型（挂钩）公司债券发行人
□适用√不适用
9、公司为纾困公司债券发行人
□适用√不适用
10、公司为中小微企业支持债券发行人
□适用√不适用
11、其他专项品种公司债券事项
□适用√不适用
(四)报告期内公司债券相关重要事项
√适用□不适用
1、非经营性往来占款和资金拆借
(1).非经营性往来占款和资金拆借余额
报告期初，公司合并口径应收的非因生产经营直接产生的对其他方的往来占款和资金拆借（以下简称非经营性往来占款和资金拆借）余额：0亿元；
报告期内，非经营性往来占款或资金拆借情形是否存在违反募集说明书相关约定或承诺的情况□是√否
报告期末，未收回的非经营性往来占款和资金拆借合计：0亿元
(2).非经营性往来占款和资金拆借明细
报告期末，公司合并口径未收回的非经营性往来占款和资金拆借占合并口径净资产的比例：0%是否超过合并口径净资产的10%：□是√否
(3).以前报告期内披露的回款安排的执行情况
√完全执行□未完全执行
2、负债情况
(1).有息债务及其变动情况
1.1公司债务结构情况
报告期初和报告期末，公司（非公司合并范围口径）有息债务余额分别为15.88亿元和6.68亿元，报告期内有息债务余额同比变动-57.93%。
单位：亿元币种：人民币
有息债务类别 到期时间 金额合计 金额占有息债务的占比（%）
已逾期 1年以内（含） 超过1年（不含）
98/272
公司信用类债券 3.57 3.57 53.37
银行贷款 3.12 3.12 46.63
非银行金融机构贷款
其他有息债务
合计 6.68 6.68 100.00
报告期末公司存续的公司信用类债券中，公司债券余额3.57亿元，企业债券余额0亿元，非金融企业债务融资工具余额0亿元，且共有2.05亿元公司信用类债券在2025年5至12月内到期或回售偿付。
1.2公司合并口径有息债务结构情况
报告期初和报告期末，公司合并报表范围内公司有息债务余额分别为97.43亿元和103.07亿元，报告期内有息债务余额同比变动5.78%。
单位：亿元币种：人民币
有息债务类别 到期时间 金额合计 金额占有息债务的占比（%）
已逾期 1年以内（含） 超过1年（不含）
公司信用类债券 3.57 24.09 27.65 26.83
银行贷款 3.90 3.90 3.78
非银行金融机构贷款
其他有息债务 64.34 7.17 71.52 69.39
合计 71.81 31.26 103.07 100.00
报告期末，公司合并口径存续的公司信用类债券中，公司债券余额27.65亿元，企业债券余额0亿元，非金融企业债务融资工具余额0亿元，且共有2.05亿元公司信用类债券在2025年5至12月内到期或回售偿付。
1.3境外债券情况
截止报告期末，公司合并报表范围内发行的境外债券余额0亿元人民币，且在2025年5至12月内到期的境外债券余额为0亿元人民币。
(2).报告期末公司及其子公司存在逾期金额超过1000万元的有息债务或者公司信用类债券逾期情况
□适用√不适用
(3).主要负债情况及其变动原因
单位：元币种：人民币
负债项目 本期末余额 2023年余额 变动比例（%） 变动比例超过30%的，说明原因
短期借款 389,657,102.44 471,807,833.33 -17.41
拆入资金 1,891,625,876.82 202,885,968.38 832.36 主要系期末转融通融入资金规模增加
交易性金融负 9,329,639.09 26,516,981.74 -64.82 主要系期末结构
债 化主体中其他投资者享有的份额减少
衍生金融负债 6,749,037.63 9,929,228.12 -32.03 主要系期末场外期权合约的负债减少
应付票据 28,000,000.00 不适用 主要系本期开具国内信用证
应付账款 13,016,740.05 53,588,737.28 -75.71 主要系期末应付清算款减少
预收款项 20,082,358.15 2,562,385.08 683.74 主要系本期收到房产转让预收款
合同负债 46,472,019.79 19,509,919.66 138.20 主要系期末预收货款、手续费及佣金增加
卖出回购金融资产款 2,531,943,190.55 2,277,302,327.01 11.18
代理买卖证券款 15,386,436,759.06 10,421,623,819.19 47.64 主要系市场行情影响，期末客户保证金规模增加
应付职工薪酬 303,717,452.51 318,984,077.17 -4.79
应交税费 71,446,942.41 15,027,412.87 375.44 主要系期末应交企业所得税增加
其他应付款 170,601,067.54 399,088,992.60 -57.25 主要系期末应付收益互换和场外期权业务保证金减少
一年内到期的非流动负债 764,492,871.45 4,048,298,969.28 -81.12 主要系期末一年内到期的公司债券和长期收益凭证规模减少
其他流动负债 1,646,022,078.27 60,764,331.10 2,608.86 主要系应付短期融资款增加
应付债券 3,125,995,409.25 2,727,152,375.51 14.62
租赁负债 52,812,201.64 64,945,491.23 -18.68
预计负债 233,398,471.18 不适用 主要系计提的未决诉讼预计负债增加
递延所得税负债 22,751,306.43 19,053,806.43 19.41
(4).可对抗第三人的优先偿付负债情况
截至报告期末，公司合并报表范围内存在可对抗第三人的优先偿付负债：
□适用√不适用
(五)银行间债券市场非金融企业债务融资工具
□适用√不适用
(六)公司报告期内合并报表范围亏损超过上年末净资产10%
□适用√不适用
(七)报告期末除债券外的有息债务逾期情况
□适用√不适用
(八)报告期内违反法律法规、公司章程、信息披露事务管理制度规定的情况以及债券募集说明书约定或承诺的情况对债券投资者权益的影响
□适用√不适用
(九)截至报告期末公司近2年的会计数据和财务指标
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
主要指标 2024年 2023年 本期比上年同期增减（%） 变动原因
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 227,278,476.07 89,863,357.98 152.92 主要系报告期内证券业务扣除非经常性损益后净利润增长
流动比率 1.96 1.81 8.29
速动比率 1.96 1.81 8.29
资产负债率（%） 48.89 47.39 1.50
EBITDA全部债务比 0.07 0.07 0.00
利息保障倍数 1.38 1.40 -1.43
现金利息保障倍数 13.28 -2.35 不适用 主要系报告期内经营活动现金流量净额大幅增长
EBITDA利息保障倍数 1.70 1.50 13.33
贷款偿还率（%） 100.00% 100.00%
利息偿付率（%） 100.00% 100.00%
二、可转换公司债券情况
□适用√不适用
第十节 财务报告
一、审计报告
√适用□不适用
审 计 报 告
审计意见类型 标准的无保留意见
审计报告签署日期 2025年4月25日
审计机构名称 天健会计师事务所(特殊普通合伙)
审计报告文号 天健审〔2025〕2-353号
注册会计师姓名 魏五军、田冬青
天健审〔2025〕2-353号
湘财股份有限公司全体股东：
一、审计意见
我们审计了湘财股份有限公司（以下简称湘财股份公司）财务报表，包括2024年12月31日的合并及母公司资产负债表，2024年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表，以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了湘财股份公司2024年12月31日的合并及母公司财务状况，以及2024年度的合并及母公司经营成果和现金流量。
二、形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于湘财股份公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、关键审计事项
关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。
(一)金融资产的估值
1、事项描述
相关信息披露详见财务报告附注五12、附注七3、414、17、20、21、62、78及附注十三。
湘财股份公司金融资产估值以市场数据和估值模型相结合为基础，主要利用交易所收盘价格、中债登估值数据等作为判断公允价值的基础，由于金融资产公允价值的评估较为复杂，对于湘财股份公司经营业绩的影响重大，因此，我们将金融资产的估值确定为关键审计事项。
2、审计应对
针对金融资产估值，我们实施的审计程序主要包括：
(1)了解与金融资产估值相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；
(2)针对股权类金融资产，查阅签署的投资协议，了解相关投资条款，并识别与金融资产估值相关的条件；查阅相关公告，获取与金融资产估值相关信息；
(3)针对公允价值在第一层次和第二层次的金融资产，将其采用的公允价值与公开可获取的市场数据进行比较和复核确认；
(4)针对公允价值在第三层次的金融资产，了解现行市场估值的方法，根据行业惯例和估值指引，评估湘财股份公司采用估值模型所使用的方法、参数的合理性；
(5)将估值模型中采用的假设与适当的外部第三方定价数据(如：公开市场股价和中债收益率等)进行比较，并评估其合理性；
(6)检查与金融资产估值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。
(二)融资类业务预期信用损失
1、事项描述
相关信息披露详见财务报告附注五12、附注七10、11、15、79之说明。
截至2024年12月31日，湘财股份公司融资类业务（融出资金、应收融资融券客户款），本金和应计利息合计为728,111.64万元，减值准备672.02万元，账面价值占总资产比例18.87%。上述融资类业务的预期信用损失准备余额反映了湘财股份公司管理层(以下简称管理层)采用《企业会计准则第22号-金融工具确认和计量》预期信用损失模型，在报表日对预期信用损失做出的最佳估计。对于阶段一和阶段二的融资类业务，管理层运用包含信用风险敞口和考虑前瞻性因子的损失率等关键参数的风险参数模型法评估损失准备。对于阶段三的融资类业务，管理层通过预估未来该笔融资类业务相关的现金流量现值评估损失准备。管理层于每个资产负债表日对融资类业务进行减值测试，融资类业务的预期信用损失计量模型的运用需要管理层做出重大判断和假设，因此我们将融资类业务的减值确定为关键审计事项。
2、审计应对
针对融资类业务预期信用损失，我们实施的审计程序主要包括：
(1)了解与融资类业务的预期信用损失计量相关的内部控制，评价这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；
(2)检查公司预期信用损失模型法，包含各阶段信用风险判断标准，前瞻性系数使用的经济指标、损失率等，并判断其合理性；测试管理层使用数据的准确性和完整性以及对信用减值准备的计算是否准确；
(3)对已发生信用减值业务，获取并检查管理层对预期收取现金流量的预测，评价在预测中使用的关键假设的合理性和数据的准确性；
(4)检查融资类业务的期后回款情况，评价管理层计提信用减值准备的合理性；
(5)检查与融资类业务减值相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。
(三)诉讼事项
1、事项描述
截至2024年12月31日，公司存在多起未决诉讼事项，主要为云南国际信托有限公司云涌系列信托产品受罗静及广东中诚实业控股有限公司侵权行为遭受损失，公司被起诉要求就应收账款债权转让及回购合同承担连带责任，以及公司代销云涌系列信托产品被相关投资者起诉赔偿信托本金及信托收益损失。其中，云南省昆明市中级人民法院已就云南国际信托有限公司起诉的〔2024〕云01民初414号、〔2024〕云01民初415号两个案件作出一审判决，判决被告广东中诚实业控股有限公司向原告云南国际信托有限公司支付合计约3.43亿元回购价款及相应利息，被告湘财股份公司对被告中诚公司负担的上述债务承担56%的补充责任，针对上述案件一审判决，湘财股份公司已提起上诉。公司本期因诉讼事项确认预计负债2.33亿元。鉴于在案件尚未终审判决之前，对于案件可能的结果并进而对财务报表可能的影响金额需要管理层做出重大的判断和估计，我们将其确认为关键审计事项。
2、审计应对
针对诉讼事项，我们实施的审计程序主要包括：
(1)获取并查阅董事会纪要、总裁办公会会议记录及公司法务部门管理的诉讼台账，了解存在的未决诉讼情况；
(2)向公司外聘法律顾问和律师进行函证，结合企查查、裁判文书网等查询信息，获取他们对公司资产负债表日业已存在的，以及资产负债表日至复函日期间存在的未决诉讼的确认证据；
(3)获取未决诉讼事项相关起诉状、应诉通知书、一审判决书等法律文书；
(4)向公司外聘代理诉讼律师进行函证，对公司代理诉讼律师及公司法务人员进行访谈，了解案件的进展情况，以及律师对每项诉讼的可能结果及潜在风险作出的专业判断；
(5)对本期发生的预计负债的增减变动，获取并检查相关支持性文件，评价管理层作出的判断和估计，确定未决诉讼的确认和计量是否符合规定，会计处理是否正确；
(6)检查与未决诉讼相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报和披露。
四、其他信息
管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
五、管理层和治理层对财务报表的责任
管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估湘财股份公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。
湘财股份公司治理层（以下简称治理层）负责监督湘财股份公司的财务报告过程。
六、注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
(二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
(三)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
(四)对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对湘财股份公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致湘财股份公司不能持续经营。
(五)评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。
(六)就湘财股份公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。
我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。
从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
天健会计师事务所（特殊普通合伙）
中国·杭州
中国注册会计师：魏五军（项目合伙人）
中国注册会计师：田冬青
二〇二五年四月二十五日
二、财务报表
合并资产负债表
2024年12月31日
编制单位：湘财股份有限公司
单位：元币种：人民币
项目 附注 2024年12月31日 2023年12月31日
流动资产：
货币资金 12,943,090,861.16 9,589,572,111.96
结算备付金 2,892,461,081.25 1,906,320,314.83
拆出资金
交易性金融资产 4,977,770,392.03 4,463,057,906.37
衍生金融资产 11,851,452.30 28,976,140.99
应收票据
应收账款 1,014,276,041.74 1,285,553,227.42
应收款项融资
预付款项 76,266,384.45 98,231,270.60
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
其他应收款 37,860,343.09 121,244,227.20
其中：应收利息
应收股利 91,746.91 2,873,519.94
买入返售金融资产 958,056,708.53 85,255,482.88
存货 29,061,703.24 12,590,086.48
其中：数据资源
合同资产
持有待售资产
一年内到期的非流动资产 1,067,067,695.08 1,236,955,322.47
其他流动资产 7,627,954,821.62 6,645,779,817.77
流动资产合计 31,635,717,484.49 25,473,535,908.97
非流动资产：
发放贷款和垫款
债权投资
其他债权投资 2,933,881,183.32 3,168,923,642.02
长期应收款
长期股权投资 1,901,553,789.27 2,335,007,304.91
其他权益工具投资 25,000,000.00 31,659,086.00
其他非流动金融资产 181,940,000.00 167,150,000.00
投资性房地产 64,562,484.61 46,419,645.00
固定资产 273,308,942.68 328,227,188.96
在建工程
生产性生物资产
油气资产
使用权资产 90,052,737.29 106,598,736.13
无形资产 99,536,502.51 93,668,360.16
其中：数据资源
开发支出
其中：数据资源
商誉 1,172,821,763.65 1,172,821,763.65
长期待摊费用 22,799,024.16 28,092,286.41
递延所得税资产 130,689,209.55 89,249,406.76
其他非流动资产 28,024,615.15
非流动资产合计 6,924,170,252.19 7,567,817,420.00
资产总计 38,559,887,736.68 33,041,353,328.97
流动负债：
短期借款 389,657,102.44 471,807,833.33
向中央银行借款
拆入资金 1,891,625,876.82 202,885,968.38
交易性金融负债 9,329,639.09 26,516,981.74
衍生金融负债 6,749,037.63 9,929,228.12
应付票据 28,000,000.00
应付账款 13,016,740.05 53,588,737.28
预收款项 20,082,358.15 2,562,385.08
合同负债 46,472,019.79 19,509,919.66
卖出回购金融资产款 2,531,943,190.55 2,277,302,327.01
吸收存款及同业存放
代理买卖证券款 15,386,436,759.06 10,421,623,819.19
代理承销证券款
应付职工薪酬 303,717,452.51 318,984,077.17
应交税费 71,446,942.41 15,027,412.87
其他应付款 170,601,067.54 399,088,992.60
其中：应付利息
应付股利 564,034.40 564,034.40
应付手续费及佣金
应付分保账款
持有待售负债
一年内到期的非流动负债 764,492,871.45 4,048,298,969.28
其他流动负债 1,646,022,078.27 60,764,331.10
流动负债合计 23,279,593,135.76 18,327,890,982.81
非流动负债：
保险合同准备金
长期借款 915,000.00 915,000.00
应付债券 3,125,995,409.25 2,727,152,375.51
其中：优先股
永续债
租赁负债 52,812,201.64 64,945,491.23
长期应付款
长期应付职工薪酬
预计负债 233,398,471.18
递延收益 1,089,136.03 1,810,078.54
递延所得税负债 22,751,306.43 19,053,806.43
其他非流动负债
非流动负债合计 3,436,961,524.53 2,813,876,751.71
负债合计 26,716,554,660.29 21,141,767,734.52
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 2,859,187,743.00 2,859,187,743.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 6,934,745,557.08 6,932,376,675.09
减：库存股 44,294,918.63
其他综合收益 21,768,744.08 41,913,637.43
专项储备
盈余公积 416,222,608.46 376,995,630.59
一般风险准备 1,065,455,669.40 1,017,891,676.79
未分配利润 570,060,228.99 647,651,037.69
归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计 11,823,145,632.38 11,876,016,400.59
少数股东权益 20,187,444.01 23,569,193.86
所有者权益（或股东权益）合计 11,843,333,076.39 11,899,585,594.45
负债和所有者权益（或股东权益）总计 38,559,887,736.68 33,041,353,328.97
公司负责人：史建明
主管会计工作负责人：程海东
会计机构负责人：李萌
母公司资产负债表
2024年12月31日
编制单位：湘财股份有限公司
单位：元币种：人民币
项目 附注 2024年12月31日 2023年12月31日
流动资产：
货币资金 34,838,654.71 115,844,398.99
交易性金融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款
应收款项融资
预付款项 1,801.87 15,000.00
其他应收款 208,898,891.97 272,654,399.80
其中：应收利息
应收股利
存货
其中：数据资源
合同资产
持有待售资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 248,550.32 21,703.90
流动资产合计 243,987,898.87 388,535,502.69
非流动资产：
债权投资
其他债权投资
长期应收款
长期股权投资 13,825,992,898.66 14,368,505,347.04
其他权益工具投资
其他非流动金融资产 181,940,000.00 167,150,000.00
投资性房地产 16,159,187.70 16,977,011.22
固定资产 5,320,045.10 6,066,962.97
在建工程
生产性生物资产
油气资产
使用权资产
无形资产 170,691.83 268.14
其中：数据资源
开发支出
其中：数据资源
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产
其他非流动资产
非流动资产合计 14,029,582,823.29 14,558,699,589.37
资产总计 14,273,570,722.16 14,947,235,092.06
流动负债：
短期借款 311,553,019.44 441,761,444.44
交易性金融负债
衍生金融负债
应付票据
应付账款 76,047.00 3,747.00
预收款项 18,000,000.00
合同负债
应付职工薪酬 112,220.55 111,664.71
应交税费 250,472.66 84,264.17
其他应付款 296,623,236.38 320,907,238.04
其中：应付利息
应付股利
持有待售负债
一年内到期的非流动负债 356,637,377.04 340,912,333.33
其他流动负债
流动负债合计 983,252,373.07 1,103,780,691.69
非流动负债：
长期借款 900,000.00 900,000.00
应付债券 805,437,333.33
其中：优先股
永续债
租赁负债
长期应付款
长期应付职工薪酬
预计负债
递延收益
递延所得税负债 22,751,306.43 19,053,806.43
其他非流动负债
非流动负债合计 23,651,306.43 825,391,139.76
负债合计 1,006,903,679.50 1,929,171,831.45
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 2,859,187,743.00 2,859,187,743.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 9,766,271,624.16 9,763,920,932.53
减：库存股 44,294,918.63
其他综合收益 2,579,575.53 4,333,835.76
专项储备
盈余公积 150,042,174.94 110,815,197.07
未分配利润 532,880,843.66 279,805,552.25
所有者权益（或股东权益）合计 13,266,667,042.66 13,018,063,260.61
负债和所有者权益（或股东权益）总计 14,273,570,722.16 14,947,235,092.06
公司负责人：史建明
主管会计工作负责人：程海东
会计机构负责人：李萌
合并利润表
2024年1—12月
单位：元币种：人民币
项目 附注 2024年度 2023年度
一、营业总收入 2,192,102,694.27 2,321,216,297.66
其中：营业收入 437,741,061.16 578,743,544.26
利息收入 878,260,346.51 884,139,197.81
已赚保费
手续费及佣金收入 876,101,286.60 858,333,555.59
二、营业总成本 2,246,994,498.79 2,474,002,228.45
其中：营业成本 428,077,526.00 566,672,422.90
利息支出 376,479,111.15 404,839,472.15
手续费及佣金支出 165,333,567.31 165,987,048.05
退保金
赔付支出净额
提取保险责任准备金净额
保单红利支出
分保费用
税金及附加 14,745,339.56 14,152,402.18
销售费用 11,119,982.08 6,391,585.87
管理费用 1,156,432,757.39 1,215,791,936.32
研发费用 460,884.12 1,095,429.32
财务费用 94,345,331.18 99,071,931.66
其中：利息费用 90,423,717.00 98,049,017.96
利息收入 577,158.55 2,468,908.29
加：其他收益 4,612,755.67 6,776,685.24
投资收益（损失以“－”号填列） 297,233,171.39 59,238,984.00
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 14,278,573.94 16,562,597.62
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益
汇兑收益（损失以“－”号填列） 604,056.21 574,464.02
净敞口套期收益（损失以“-”号填列）
公允价值变动收益（损失以“－”号填列） 164,573,796.66 264,680,633.75
信用减值损失（损失以“-”号填列） -1,582,217.76 -4,693,493.71
资产减值损失（损失以“-”号填列） -11,547,098.85 -2,237,474.87
资产处置收益（损失以“－”号填列） -77,057.82 18,443,154.67
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 398,925,600.98 189,997,022.31
加：营业外收入 7,343,039.94 6,476,008.70
减：营业外支出 237,293,315.34 7,872,428.20
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 168,975,325.58 188,600,602.81
减：所得税费用 63,189,404.27 71,744,468.49
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 105,785,921.31 116,856,134.32
（一）按经营持续性分类
1.持续经营净利润（净亏损以“－”号填列） 105,785,921.31 116,856,134.32
2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）
（二）按所有权归属分类
1.归属于母公司股东的净利润 109,167,671.16 119,420,331.36
（净亏损以“-”号填列）
2.少数股东损益（净亏损以“-”号填列） -3,381,749.85 -2,564,197.04
六、其他综合收益的税后净额 -20,144,893.35 70,905,768.76
（一）归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额 -20,144,893.35 70,905,768.76
1．不能重分类进损益的其他综合收益 -4,782,533.40
（1）重新计量设定受益计划变动额
（2）权益法下不能转损益的其他综合收益
（3）其他权益工具投资公允价值变动 -4,782,533.40
（4）企业自身信用风险公允价值变动
2．将重分类进损益的其他综合收益 -15,362,359.95 70,905,768.76
（1）权益法下可转损益的其他综合收益 -1,754,260.23 865,578.50
（2）其他债权投资公允价值变动 -12,356,158.35 66,616,141.90
（3）金融资产重分类计入其他综合收益的金额
（4）其他债权投资信用减值准备 -1,251,941.37 3,424,048.36
（5）现金流量套期储备
（6）外币财务报表折算差额
（7）其他
（二）归属于少数股东的其他综合收益的税后净额
七、综合收益总额 85,641,027.96 187,761,903.08
（一）归属于母公司所有者的综合收益总额 89,022,777.81 190,326,100.12
（二）归属于少数股东的综合收益总额 -3,381,749.85 -2,564,197.04
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股) 0.0382 0.0418
（二）稀释每股收益(元/股) 0.0382 0.0418
公司负责人：史建明
主管会计工作负责人：程海东
会计机构负责人：李萌
母公司利润表
2024年1—12月
单位：元币种：人民币
项目 附注 2024年度 2023年度
一、营业收入 1,824,607.06 1,243,580.81
减：营业成本 817,823.52 817,823.52
税金及附加 453,191.11 407,234.99
销售费用
管理费用 14,159,831.39 14,331,882.76
研发费用
财务费用 91,274,175.16 99,545,024.13
其中：利息费用 87,240,816.87 96,639,788.44
利息收入 339,735.21 546,933.84
加：其他收益 136,101.86 377,322.73
投资收益（损失以“－”号填列） 605,692,797.46 166,510,497.12
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 14,803,178.23 16,709,959.79
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益
净敞口套期收益（损失以“-”号填列）
公允价值变动收益（损失以“－”号填列） 14,790,000.00 13,850,957.60
信用减值损失（损失以“-”号填列） -17,180,652.60 -1,409,349.93
资产减值损失（损失以“-”号填列） -102,489,723.90
资产处置收益（损失以“－”号填列） 26,240.08
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 396,094,348.78 65,471,042.93
加：营业外收入 0.32
减：营业外支出 127,070.44 2,049,377.70
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 395,967,278.66 63,421,665.23
减：所得税费用 3,697,500.00 3,462,739.40
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 392,269,778.66 59,958,925.83
（一）持续经营净利润（净亏损以“－”号填列） 392,269,778.66 59,958,925.83
（二）终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）
五、其他综合收益的税后净额 -1,754,260.23 865,578.50
（一）不能重分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划变动额
2.权益法下不能转损益的其他综合收益
3.其他权益工具投资公允价值 变动
4.企业自身信用风险公允价值 变动
（二）将重分类进损益的其他综合收益 -1,754,260.23 865,578.50
1.权益法下可转损益的其他综合收益 -1,754,260.23 865,578.50
2.其他债权投资公允价值变动
3.金融资产重分类计入其他综
合收益的金额
4.其他债权投资信用减值准备
5.现金流量套期储备
6.外币财务报表折算差额
7.其他
六、综合收益总额 390,515,518.43 60,824,504.33
七、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)
公司负责人：史建明
主管会计工作负责人：程海东
会计机构负责人：李萌
合并现金流量表
2024年1—12月
单位：元币种：人民币
项目 附注 2024年度 2023年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 510,441,456.29 602,086,008.91
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
为交易目的而持有的金融资产净减少额 857,627,647.77
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金 1,652,980,775.27 1,635,289,973.85
拆入资金净增加额 1,680,000,000.00
回购业务资金净增加额
代理买卖证券收到的现金净额 4,885,468,116.40
收到的税费返还 21,952.47
收到其他与经营活动有关的现金 1,866,311,397.28 1,074,654,435.14
经营活动现金流入小计 10,595,201,745.24 4,169,680,018.14
购买商品、接受劳务支付的现金 497,880,276.73 627,319,734.80
为交易目的而持有的金融资产净增加额 13,160,652.73
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
拆入资金净减少额 200,000,000.00
融出资金净增加额 843,463,665.33 97,145,586.85
回购业务资金净减少额 513,646,584.04 387,437,369.87
拆出资金净增加额
代理买卖证券支付的现金净额 1,313,716,695.26
支付利息、手续费及佣金的现金 303,170,885.10 302,453,861.09
支付保单红利的现金
支付给职工及为职工支付的现金 735,279,129.42 718,510,049.05
支付的各项税费 112,519,323.84 200,854,075.64
支付其他与经营活动有关的现金 1,766,211,838.67 1,736,618,609.19
经营活动现金流出小计 4,785,332,355.85 5,584,055,981.75
经营活动产生的现金流量净额 5,809,869,389.38 -1,414,375,963.61
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 13,948,000.38 112,023,221.14
取得投资收益收到的现金 525,000.00 12,260,269.36
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 18,216,012.69 26,501,958.13
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 38,499,302.79
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 32,689,013.07 189,284,751.42
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 69,894,597.45 101,503,862.44
投资支付的现金 4,343,463.27
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 273,401.91
投资活动现金流出小计 70,167,999.36 105,847,325.71
投资活动产生的现金流量净额 -37,478,986.29 83,437,425.71
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 40,269,486.20
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金 455,000,000.00 471,050,000.00
发行债券收到的现金 2,950,000,000.00 1,000,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金 320,700,000.00 1,040,410,000.00
筹资活动现金流入小计 3,725,700,000.00 2,551,729,486.20
偿还债务支付的现金 3,457,000,000.00 1,341,050,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 447,018,914.38 528,695,405.92
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金 1,291,328,291.99 1,642,837,977.22
筹资活动现金流出小计 5,195,347,206.37 3,512,583,383.14
筹资活动产生的现金流量净额 -1,469,647,206.37 -960,853,896.94
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 3,256,406.51 2,980,572.47
五、现金及现金等价物净增加额 4,305,999,603.23 -2,288,811,862.37
加：期初现金及现金等价物余额 13,053,665,385.80 15,342,477,248.17
六、期末现金及现金等价物余额 17,359,664,989.03 13,053,665,385.80
公司负责人：史建明
主管会计工作负责人：程海东
会计机构负责人：李萌
母公司现金流量表
2024年1—12月
单位：元币种：人民币
项目 附注 2024年度 2023年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 900,000.00 1,026,000.00
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 663,580,689.12 426,943,109.15
经营活动现金流入小计 664,480,689.12 427,969,109.15
购买商品、接受劳务支付的现金
支付给职工及为职工支付的现金 6,442,632.60 7,916,694.32
支付的各项税费 481,817.01 734,061.28
支付其他与经营活动有关的现金 555,789,939.97 428,812,912.02
经营活动现金流出小计 562,714,389.58 437,463,667.62
经营活动产生的现金流量净额 101,766,299.54 -9,494,558.47
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 101,749,939.49
取得投资收益收到的现金 591,414,619.23 203,925,008.14
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 18,110,000.00
处置子公司及其他营业单位 40,100,000.00
收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 609,524,619.23 345,774,947.63
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 169,700.00 729,908.00
投资支付的现金 81,500,000.00 25,625,029.66
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 273,401.91
投资活动现金流出小计 81,943,101.91 26,354,937.66
投资活动产生的现金流量净额 527,581,517.32 319,420,009.97
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 40,269,486.20
取得借款收到的现金 361,000,000.00 441,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 361,000,000.00 481,269,486.20
偿还债务支付的现金 831,000,000.00 491,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 191,582,942.51 294,472,176.07
支付其他与筹资活动有关的现金 48,770,618.63 3,438,018.87
筹资活动现金流出小计 1,071,353,561.14 788,910,194.94
筹资活动产生的现金流量净额 -710,353,561.14 -307,640,708.74
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -81,005,744.28 2,284,742.76
加：期初现金及现金等价物余额 115,844,398.99 113,559,656.23
六、期末现金及现金等价物余额 34,838,654.71 115,844,398.99
公司负责人：史建明
主管会计工作负责人：程海东
会计机构负责人：李萌
合并所有者权益变动表
2024年1—12月
单位：元 币种：人民币
项目 2024年度
归属于母公司所有者权益 少数股东权益 所有者权益合计
实收资本(或股本) 其他权益工具 资本公积 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 一般风险准备 未分配利润 其他 小计
优先股 永续债 其他
一、上年年末余额 2,859,187,743.00 6,932,376,675.09 41,913,637.43 376,995,630.59 1,017,891,676.79 647,651,037.69 11,876,016,400.59 23,569,193.86 11,899,585,594.45
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 2,859,187,743.00 6,932,376,675.09 41,913,637.43 376,995,630.59 1,017,891,676.79 647,651,037.69 11,876,016,400.59 23,569,193.86 11,899,585,594.45
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） 2,368,881.99 44,294,918.63 -20,144,893.35 39,226,977.87 47,563,992.61 -77,590,808.70 -52,870,768.21 -3,381,749.85 -56,252,518.06
（一）综合收益总额 -20,144,893.35 109,167,671.16 89,022,777.81 -3,381,749.85 85,641,027.96
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 39,226,977.87 47,563,992.61 -186,758,479.86 -99,967,509.38 -99,967,509.38
1．提取盈余公积 39,226,977.87 -39,226,977.87
2．提取一般风险准备 47,563,992.61 -47,563,992.61
3．对所有者（或股东）的分配 -99,967,509.38 -99,967,509.38 -99,967,509.38
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他 2,368,881.99 44,294,918.63 -41,926,036.64 -41,926,036.64
四、本期期末余额 2,859,187,743.00 6,934,745,557.08 44,294,918.63 21,768,744.08 416,222,608.46 1,065,455,669.40 570,060,228.99 11,823,145,632.38 20,187,444.01 11,843,333,076.39
项目 2023年度
归属于母公司所有者权益 少数股东权益 所有者权益合计
实收资本 (或股本) 其他权益工具 资本公积 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 一般风险准备 未分配利润 其他 小计
优先股 永续债 其他
一、上年年末余额 2,855,123,959.00 6,908,927,159.14 -28,992,131.33 370,999,738.01 957,790,851.32 791,608,803.87 11,855,458,380.01 27,689,286.82 11,883,147,666.83
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 2,855,123,959.00 6,908,927,159.14 -28,992,131.33 370,999,738.01 957,790,851.32 791,608,803.87 11,855,458,380.01 27,689,286.82 11,883,147,666.83
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） 4,063,784.00 23,449,515.95 70,905,768.76 5,995,892.58 60,100,825.47 -143,957,766.18 20,558,020.58 -4,120,092.96 16,437,927.62
（一）综合收益总额 70,905,768.76 119,420,331.36 190,326,100.12 -2,564,197.04 187,761,903.08
（二）所有者投入和减少资本 4,063,784.00 24,336,831.31 28,400,615.31 -85,895.92 28,314,719.39
1．所有者投入的普通股 4,063,784.00 36,205,702.20 40,269,486.20 40,269,486.20
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额 -11,868,870.89 -11,868,870.89 -85,895.92 -11,954,766.81
4．其他
（三）利润分配 5,995,892.58 60,100,825.47 -263,378,097.54 -197,281,379.49 -1,470,000.00 -198,751,379.49
1．提取盈余公积 5,995,892.58 -5,995,892.58
2．提取一般风险准备 60,100,825.47 -60,100,825.47
3．对所有者（或股东）的分配 -197,281,379.49 -197,281,379.49 -1,470,000.00 -198,751,379.49
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他 -887,315.36 -887,315.36 -887,315.36
四、本期期末余额 2,859,187,743.00 6,932,376,675.09 41,913,637.43 376,995,630.59 1,017,891,676.79 647,651,037.69 11,876,016,400.59 23,569,193.86 11,899,585,594.45
公司负责人：史建明
主管会计工作负责人：程海东
会计机构负责人：李萌
母公司所有者权益变动表
2024年1—12月
单位：元
币种：人民币
项目 2024年度
实收资本 (或股本) 其他权益工具 资本公积 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
优先股 永续债 其他
一、上年年末余额 2,859,187,743.00 9,763,920,932.53 4,333,835.76 110,815,197.07 279,805,552.25 13,018,063,260.61
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 2,859,187,743.00 9,763,920,932.53 4,333,835.76 110,815,197.07 279,805,552.25 13,018,063,260.61
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） 2,350,691.63 44,294,918.63 -1,754,260.23 39,226,977.87 253,075,291.41 248,603,782.05
（一）综合收益总额 -1,754,260.23 392,269,778.66 390,515,518.43
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 39,226,977.87 -139,194,487.25 -99,967,509.38
1．提取盈余公积 39,226,977.87 -39,226,977.87
2．对所有者（或股东）的分配 -99,967,509.38 -99,967,509.38
3．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他 2,350,691.63 44,294,918.63 -41,944,227.00
四、本期期末余额 2,859,187,743.00 9,766,271,624.16 44,294,918.63 2,579,575.53 150,042,174.94 532,880,843.66 13,266,667,042.66
项目 2023年度
实收资本 (或股本) 其他权益工具 资本公积 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
优先股 永续债 其他
一、上年年末余额 2,855,123,959.00 9,739,682,816.25 3,468,257.26 104,819,304.49 423,123,898.49 13,126,218,235.49
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 2,855,123,959.00 9,739,682,816.25 3,468,257.26 104,819,304.49 423,123,898.49 13,126,218,235.49
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） 4,063,784.00 24,238,116.28 865,578.50 5,995,892.58 -143,318,346.24 -108,154,974.88
（一）综合收益总额 865,578.50 59,958,925.83 60,824,504.33
（二）所有者投入和减少资本 4,063,784.00 24,250,935.38 28,314,719.38
1．所有者投入的普通股 4,063,784.00 36,205,702.20 40,269,486.20
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额 -11,954,766.82 -11,954,766.82
4．其他
（三）利润分配 5,995,892.58 -203,277,272.07 -197,281,379.49
1．提取盈余公积 5,995,892.58 -5,995,892.58
2．对所有者（或股东）的分配 -197,281,379.49 -197,281,379.49
3．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他 -12,819.10 -12,819.10
四、本期期末余额 2,859,187,743.00 9,763,920,932.53 4,333,835.76 110,815,197.07 279,805,552.25 13,018,063,260.61
公司负责人：史建明
主管会计工作负责人：程海东
会计机构负责人：李萌
三、公司基本情况
1、公司概况
√适用 □不适用
湘财股份有限公司（以下简称公司或本公司）系经哈尔滨市股份制协调领导小组哈股领办字〔1993〕第42号文批准，由哈尔滨高新技术产业开发区房屋建设开发总公司、哈尔滨火炬高新技术开发总公司和哈尔滨高新技术产业开发区对外贸易公司三家公司发起设立，于1994年3月25日在哈尔滨市松北区市场监督管理局登记注册，总部位于黑龙江省哈尔滨市。公司现持有统一社会信用代码为912301991280348834的营业执照，注册资本2,859,187,743.00元，股份总数2,859,187,743股（每股面值1元）。其中无限售条件的流通股份A股2,859,187,743股。公司股票已于1997年7月8日在上海证券交易所挂牌交易。
本公司属资本市场服务行业。主要经营活动为证券服务、贸易、防水卷材等。
本财务报告业经公司2025年4月25日第十届第十四次董事会批准对外报出。
四、财务报表的编制基础
1、编制基础
本公司财务报表以持续经营为编制基础。
2、持续经营
√适用 □不适用
本公司不存在导致对报告期末起12个月内的持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。
五、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
√适用□不适用
本公司根据实际生产经营特点针对金融工具减值、收入确认、买入返售及卖出回购金融资产、融资融券业务、转融通业务等交易或事项制定了具体会计政策和会计估计。
1、遵循企业会计准则的声明
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。
2、会计期间
本公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止。
3、营业周期
√适用 □不适用
公司经营业务的营业周期较短，以12个月作为资产和负债的流动性划分标准。
4、记账本位币
本公司的记账本位币为人民币。
5、重要性标准确定方法和选择依据
√适用□不适用
公司编制和披露财务报表遵循重要性原则，本财务报告附注中披露事项涉及重要性标准判断的事项及其重要性标准确定方法和选择依据如下：
项目 重要性标准
重要的应收账款坏账准备收回或转回 单项金额超过资产总额0.5%
重要的单项计提坏账准备的其他应收款 单项金额超过资产总额0.5%
重要的核销其他应收款 单项金额超过资产总额0.5%
重要的账龄超过1年的应收股利 单项金额超过资产总额0.5%
重要的账龄超过1年的预付款项 单项金额超过资产总额0.5%
重要的其他债权投资 单项金额超过资产总额0.5%
重要的账龄超过1年的应付账款 单项金额超过资产总额0.5%
重要的账龄超过1年的其他应付款 单项金额超过资产总额0.5%
重要的账龄超过1年或逾期的预收款项 单项金额超过资产总额0.5%
重要的账龄超过1年的合同负债 单项金额超过资产总额0.5%
重要的预计负债 单项金额超过资产总额0.5%
重要的投资活动现金流量 单项金额超过资产总额0.5%
重要的纳入合并范围的结构化主体 资产总额/收入总额/利润总额超过集团总资产/总收入/利润总额的10%
重要的子公司、非全资子公司 资产总额/收入总额/利润总额超过集团总资产/总收入/利润总额的10%
重要的合营企业、联营企业 公司将资产总额/收入总额/利润总额超过集团总资产/总收入/利润总额的10%的联营企业确定为重要联营企业。
6、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
√适用 □不适用
(1)同一控制下企业合并的会计处理方法
公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。公司按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值份额与支付的合并对价账面价值或发行股份面值总额的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
(2)非同一控制下企业合并的会计处理方法
公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。
7、控制的判断标准和合并财务报表的编制方法
√适用 □不适用
(1)控制的判断
拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其可变回报金额的，认定为控制。
(2)合并财务报表的编制方法
母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由母公司按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》编制。
8、合营安排分类及共同经营会计处理方法
√适用 □不适用
(1)合营安排分为共同经营和合营企业。
(2)当公司为共同经营的合营方时，确认与共同经营中利益份额相关的下列项目：
1)确认单独所持有的资产，以及按持有份额确认共同持有的资产；
2)确认单独所承担的负债，以及按持有份额确认共同承担的负债；
3)确认出售公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；
4)按公司持有份额确认共同经营因出售资产所产生的收入；
5)确认单独所发生的费用，以及按公司持有份额确认共同经营发生的费用。
9、现金及现金等价物的确定标准
列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物是指企业持有的期限短（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
10、外币业务和外币报表折算
√适用 □不适用
外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率折算为人民币金额。资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其人民币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。
11、客户交易结算资金
公司收到的客户交易结算资金存放在存管银行的专门账户上，与自有资金分开管理，为代理客户证券交易而进行资金清算与交收的款项存入交易所指定的清算代理机构，在结算备付金中核算。公司在收到代理客户买卖证券款的同时确认为资产及负债，公司代理客户买卖证券的款项在与清算代理机构清算时，按规定交纳的经手费、证管费、证券结算风险基金等相关费用确认为手续费支出，按规定向客户收取的手续费，在与客户办理买卖证券款项清算时确认为手续费收入。
12、金融工具
√适用 □不适用
(1)金融资产和金融负债的分类
金融资产在初始确认时划分为以下三类：1)以摊余成本计量的金融资产；2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融负债在初始确认时划分为以下四类：1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债；2)金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债；3)不属于上述1)或2)的财务担保合同，以及不属于上述1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺；4)以摊余成本计量的金融负债。
(2)金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件
1)金融资产和金融负债的确认依据和初始计量方法
公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。但是，公司初始确认的应收账款未包含重大融资成分或公司不考虑未超过一年的合同中的融资成分的，按照《企业会计准则第14号——收入》所定义的交易价格进行初始计量。
2)金融资产的后续计量方法
①以摊余成本计量的金融资产
采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。
②以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资
采用公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。
③以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资
采用公允价值进行后续计量。获得的股利（属于投资成本收回部分的除外）计入当期损益，其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。
④以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
采用公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和股利收入）计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。
3)金融负债的后续计量方法
①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。对于此类金融负债以公允价值进行后续计量。因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。此类金融负债产生的其他利得或损失（包括利息费用、除因公司自身信用风险变动引起的公允价值变动）计入当期损益，除非该金融负债属于套期关系的一部分。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。
②金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债
按照《企业会计准则第23号——金融资产转移》相关规定进行计量。
③不属于上述1)或2)的财务担保合同，以及不属于上述1)并以低于市场利率贷款的贷款承诺
在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：①按照金融工具的减值规定确定的损失准备金额；②初始确认金额扣除按照《企业会计准则第14号——收入》相关规定所确定的累计摊销额后的余额。
④以摊余成本计量的金融负债
采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融负债所产生的利得或损失，在终止确认、按照实际利率法摊销时计入当期损益。
4)金融资产和金融负债的终止确认
①当满足下列条件之一时，终止确认金融资产：i.收取金融资产现金流量的合同权利已终止；
ii.金融资产已转移，且该转移满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》关于金融资产终止确认的规定。
②当金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除时，相应终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。
(3)金融资产转移的确认依据和计量方法
公司转移了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产。公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：1)未保留对该金融资产控制的，终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债；2)保留了对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：1)所转移金融资产在终止确认日的账面价值；2)因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。转移了金融资产的一部分，且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：1)终止确认部分的账面价值；2)终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资）之和。
(4)金融资产和金融负债的公允价值确定方法
公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定相关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：
1)第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；
2)第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；
3)第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。
(5)金融工具减值
1)金融工具减值计量和会计处理
公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、合同资产、租赁应收款、分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以外的贷款承诺、不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债或不属于金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。
预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。
对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。
对于由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成的应收款项及合同资产，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。
除上述计量方法以外的金融资产，公司在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。
公司利用可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。
于资产负债表日，若公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。
公司判断金融工具是否已违约，与内部针对相关金融工具的信用风险管理目标保持一致，同时考虑定量、定性指标。如果金融工具逾期超过90天，则公司将其界定为违约。
公司判断金融工具已发生信用减值的依据，与内部针对相关金融工具的信用风险管理目标保持一致，同时考虑定量、定性指标。针对各类金融工具，一般出现以下情形之一时，综合考虑融资人的信用状况，经营情况，可考虑信用风险显著增加：
①债券投资业务
i.宏观经济环境的重大不利变化；
ii.发行人所处行业环境或政策、地域环境的重大不利变化；
iii.初始确认时评级在BBB-以上（含）的境外债券的评级发生下调，且下调后等级在BBB-以下（不含）；初始确认时评级在AA以上（含）的境内债券的评级发生下调、且下调后等级在AA以下（不含）；
iv.初始确认时评级在BBB-以下的境外债券的评级发生下调；初始确认时评级在AA以下的境内债券的评级发生下调；
v.发行人合并报表口径主要经营或财务指标发生重大不利变化，如息税折旧及摊销前利润（EBITDA）利息保障倍数、经营活动现金流量净额、净利润、资产负债率、速动比率、总资产报酬率、EBITDA全部债务比等；
vi.发行人控股股东、实际控制人发生重大不利变化；
vii.发行人治理结构特别是董事长、总经理等主要领导发生重要不利变化；
viii.发行人合并报表或母公司口径有息负债及或有负债余额增长较快，对发行人偿债能力产生重大不利影响；
ix.发行人及其主要子公司的主要资产发生抵押、质押、司法查封或冻结等权利受限的重大情形；
x.发行人未按规定或约定履行信息披露义务或募集说明书相关承诺，并将对发行人偿债能力产生重大不利影响；
xi.发行人未按核准用途使用债券募集资金，或未按约定用途使用债券募集资金且未履行规定或约定的变更程序，对发行人偿债能力产生重大不利影响；
xii.发行人的内部评级被下调；
xiii.增信措施的有效性发生重大不利变化；
xiv.发行人、增信机构被列为失信被执行人、环保或安全生产领域失信单位等信用惩戒对象，以及发生其他可能影响偿债能力的重大情况；
xv.增信机构在其他债务中拒绝承担增信责任的重大情况；
xvi.发行人、增信机构或实际控制人受到刑事处罚、行政处罚、被采取行政监管措施或涉嫌违法犯罪的情况，对发行人偿债能力产生重大不利影响；
xvii.债券信用利差和价格的重大不利变化。
②融资融券业务
i.维持担保比例下降至合同约定的追保平仓线以下（不含）；
ii.客户持仓集中度较高；
iii.其他可视为信用风险显著增加的情况。
③股票质押业务
i.本金或利息发生逾期且逾期天数超过 30天（不含）；
ii.不存在质押物限售等特殊情况下，履约保障比例小于平仓线但高于100%；
iii.存在质押物限售等特殊情况下，履约保障比例小于预警线但高于100%（处于合同约定的追保期间内的除外）；
iv.其他可视为信用风险显著增加的情况。
④货币市场业务
交易对手的信用状况恶化，具体评估标准可参照公司债券投资业务信用风险显著增加的判断标准。
⑤应收款项
i.因融资类业务根据合同约定经强制平仓处置操作完成后形成的应收款项，债务人仅提供了其他流动性较差的偿债保障措施，表明信用风险已显著增加；
ii.因其他业务形成的应收款项：债务人经营和财务情况发生不利变化。
公司判断金融工具已发生信用减值的依据，与相关金融工具的信用风险管理目标保持一致。针对各类金融资产，综合考虑融资人的信用状况，发行人经营情况等因素，当发生如下情形之一时，可认定存在客观减值证据：
①债券投资业务
i.发行人发生重大财务困难；
ii.发行人不能按期偿付本金或利息；
iii.发行人不能履行回售义务；
iv.发行人丧失清偿能力、被法院指定管理人或已开始相关的诉讼程序；
v.发行人很可能破产或进行其他财务重组；
vi.发行人的其他债券出现违约；
vii.其他可认定为违约的情形。
对于上款i.至iii.可给予不超过30天的宽限期。
②融资融券业务
i.维持担保比例下降至100%以下（不含），尚未平仓处置完毕，预计难以收回全部本息，且无其他有效资产可供抵债还款；
ii.其他可视情况认定为已发生信用减值的情况。
③股票质押业务
i.本金或利息逾期天数超过90天（不含）；
ii.履约保障比例低于100%且融资人发生重大财务困难、违反合同、很可能破产或重组等；
iii.对质押物进行处置后仍未全额收回本金及利息；
iv.其他可视情况认定为减值的情况。
④货币市场业务
交易对手未能按期履约，且90天内仍无法归还资金，同时交易对手出质债券的变现金额低于拆出资金。
⑤应收款项
i.债务人违反了合同条款，且在90天内仍未履行合同义务；
ii.债务人发生严重财务困难，影响融资人履约能力；
iii.债务人经营不善，很可能破产或进行其他不利的财务重组等；
iv.公司出于经济或合同等方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人做出了在任何其他情况下都不会做出的让步。
公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估预期信用风险和计量预期信用损失。当以金融工具组合为基础时，公司以共同风险特征为依据，将金融工具划分为不同组合。
公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。
2)按组合评估预期信用风险并采用三阶段模型计量预期信用损失的金融工具
项 目 确定组合的依据 计量预期信用损失的方法
其他应收款——押金及席位保证金组合 款项性质 参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失
其他应收款——账龄组合 账龄
应收融资融券客户款 因融资业务形成的应收融资融券客户款 参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失
融出资金 因融资业务形成的融出资金 按照未来12个月内或整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；通过风险敞口、预期信用损失率和前瞻性信息计算预期信用损失
买入返售金融资产 因约定购回业务和股票质押式回购业务形成的买入返售金融资产
3)采用简化计量方法，按组合计量预期信用损失的金融工具
项 目 确定组合的依据 计量预期信用损失的方法
应收款项——清算款项组合 款项性质 参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。
应收款项——账龄组合 账龄
其中，账龄组合的账龄与整个存续期预期信用损失率对照表如下：
账 龄 预期信用损失率：一般企业 预期信用损失率：金融业
1年以内 2.00% 0.50%
1-2年 5.00% 20.00%
2-3年 8.00% 50.00%
3-4年 10.00% 100.00%
4-5年 50.00% 100.00%
5年以上 100.00% 100.00%
(6)金融资产和金融负债的抵销
金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不相互抵销。但同时满足下列条件的，公司以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：1)公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；2)公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
不满足终止确认条件的金融资产转移，公司不对已转移的金融资产和相关负债进行抵销。
13、证券承销业务
公司证券承销的方式包括余额包销和代销。在余额包销方式下，对发行期结束后未售出的证券按约定的发行价格转为交易性金融资产等。
公司将发行项目立项之前的相关费用计入当期损益。项目立项之后，将可单独辨认的发行费用记入待转承销费用科目，待项目成功发行后，结转损益。所有已确认不能成功发行的项目费用计入当期损益。
14、买入返售与卖出回购款项
买入返售交易是指按照合同或协议以一定的价格向交易对手买入相关资产（包括债券及票据），合同或协议到期日再以约定价格返售相同之金融产品。买入返售按买入返售相关资产时实际支付的款项入账，在资产负债表“买入返售金融资产”项目列示。
卖出回购交易是指按照合同或协议以一定的价格将相关的资产（包括债券和票据）出售给交易对手，到合同或协议到期日，再以约定价格回购相同之金融产品。卖出回购按卖出回购相关资产时实际收到的款项入账，在资产负债表“卖出回购金融资产款”项目列示。卖出的金融产品仍按原分类列于公司的资产负债表内，并按照相关的会计政策核算。
买入返售及卖出回购的利息收支，在返售或回购期间内以实际利率确认。实际利率与合同约定利率差别较小的，按合同约定利率计算利息收支。
15、客户资产管理
公司客户资产管理业务分为单一资产管理业务、集合资产管理业务、专项资产管理业务。
公司对所管理的不同资产管理计划以每个产品为会计核算主体，单独建账、独立核算，单独编制财务报告。不同资产管理计划之间在名册登记、账户设置、资金划拨、账簿记录等方面相互独立。对集合资产管理业务产品的会计核算，比照证券投资基金会计核算办法进行，并于每个估值日对集合资产计划按公允价值进行会计估值。
资产管理业务形成的资产和负债不在公司资产负债表内反映，在财务报表附注中列示，详见本财务报告附注七、92(2)之说明。
16、融资融券业务
融资融券业务，是指公司向客户出借资金供其买入证券或者出借证券供其卖出，并由客户交存相应担保物的经营活动。公司发生的融资融券业务，分为融资业务和融券业务两类。
融资业务，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》有关规定进行会计处理。公司融出的资金，确认应收债权，并确认相应利息收入。
融券业务，融出的证券按照《企业会计准则第23号——金融资产转移》有关规定，不终止确认该证券，并确认相应利息收入。
公司对客户融资融券并代客户买卖证券时，作为证券经纪业务进行会计处理。
公司根据借出资金及违约概率情况，合理预计未来可能发生的损失，充分反映应承担的借出资金及证券的履约风险情况。
17、转融通业务
公司通过中国证券金融股份有限公司转融通业务融入资金或证券的，对融入的资金确认为一项资产，同时确认一项对借出方的负债，转融通业务产生的利息费用计入当期损益；对融入的证券，由于其主要收益或风险不由公司享有或承担，不将其计入资产负债表。
18、应收票据
√适用□不适用
按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据
√适用□不适用
详见12.金融工具。
基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法
√适用□不适用
详见12.金融工具。
按照单项计提坏账准备的单项计提判断标准
√适用□不适用
详见12.金融工具。
19、应收账款
√适用□不适用
按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据
√适用□不适用
详见12.金融工具。
基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法
√适用□不适用
详见12.金融工具。
按照单项计提坏账准备的认定单项计提判断标准
√适用□不适用
详见12.金融工具。
20、应收款项融资
√适用□不适用
按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据
√适用□不适用
详见12.金融工具。
基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法
√适用□不适用
详见12.金融工具。
按照单项计提坏账准备的单项计提判断标准
√适用□不适用
详见12.金融工具。
21、其他应收款
√适用□不适用
按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据
√适用□不适用
详见12.金融工具。
基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法
√适用□不适用
详见12.金融工具。
按照单项计提坏账准备的单项计提判断标准
√适用□不适用
详见12.金融工具。
22、存货
√适用 □不适用
存货类别、发出计价方法、盘存制度、低值易耗品和包装物的摊销方法
√适用□不适用
(1)存货的分类
存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。
(2)发出存货的计价方法
存货在取得时按实际成本计价，领用和发出时按加权平均法计价。
(3)存货的盘存制度
存货的盘存制度为永续盘存制。
(4)低值易耗品和包装物的摊销方法
1)低值易耗品
按照一次转销法进行摊销。2)包装物
按照一次转销法进行摊销。
存货跌价准备的确认标准和计提方法
√适用□不适用
资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。
按照组合计提存货跌价准备的组合类别及确定依据、不同类别存货可变现净值的确定依据
□适用√不适用
基于库龄确认存货可变现净值的各库龄组合可变现净值的计算方法和确定依据
□适用√不适用
23、合同资产
√适用□不适用
合同资产的确认方法及标准
√适用□不适用
公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。
公司将拥有的、无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项列示，将已向客户转让商品而有权收取对价的权利（该权利取决于时间流逝之外的其他因素）作为合同资产列示。
按照信用风险特征组合计提坏账准备的组合类别及确定依据
□适用√不适用
基于账龄确认信用风险特征组合的账龄计算方法
□适用√不适用
按照单项计提坏账准备的认定单项计提判断标准
□适用√不适用
24、持有待售的非流动资产或处置组
□适用√不适用
划分为持有待售的非流动资产或处置组的确认标准和会计处理方法
□适用√不适用
终止经营的认定标准和列报方法
□适用√不适用
25、长期股权投资
√适用 □不适用
(1)共同控制、重大影响的判断
按照相关约定对某项安排存在共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策，认定为共同控制。对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定，认定为重大影响。
(2)投资成本的确定
1)同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，在合并日，根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额确定初始投资成本。合并日长期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
2)非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。
公司通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：
①在个别财务报表中，按照原持有的股权投资的账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。
②在合并财务报表中，判断是否属于“一揽子交易”。属于“一揽子交易”的，把各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于“一揽子交易”的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益等的，与其相关的其他综合收益等转为购买日所属当期收益。但由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。
③除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；以债务重组方式取得的，按《企业会计准则第12号——债务重组》确定其初始投资成本；以非货币性资产交换取得的，按《企业会计准则第7号——非货币性资产交换》确定其初始投资成本。
(3)后续计量及损益确认方法
对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期股权投资，采用权益法核算。
(4)通过多次交易分步处置对子公司投资至丧失控制权的处理方法
1)是否属于“一揽子交易”的判断原则
通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，公司结合分步交易的各个步骤的交易协议条款、分别取得的处置对价、出售股权的对象、处置方式、处置时点等信息来判断分步交易是否属于“一揽子交易”。各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明多次交易事项属于“一揽子交易”：
①这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
②这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
③一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
④一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。
2)不属于“一揽子交易”的会计处理①个别财务报表
对处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额，计入当期损益。对于剩余股权，对被投资单位仍具有重大影响或者与其他方一起实施共同控制的，转为权益法核算；不能再对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的相关规定进行核算。
②合并财务报表
在丧失控制权之前，处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（资本溢价），资本溢价不足冲减的，冲减留存收益。
丧失对原子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。
3)属于“一揽子交易”的会计处理
①个别财务报表
将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的长期股权投资账面价值之间的差额，在个别财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
②合并财务报表
将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
26、投资性房地产
(1).如果采用成本计量模式的：
折旧或摊销方法
1)投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权和已出租的建筑物。
2)投资性房地产按照成本进行初始计量，采用成本模式进行后续计量，并采用与固定资产和无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。
27、固定资产
(1).确认条件
√适用□不适用
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量时予以确认。
(2).折旧方法
√适用□不适用
类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率 年折旧率
房屋及建筑物 年限平均法 20-45 3-5% 2.11-4.85%
通用设备 年限平均法 10-14 3-5% 6.79-9.70%
专用设备 年限平均法 10-12 3-5% 7.92-9.70%
运输工具 年限平均法 6-10 3-5% 9.50-16.17%
其他设备 年限平均法 3-10 3-5% 9.50-32.33%
28、在建工程
√适用 □不适用
(1)在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。在建工程按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。
(2)在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。
类 别 在建工程结转为固定资产的标准和时点
房屋建筑物 自建房屋建筑物完工并达到可使用状态
29、借款费用
√适用 □不适用
(1)借款费用资本化的确认原则
公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。
(2)借款费用资本化期间
1)当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：①资产支出已经发生；②借款费用已经发生；③为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
2)若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连续超过3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。
3)当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。
(3)借款费用资本化率以及资本化金额
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。
30、生物资产
□适用 √不适用
31、油气资产
□适用 √不适用
32、无形资产
(1).使用寿命及其确定依据、估计情况、摊销方法或复核程序
√适用□不适用
1)无形资产包括土地使用权、专利权及非专利技术等，按成本进行初始计量。
2)使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体年限如下：
项目 摊销年限（年） 摊销方法
土地使用权 剩余使用年限，法定权利期限 直线法
软件 3-5，合同性权利期限 直线法
品种权 5，法定权利期限 直线法
专利技术 5-20，法定权利期限 直线法
非专利技术 10，法定权利期限 直线法
交易席位费 10，合同性权利期限 直线法
其他 3-5，法定权利期限 直线法
(2).研发支出的归集范围及相关会计处理方法
√适用□不适用
1)人员人工费用
人员人工费用包括公司研发人员的工资薪金、基本养老保险费、基本医疗保险费、失业保险费、工伤保险费、生育保险费和住房公积金，以及外聘研发人员的劳务费用。
研发人员同时服务于多个研究开发项目的，人工费用的确认依据公司管理部门提供的各研究开发项目研发人员的工时记录，在不同研究开发项目间按比例分配。
直接从事研发活动的人员、外聘研发人员同时从事非研发活动的，公司根据研发人员在不同岗位的工时记录，将其实际发生的人员人工费用，按实际工时占比等合理方法在研发费用和生产经营费用间分配。
2)直接投入费用
直接投入费用是指公司为实施研究开发活动而实际发生的相关支出。包括：1)直接消耗的材料、燃料和动力费用；2)用于中间试验和产品试制的模具、工艺装备开发及制造费，不构成固定资产的样品、样机及一般测试手段购置费，试制产品的检验费；3)用于研究开发活动的仪器、设备的运行维护、调整、检验、检测、维修等费用。
3)折旧费用与长期待摊费用
折旧费用是指用于研究开发活动的仪器、设备和在用建筑物的折旧费。
用于研发活动的仪器、设备及在用建筑物，同时又用于非研发活动的，对该类仪器、设备、在用建筑物使用情况做必要记录，并将其实际发生的折旧费按实际工时和使用面积等因素，采用合理方法在研发费用和生产经营费用间分配。
长期待摊费用是指研发设施的改建、改装、装修和修理过程中发生的长期待摊费用，按实际支出进行归集，在规定的期限内分期平均摊销。
4)其他费用
其他费用是指上述费用之外与研究开发活动直接相关的其他费用，包括技术图书资料费、资料翻译费、专家咨询费、高新科技研发保险费，研发成果的检索、论证、评审、鉴定、验收费用，知识产权的申请费、注册费、代理费，会议费、差旅费、通讯费等。
内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：(1).完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；(2).具有完成该无形资产并使用或出售的意图；(3).无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；(4).有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；(5).归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
33、长期资产减值
√适用 □不适用
对长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用权资产、使用寿命有限的无形资产等长期资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，估计其可收回金额。对因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组组合进行减值测试。
若上述长期资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额确认资产减值准备并计入当期损益。
34、长期待摊费用
√适用 □不适用
长期待摊费用核算已经支出，摊销期限在1年以上（不含1年）的各项费用。长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。
35、合同负债
√适用□不适用
公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。
公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务作为合同负债列示。
36、职工薪酬
(1).短期薪酬的会计处理方法
√适用 □不适用
在职工为公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。
(2).离职后福利的会计处理方法
√适用 □不适用
离职后福利分为设定提存计划和设定受益计划。
1)在职工为公司提供服务的会计期间，根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。
2)对设定受益计划的会计处理通常包括下列步骤：
①根据预期累计福利单位法，采用无偏且相互一致的精算假设对有关人口统计变量和财务变量等作出估计，计量设定受益计划所产生的义务，并确定相关义务的所属期间。同时，对设定受益计划所产生的义务予以折现，以确定设定受益计划义务的现值和当期服务成本；
②设定受益计划存在资产的，将设定受益计划义务现值减去设定受益计划资产公允价值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产；
③期末，将设定受益计划产生的职工薪酬成本确认为服务成本、设定受益计划净负债或净资产的利息净额以及重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动等三部分，其中服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不允许转回至损益，但可以在权益范围内转移这些在其他综合收益确认的金额。
(3).辞退福利的会计处理方法
√适用 □不适用
向职工提供的辞退福利，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：1)公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；2)公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。
(4).其他长期职工福利的会计处理方法
√适用 □不适用
向职工提供的其他长期福利，符合设定提存计划条件的，按照设定提存计划的有关规定进行会计处理；除此之外的其他长期福利，按照设定受益计划的有关规定进行会计处理，为简化相关会计处理，将其产生的职工薪酬成本确认为服务成本、其他长期职工福利净负债或净资产的利息净额以及重新计量其他长期职工福利净负债或净资产所产生的变动等组成项目的总净额计入当期损益或相关资产成本。
37、预计负债
√适用 □不适用
(1)因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。
(2)公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。
38、股份支付
√适用 □不适用
(1)股份支付的种类
包括以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。
(2)实施、修改、终止股份支付计划的相关会计处理
1)以权益结算的股份支付
授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日按照权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应调整资本公积。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用，相应调整资本公积。
换取其他方服务的权益结算的股份支付，如果其他方服务的公允价值能够可靠计量的，按照其他方服务在取得日的公允价值计量；如果其他方服务的公允价值不能可靠计量，但权益工具的公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得日的公允价值计量，计入相关成本或费用，相应增加所有者权益。
2)以现金结算的股份支付
授予后立即可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在授予日按公司承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按公司承担负债的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用和相应的负债。
3)修改、终止股份支付计划
如果修改增加了所授予的权益工具的公允价值，公司按照权益工具公允价值的增加相应地确认取得服务的增加；如果修改增加了所授予的权益工具的数量，公司将增加的权益工具的公允价值相应地确认为取得服务的增加；如果公司按照有利于职工的方式修改可行权条件，公司在处理可行权条件时，考虑修改后的可行权条件。
如果修改减少了授予的权益工具的公允价值，公司继续以权益工具在授予日的公允价值为基础，确认取得服务的金额，而不考虑权益工具公允价值的减少；如果修改减少了授予的权益工具的数量，公司将减少部分作为已授予的权益工具的取消来进行处理；如果以不利于职工的方式修改了可行权条件，在处理可行权条件时，不考虑修改后的可行权条件。
如果公司在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可行权条件而被取消的除外），则将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本在剩余等待期内确认的金额。
39、优先股、永续债等其他金融工具
□适用 √不适用
40、收入
(1).按照业务类型披露收入确认和计量所采用的会计政策
√适用□不适用
1)收入确认原则
于合同开始日，公司对合同进行评估，识别合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是在某一时点履行。
满足下列条件之一时，属于在某一时段内履行履约义务，否则，属于在某一时点履行履约义务：①客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；②客户能够控制公司履约过程中在建商品；③公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。
对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时，已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。对于在某一时点履行的履约义务，在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：①公司就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；②公司已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；③公司已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；④公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；⑤客户已接受该商品；⑥其他表明客户已取得商品控制权的迹象。
2)收入计量原则
①公司按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是公司因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项以及预期将退还给客户的款项。②合同中存在可变对价的，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，但包含可变对价的交易价格，不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。
③合同中存在重大融资成分的，公司按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销。合同开始日，公司预计客户取得商品或服务控制权与客户支付价款间隔不超过一年的，不考虑合同中存在的重大融资成分。
④合同中包含两项或多项履约义务的，公司于合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务。
3)收入确认的具体方法
①商品销售收入
本公司在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品控制权时确认收入。取得相关商品控制权，是指能够主导该商品的使用并从中获得几乎全部的经济利益。合同中包含两项或多项履约义务的，本公司在合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品或服务的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务，按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。交易价格是本公司因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项。②提供劳务收入
公司对外提供劳务，在劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，在履行履约义务的时段内按履约进度确认收入。根据已经完成的合同工作量占合同预计总工作量的比例确定履约进度。提供劳务交易的结果在资产负债表日不能够可靠估计的，若已经发生的劳务成本预计能够得到补偿，按已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本；若已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿，将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确认劳务收入。
③利息收入
利息收入按资金使用时间和约定的利率确认。
买入返售金融资产在当期到期返售的，按返售价格与买入价格的差额确认当期利息收入；在当期没有到期的，期末按权责发生制原则计提利息，确认为当期利息收入。
融出资金、融出证券按资金使用时间和约定的利率确认当期利息收入。
④手续费及佣金收入
i经纪业务收入
代理买卖证券手续费收入在交易日确认收入。
ii投资银行业务收入
证券承销业务收入，在提供劳务交易的结果能够可靠估计、合理确认时，通常于发行项目完成后确认结转收入。
证券保荐业务收入和财务顾问收入：于各项业务提供的相关服务完成时确认收入。
iii资产管理和基金管理业务收入
受托客户资产管理业务收入和基金管理费收入按合同约定方式确认当期收入。
⑤其他业务收入
其他业务收入以合同到期结算时或提供服务时确认为收入。
(2).同类业务采用不同经营模式涉及不同收入确认方式及计量方法
□适用√不适用
41、合同成本
√适用□不适用
与合同成本有关的资产包括合同取得成本和合同履约成本。
公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产。如果合同取得成本的摊销期限不超过一年，在发生时直接计入当期损益。
公司为履行合同发生的成本，不适用存货、固定资产或无形资产等相关准则的规范范围且同时满足下列条件的，作为合同履约成本确认为一项资产：
(1)该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；
(2)该成本增加了公司未来用于履行履约义务的资源；
(3)该成本预期能够收回。
公司对于与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础进行摊销，计入当期损益。
如果与合同成本有关的资产的账面价值高于因转让与该资产相关的商品或服务预期能够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本，公司对超出部分计提减值准备，并确认为资产减值损失。以前期间减值的因素之后发生变化，使得转让该资产相关的商品或服务预期能够取得的剩余对价减去估计将要发生的成本高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。
42、政府补助
√适用□不适用
(1)政府补助在同时满足下列条件时予以确认：1)公司能够满足政府补助所附的条件；2)公司能够收到政府补助。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。
(2)与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法
政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资产相关的政府补助。政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助。与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。
(3)与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法
除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，难以区分与资产相关或与收益相关的，整体归类为与收益相关的政府补助。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益；用于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益。
(4)与公司日常经营活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益或冲减相关成本费用。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。
43、递延所得税资产/递延所得税负债
√适用 □不适用
(1)根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。
(2)确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。
(3)资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。
(4)公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况产生的所得税：1)企业合并；2)直接在所有者权益中确认的交易或者事项。
(5)同时满足下列条件时，公司将递延所得税资产及递延所得税负债以抵销后的净额列示：1)拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；2)递延所得税资产和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者对不同的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。
44、租赁
√适用□不适用
作为承租方对短期租赁和低价值资产租赁进行简化处理的判断依据和会计处理方法
√适用□不适用
在租赁期开始日，公司将租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。
对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。
除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。
(1)使用权资产
使用权资产按照成本进行初始计量，该成本包括：1)租赁负债的初始计量金额；2)在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；3)承租人发生的初始直接费用；4)承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。
公司按照直线法对使用权资产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，公司在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，公司在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。
(2)租赁负债
在租赁期开始日，公司将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债。计算租赁付款额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含利率的，采用公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按照确认租赁付款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。
租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终止选择权的评估结果或实际行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调减的，将剩余金额计入当期损益。
作为出租方的租赁分类标准和会计处理方法
√适用□不适用
在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。
(1)经营租赁
公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。
(2)融资租赁
在租赁期开始日，公司按照租赁投资净额（未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和）确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。在租赁期的各个期间，公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。
公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。
45、一般风险准备金和交易风险准备金
本公司全资子公司湘财证券按当年实现净利润的10%分别计提一般风险准备和交易风险准备金。
根据2018年11月28日中国证券监督管理委员会公布的《证券公司大集合资产管理业务适用操作指引》（证监会公告〔2018〕39号），本公司自2018年10月1日起，按照大集合资产管理计划业务管理费收入的10%计提一般风险准备金。
湘财证券子公司湘财基金按照基金管理费收入的10%逐月提取一般风险准备金，一般风险准备金余额达到基金资产净值的1%时不再提取。
根据2023年2月17日中国证券监督管理委员会、中国人民银行公布的《重要货币市场基金监管暂行规定》(中国证券监督管理委员会中国人民银行公告〔2023〕42号)，湘财证券按照重要货币市场基金全部销售收入的20%计提一般风险准备金。
46、分部报告
公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度等为依据确定经营分部。公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：
1.该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；
2.管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；
3.能够通过分析取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。
47、其他重要的会计政策和会计估计
√适用 □不适用
(1)终止经营的确认标准、会计处理方法
满足下列条件之一的、已经被处置或划分为持有待售类别且能够单独区分的组成部分确认为终止经营：
1)该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区；
2)该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关联计划的一部分；
3)该组成部分是专为转售而取得的子公司。
(2)与回购公司股份相关的会计处理方法
因减少注册资本或奖励职工等原因收购本公司股份的，按实际支付的金额作为库存股处理，同时进行备查登记。如果将回购的股份注销，则将按注销股票面值和注销股数计算的股票面值总额与实际回购所支付的金额之间的差额冲减资本公积，资本公积不足冲减的，冲减留存收益；如果将回购的股份奖励给本公司职工属于以权益结算的股份支付，于职工行权购买本公司股份收到价款时，转销交付职工的库存股成本和等待期内资本公积（其他资本公积）累计金额，同时，按照其差额调整资本公积（股本溢价）。
48、重要会计政策和会计估计的变更
(1).重要会计政策变更
√适用□不适用
1)公司自2024年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则解释第17号》“关于流动负债与非流动负债的划分”规定，该项会计政策变更对公司财务报表无影响。
2)公司自2024年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则解释第17号》“关于供应商融资安排的披露”规定。
3)公司自2024年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则解释第17号》“关于售后租回交易的会计处理”规定，该项会计政策变更对公司财务报表无影响。
4)公司提前自2024年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则解释第18号》“关于不属于单项履约义务的保证类质量保证的会计处理”规定，该项会计政策变更对公司财务报表无影响。
其他说明：无
(2).重要会计估计变更
□适用√不适用
(3).2024年起首次执行新会计准则或准则解释等涉及调整首次执行当年年初的财务报表
□适用√不适用
49、其他
□适用 √不适用
六、税项
1、主要税种及税率
主要税种及税率情况
√适用□不适用
税种 计税依据 税率
增值税 适用一般计税方法的应税收入，按13%、9%、6%的税率计算销项税额，抵减当期允许抵 扣的进项税额后的余额为增值税应纳税额；适用简易计税方法的应税收入，按5%、3%的征收率计算增值税应纳税额 13%、9%、6%、5%、3%等
房产税 从价计征的，按房产原值一次减除20%后余值的1.2%计缴；从租计征的，按租金收入的12%计缴 1.2%、12%
城市维护建设税 实际缴纳的流转税税额 7%、5%等
教育费附加 实际缴纳的流转税税额 1.5%、3%
地方教育附加 实际缴纳的流转税税额 1%、2%等
企业所得税 应纳税所得额 15%、20%、25%
据《关于印发的通知》(国税发〔2012〕57号文件)规定，公司实行“统一计算、分级管理、就地预缴、汇总清算”的所得税征收管理办法，即根据当期实际利润额，按照此办法规定的预缴分摊方法计算总机构和分支机构的公司所得税预缴额，分别由总机构和分支机构分季就地预缴，年度终了后5个月内，由总机构依照法律、法规和其他有关规定进行所得税年度汇算清缴。
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
√适用□不适用
纳税主体名称 所得税税率（%）
哈高科绥棱二塑有限公司、哈高科绥棱二塑防水工程有限公司、哈尔滨哈高科油脂有限责任公司、哈尔滨高科科技企业孵化器有限公司、杭州新湘科技有限公司、海南湘湖投资有限公司、杭州趣湘科技有限公司、杭州慧湘科技有限公司、上海链睿实业有限公司及杭州湘盛物产有限公司 20%
黑龙江省哈高科营养食品有限公司 15%
除上述以外的其他纳税主体 25%
2、税收优惠
√适用 □不适用
(1)依据《财政部国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》(财税〔2008〕1号)中关于鼓励证券投资基金发展的优惠政策的规定，对投资者从证券投资基金分配中取得的收入，暂不征收企业所得税。
(2)依据《中华人民共和国企业所得税法》第二十八条第二款规定，国家需要重点扶持的高新技术企业，减按15%的税率征收企业所得税。本公司子公司黑龙江省哈高科营养食品有限公司于2022年10月取得编号为GR202223000631的高新技术企业证书，2022年至2024年企业所得税税率为15%。
(3)根据财政部、税务总局《关于进一步实施小微企业所得税优惠政策的公告》(公告2022年第13号)，自2022年1月1日至2024年12月31日，对小型微利企业年应纳税所得额超过100万元但不超过300万的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。根据财政部、税务总局《关于小微企业和个体工商户所得税优惠政策的公告》(公告2023年第6号)，自2023年1月1日至2024年12月31日，对小型微利企业年应纳税所得额不超过100万元的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。上表中本公司子公司哈高科绥棱二塑有限公司等公司为小型微利企业，企业所得税税率为20%。
(4)根据黑龙江省财政厅、国家税务总局黑龙江省税务局《关于实施小微企业“六税两费”减免政策的公告》，2022年1月1日至2024年12月31日，对全省增值税小规模纳税人、小型微利企业和个体工商户实施减征50%资源税、城市维护建设税、房产税、城建土地使用税、印花税（不含证券交易印花税）、耕地占用税和教育费附加、地方教育附加政策。
3、其他
□适用 √不适用
七、合并财务报表项目注释
1、货币资金
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
库存现金 15,504.60 13,546.72
银行存款 12,934,226,029.34 9,588,636,099.60
其中：自有资金存款 1,122,217,225.63 1,506,198,721.00
客户资金存款 11,812,008,803.71 8,082,437,378.60
其他货币资金 8,848,121.20 922,461.68
应计利息 1,206.02 3.96
存放财务公司存款
合计 12,943,090,861.16 9,589,572,111.96
其中：存放在境外的款项总额
(1).币种明细
单位：元
项目 期末数 期初数
原币金额 汇率 人民币金额 原币金额 汇率 人民币金额
现金： 15,504.60 13,546.72
银行存款：
其中：自有资金存款
人民币 1,106,936,673.29 1,491,145,578.98
美元 1,632,365.60 7.1884 11,734,096.88 1,631,536.07 7.0827 11,555,680.52
港元 3,829,865.51 0.9260 3,546,455.46 3,859,480.80 0.9062 3,497,461.50
小计 1,122,217,225.63 1,506,198,721.00
客户资金存款
人民币 11,762,855,454.68 8,024,781,558.68
美元 5,454,507.77 7.1884 39,209,183.67 6,841,771.58 7.0827 48,458,215.55
港元 10,738,839.48 0.9260 9,944,165.36 10,149,640.67 0.9062 9,197,604.37
小计 11,812,008,803.71 8,082,437,378.60
银行存款小计 12,934,226,029.34 9,588,636,099.60
其他货
币资金：
人民币 8,848,121.20 922,461.68
小计 8,848,121.20 922,461.68
应计利息 1,206.02 3.96
合计 12,943,090,861.16 9,589,572,111.96
(2).融资融券业务信用资金明细情况
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
原币金额 汇率 人民币金额 原币金额 汇率 人民币金额
自有信用资金：
人民币 198,769,019.40 266,860,237.78
小计 198,769,019.40 266,860,237.78
客户信用资金：
人民币 781,840,197.95 640,641,996.68
小计 781,840,197.95 640,641,996.68
总计 980,609,217.35 907,502,234.46
其他说明：
货币资金使用受限的情况详见本财务报告附注七、33之说明。
2、结算备付金
(1).类别明细
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
公司备付金 181,196,180.37 388,618,073.48
客户备付金 2,711,264,891.31 1,517,702,241.35
应计利息 9.57
合计 2,892,461,081.25 1,906,320,314.83
(2).币种明细
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
原币金额 汇率 人民币金额 原币金额 汇率 人民币金额
公司自有备付金：
人民币 181,196,180.37 388,618,073.48
小计 181,196,180.37 388,618,073.48
公司信用备付金：
人民币
小计
公司备付金总计 181,196,180.37 388,618,073.48
客户普通备付金：
人民币 2,318,304,039.11 1,291,131,323.58
美元 14,075,498.67 7.188 4 101,180,314.64 12,909,774.63 7.082 7 91,436,060.77
港元 29,131,698.37 0.9260 26,975,952.69 30,425,149.68 0.9062 27,571,270.64
小计 2,446,460,306.44 1,410,138,654.99
客户信用备付金：
人民币 264,804,584.87 107,563,586.36
小计 264,804,584.87 107,563,586.36
客户备付金总计 2,711,264,891.31 1,517,702,241.35
应计利息 9.57
合计 2,892,461,081.25 1,906,320,314.83
(3).其他说明
期末公司结算备付金无因抵押、质押或冻结等对使用有限制、有潜在回收风险的款项。
3、交易性金融资产
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额 指定理由和依据
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 /
其中：
股票 600,397,444.61 282,512,823.96 /
债券 1,359,790,635.08 675,525,793.42
基金 2,262,287,858.51 2,842,267,983.49
资产管理计划 515,106,364.47 283,955,195.15
信托计划 2,980,396.49 3,107,474.29
股权投资 237,207,692.87 375,688,636.06 /
合计 4,977,770,392.03 4,463,057,906.37 /
其他说明：
√适用□不适用
(1)交易性金融资产受限情况详见本财务报告附注七、33之说明。
(2)已融出证券情况详见本财务报告附注七、92(3)之说明。
4、衍生金融资产
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
非套期工具 非套期工具
公允价值 名义金额 公允价值 名义金额
资产 负债 资产 负债
利率衍生工具
国债期货合约 10,891,000.00 113,135,000.00
小 计 10,891,000.00 113,135,000.00
权益衍生工具
股指期货合约 864,001,360.00 157,106,100.00
场外期权 11,851,452.30 6,745,724.15 279,080,000.00 28,495,463.76 9,919,894.66 1,297,980,000.00
小 计 11,851,452.30 6,745,724.15 1,143,081,360.00 28,495,463.76 9,919,894.66 1,455,086,100.00
其他衍生工具
商品期货合约 10,594,380.00 1,141,200.00
收益互换合约 3,313.48 45,075,000.00 9,333.46 128,737,500.00
场外期权 480,677.23 27,500,000.00
小 计 3,313.48 55,669,380.00 480,677.23 9,333.46 157,378,700.00
合计 11,851,452.30 6,749,037.63 1,209,641,740.00 28,976,140.99 9,929,228.12 1,725,599,800.00
其他说明：
(1).已抵消的衍生金融工具
项 目 抵销前总额 抵销金额 抵销后净额
国债期货 29,210.21 29,210.21
商品期货 5,980.00 5,980.00
股指期货合约 9,876,464.71 9,876,464.71
小 计 9,911,654.92 9,911,654.92
(2).期货合约
期末公司持有的国债期货合约价值为10,891,000.00元，国债期货交易每日无负债结算确认衍生金融资产29,210.21元与国债期货暂收暂付款29,210.21元按抵销后的净额列示为0.00元；期末公司持有的商品期货合约价值为10,594,380.00元，商品期货合约每日无负债结算确认衍生金融负债5,980.00元与商品期货暂收暂付款5,980.00元按抵消后的净额列示为0.00元；期末公司持有的股指期货合约价值为864,001,360.00元，股指期货每日无负债结算确认衍生金融负债9,181,549.56元与股指期货暂收暂付款9,181,549.56元按抵消后的净额列示为0.00元，股指期货每日无负债结算确认金融衍生资产694,915.15元与股指期货暂收暂付款694,915.15元按抵消后的净额列示为0.00元。
5、应收票据
(1).应收票据分类列示
□适用√不适用
(2).期末公司已质押的应收票据
□适用√不适用
(3).期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据
□适用√不适用
(4).按坏账计提方法分类披露
□适用√不适用
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
□适用√不适用
按预期信用损失一般模型计提坏账准备
□适用√不适用
各阶段划分依据和坏账准备计提比例无
对本期发生损失准备变动的应收票据账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(5).坏账准备的情况
□适用√不适用
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(6).本期实际核销的应收票据情况
□适用√不适用
其中重要的应收票据核销情况：
□适用√不适用
应收票据核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
6、应收账款
(1).按账龄披露
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
账龄 期末账面余额 期初账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内 1,005,508,043.52 1,279,149,337.89
1年以内小计 1,005,508,043.52 1,279,149,337.89
1至2年 6,203,892.44 6,517,705.12
2至3年 3,272,347.69 341,984.56
3至4年 204,875.65 282,304.48
4至5年 282,304.48 173,848.47
5年以上 25,722,088.88 25,577,892.34
合计 1,041,193,552.66 1,312,043,072.86
(2).按坏账计提方法分类披露
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
类别 期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%) 金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
按单项计提坏账准备
其中：
按组合计提坏账准备 1,041,193,552.66 100.00 26,917,510.92 2.59 1,014,276,041.74 1,312,043,072.86 100.00 26,489,845.44 2.02 1,285,553,227.42
其中：
账龄组合 54,644,310.83 5.25 26,917,510.92 49.26 27,726,799.91 56,030,416.46 4.27 26,489,845.44 47.28 29,540,571.02
清算款组合 986,549,241.83 94.75 986,549,241.83 1,256,012,656.40 95.73 1,256,012,656.40
合计 1,041,193,552.66 100.00 26,917,510.92 2.59 1,014,276,041.74 1,312,043,072.86 100.00 26,489,845.44 2.02 1,285,553,227.42
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
√适用□不适用
组合计提项目：账龄组合
单位：元币种：人民币
名称 期末余额
应收账款 坏账准备 计提比例（%）
1年以内 18,958,801.69 152,108.20 0.80
1-2年 6,203,892.44 619,886.21 9.99
2-3年 3,272,347.69 261,787.82 8.00
3-4年 204,875.65 20,487.57 10.00
4-5年 282,304.48 141,152.24 50.00
5年以上 25,722,088.88 25,722,088.88 100.00
合计 54,644,310.83 26,917,510.92 49.26
按组合计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按预期信用损失一般模型计提坏账准备
□适用√不适用
各阶段划分依据和坏账准备计提比例无
对本期发生损失准备变动的应收账款账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(3).坏账准备的情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
类别 期初余额 本期变动金额 期末余额
计提 收回或转回 转销或核销 其他变动
按组合计提坏账准备 26,489,845.44 394,915.48 32,750.00 26,917,510.92
合计 26,489,845.44 394,915.48 32,750.00 26,917,510.92
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(4).本期实际核销的应收账款情况
□适用√不适用
其中重要的应收账款核销情况
□适用√不适用
应收账款核销说明：
□适用√不适用
(5).按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
单位名称 应收账款期末余额 合同资产期末余额 应收账款和合同资产期末余额 占应收账款和合同资产期末余额合计数的比例（%） 坏账准备期末余额
中国证券登记结算有限责任公司 986,549,241.83 986,549,241.83 94.75
黑龙江北辰房地产开发有限公司 15,000,000.00 15,000,000.00 1.44 15,000,000.00
郑州双汇食品有限公司 2,743,500.00 2,743,500.00 0.26 2,743,500.00
北京圣洁防水材料有限公司 2,319,332.60 2,319,332.60 0.22 185,433.81
银联商务股份有限公司 1,846,819.61 1,846,819.61 0.18 9,234.10
合计 1,008,458,894.04 1,008,458,894.04 96.85 17,938,167.91
其他说明：无
其他说明：
□适用 √不适用
7、合同资产
(1).合同资产情况
□适用√不适用
(2).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因
□适用√不适用
(3).按坏账计提方法分类披露
□适用√不适用
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按单项计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
□适用√不适用
按预期信用损失一般模型计提坏账准备
□适用√不适用
各阶段划分依据和坏账准备计提比例无
对本期发生损失准备变动的合同资产账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(4).本期合同资产计提坏账准备情况
□适用√不适用
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(5).本期实际核销的合同资产情况
□适用√不适用
其中重要的合同资产核销情况□适用√不适用
合同资产核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
8、应收款项融资
(1).应收款项融资分类列示
□适用√不适用
(2).期末公司已质押的应收款项融资
□适用√不适用
(3).期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收款项融资
□适用√不适用
(4).按坏账计提方法分类披露
□适用√不适用
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按单项计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
□适用√不适用
按预期信用损失一般模型计提坏账准备
□适用√不适用
各阶段划分依据和坏账准备计提比例无
对本期发生损失准备变动的应收款项融资账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(5).坏账准备的情况
□适用√不适用
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(6).本期实际核销的应收款项融资情况
□适用√不适用
其中重要的应收款项融资核销情况□适用√不适用
核销说明：
□适用√不适用
(7).应收款项融资本期增减变动及公允价值变动情况：
□适用√不适用
(8).其他说明
□适用√不适用
9、预付款项
(1).预付款项按账龄列示
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
账龄 期末余额 期初余额
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1年以内 76,045,083.30 99.72 81,695,689.85 83.17
1至2年 155,832.18 0.20 6,491,079.72 6.61
2至3年 832.85 0.00 6,114,060.01 6.22
3年以上 64,636.12 0.08 3,930,441.02 4.00
合计 76,266,384.45 100.00 98,231,270.60 100.00
账龄超过1年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：
无
(2).按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
单位名称 期末余额 占预付款项期末余额合计数的比例(%)
山东石大科技石化油品销售有限公司 70,500,000.00 92.44
上海大智慧申久信息技术有限公司 759,174.53 1.00
哈尔滨开发区物业供热管理有限公司 482,933.29 0.63
上海大智慧财汇数据科技有限公司 402,672.95 0.53
上海大智慧信息科技有限公司 297,711.85 0.39
合计 72,442,492.62 94.99
其他说明：无
其他说明：
□适用 √不适用
10、其他应收款
项目列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应收利息
应收股利 91,746.91 2,873,519.94
其他应收款 34,909,511.63 115,313,398.07
应收融资融券客户款 2,859,084.55 3,057,309.19
合计 37,860,343.09 121,244,227.20
其他说明：
□适用√不适用
应收利息
(1).应收利息分类
□适用√不适用
(2).重要逾期利息
□适用√不适用
(3).按坏账计提方法分类披露
□适用√不适用
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按单项计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
□适用√不适用
(4).按预期信用损失一般模型计提坏账准备
□适用√不适用
各阶段划分依据和坏账准备计提比例无
对本期发生损失准备变动的应收利息账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(5).坏账准备的情况
□适用√不适用
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：无
(6).本期实际核销的应收利息情况
□适用√不适用
其中重要的应收利息核销情况□适用√不适用
核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用 √不适用
应收股利
(7).应收股利
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目(或被投资单位) 期末余额 期初余额
浩韵控股集团有限公司 2,462,178.88
货币基金未付收益 91,746.91 411,341.06
合计 91,746.91 2,873,519.94
(8).重要的账龄超过1年的应收股利
□适用√不适用
(9).按坏账计提方法分类披露
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
类别 期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%) 金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
按单项计提坏账准备
按组合计提坏账准备 5,016,104.68 100.00 4,924,357.77 98.17 91,746.91 5,335,698.83 100.00 2,462,178.89 46.15 2,873,519.94
其中：
货币基金组合 91,746.91 1.83 91,746.91 411,341.06 7.71 411,341.06
账龄组合 4,924,357.77 98.17 4,924,357.77 100.00 4,924,357.77 92.29 2,462,178.89 50.00 2,462,178.88
合计 5,016,104.68 100.00 4,924,357.77 98.17 91,746.91 5,335,698.83 100.00 2,462,178.89 46.15 2,873,519.94
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按单项计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
√适用□不适用
组合计提项目：账龄组合
单位：元币种：人民币
名称 期末余额
应收股利 坏账准备 计提比例（%）
账龄组合
其中：5年以上 4,924,357.77 4,924,357.77 100.00
合计 4,924,357.77 4,924,357.77 100.00
按组合计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
(10).按预期信用损失一般模型计提坏账准备
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
坏账准备 第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月预期信用损失 整个存续期预期信用损失(未发生信用减值) 整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2024年1月1日余额 2,462,178.89 2,462,178.89
2024年1月1日余额在本期
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 2,462,178.88 2,462,178.88
本期转回
本期转销
本期核销
其他变动
2024年12月31日余额 4,924,357.77 4,924,357.77
期末坏账准备计提比例（%） 98.17 98.17
各阶段划分依据和坏账准备计提比例：
按照坏账账龄组合中1年以内的为第一阶段，账龄组合中1-2年的为第二阶段，账龄组合中2年以上的为第三阶段
对本期发生损失准备变动的应收股利账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(11).坏账准备的情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
类别 期初余额 本期变动金额 期末余额
计提 收回或转回 转销或核销 其他变动
单项计提坏账准备
按组合计提坏账准备 2,462,178.89 2,462,178.88 4,924,357.77
合计 2,462,178.89 2,462,178.88 4,924,357.77
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(12).本期实际核销的应收股利情况
□适用√不适用
其中重要的应收股利核销情况□适用√不适用
核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
其他应收款
(13).按账龄披露
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
账龄 期末账面余额 期初账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内 8,424,557.11 98,512,077.78
1年以内小计 8,424,557.11 98,512,077.78
1至2年 12,396,971.33 2,992,473.43
2至3年 2,638,914.56 6,954,478.18
3至4年 6,282,864.18 4,679,480.16
4至5年 3,289,338.66 792,812.09
5年以上 308,457,839.31 308,224,891.79
合计 341,490,485.15 422,156,213.43
(14).按款项性质分类情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
押金保证金 25,638,577.88 110,030,689.05
备用金 1,476,179.25 1,477,207.81
往来款 312,795,025.57 308,427,954.77
其他 1,580,702.45 2,220,361.80
合计 341,490,485.15 422,156,213.43
减：坏账准备 306,580,973.52 306,842,815.36
账面价值合计 34,909,511.63 115,313,398.07
(15).坏账准备计提情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
坏账准备 第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月预期信用损失 整个存续期预期信用损失(未发生信用减值) 整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2024年1月1日余额 531,456.83 40,211.18 306,271,147.35 306,842,815.36
2024年1月1日余额在本期
--转入第二阶段 -92,532.57 92,532.57
--转入第三阶段 -34,843.39 34,843.39
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 -307,408.58 55,727.64 -1,854.64 -253,535.58
本期转回
本期转销
本期核销 8,306.26 8,306.26
其他变动
2024年12月31日余额 131,515.68 153,628.00 306,295,829.84 306,580,973.52
期末坏账准备计提比例（%） 1.56 1.24 95.51 89.78
各阶段划分依据和坏账准备计提比例
按照坏账账龄组合中1年以内的为第一阶段，账龄组合中1-2年的为第二阶段，账龄组合中2年以上的为第三阶段。
对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：
□适用√不适用
(16).坏账准备的情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
类别 期初余额 本期变动金额 期末余额
计提 收回或转回 转销或核销 其他变动
单项计提坏账准备 13,864.00 13,864.00
按组合计提坏账准备 306,842,815.36 -267,399.58 8,306.26 306,567,109.52
合计 306,842,815.36 -253,535.58 8,306.26 306,580,973.52
采用组合计提坏账准备的其他应收款
单位：元币种：人民币
组合名称 期末数
账面余额 坏账准备 计提比例（%）
应收押金保证金组合 24,687,846.53 123,439.25 0.50
账龄组合
其中：1年以内 7,722,777.65 128,076.10 1.66
1-2年 2,036,514.15 101,825.71 5.00
2-3年 481,084.76 38,486.78 8.00
3-4年 165,284.45 16,528.44 10.00
4-5年 817,439.95 593,079.58 72.55
5年以上 305,565,673.66 305,565,673.66 100.00
小计 341,476,621.15 306,567,109.52 89.78
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(17).本期实际核销的其他应收款情况
□适用√不适用
其中重要的其他应收款核销情况：
□适用√不适用
其他应收款核销说明：
□适用√不适用
(18).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
单位名称 期末余额 占其他应收款期末余额合计数的比例(%) 款项的性质 账龄 坏账准备期末余额
深圳中方利实业发展公司 61,323,239.59 17.96 往来款 5年以上 61,323,239.59
上海诺信电脑系统公司 55,045,252.56 16.12 往来款 5年以上 55,045,252.56
江西凤凰光学仪器（集团）有限公司 24,879,435.00 7.29 往来款 5年以上 24,879,435.00
海南高新工贸公司 23,334,631.12 6.83 往来款 5年以上 23,334,631.12
湖南天一科技股份有限公司 22,000,000.00 6.44 往来款 5年以上 22,000,000.00
合计 186,582,558.27 54.64 / / 186,582,558.27
(19).因资金集中管理而列报于其他应收款
□适用√不适用
应收融资融券客户款
项 目 期末数 期初数
融资融券业务融出资金 4,898,347.81 5,406,654.07
减：减值准备 2,039,263.26 2,349,344.88
合 计 2,859,084.55 3,057,309.19
其他说明：
□适用 √不适用
11、买入返售金融资产
(1)明细情况——按业务类别
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
股票质押式回购
债券质押式回购 957,886,245.69 85,205,000.00
应计利息 170,462.84 50,482.88
减：减值准备
合计 958,056,708.53 85,255,482.88
(2)明细情况——按金融资产种类
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
股票
债券 957,886,245.69 85,205,000.00
应计利息 170,462.84 50,482.88
减：减值准备
合计 958,056,708.53 85,255,482.88
(3)担保物情况
单位：元币种：人民币
项目 期末公允价值 期初公允价值
担保物 110,970,120.00
其中：可出售或可再次向外抵押的担保物
其中：已出售或已再次向外抵押的担保物
注：对于通过交易所操作的国债逆回购交易，因其为交易所自动撮合并保证担保物足额，无法获知对手方质押物信息，因此上述收取的担保物公允价值未包括交易所国债逆回购取得的担保物公允价值。2024年12月31日、2023年12月31日交易所国债逆回购的金额分别为人民币858,807,000.00元、85,205,000.00元。
12、存货
(1).存货分类
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
账面余额 存货跌价准备/合同履约成本减值准备 账面价值 账面余额 存货跌价准备/合同履约成本减值准备 账面价值
原材料 2,331,478.74 145,570.35 2,185,908.39 2,530,980.95 2,530,980.95
生产成本 28,639.20 28,639.20
库存商品 26,862,323.18 870,838.91 25,991,484.27 9,074,068.48 271,026.87 8,803,041.61
周转材料 1,231,452.14 363,876.24 867,575.90 1,217,424.72 1,217,424.72
合同履约成本 16,734.68 16,734.68 10,000.00 10,000.00
合计 30,441,988.74 1,380,285.50 29,061,703.24 12,861,113.35 271,026.87 12,590,086.48
(2).确认为存货的数据资源
□适用√不适用
(3).存货跌价准备及合同履约成本减值准备
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加金额 本期减少金额 期末余额
计提 其他 转回或转销 其他
原材料 145,570.35 145,570.35
库存商品 271,026.87 726,998.75 127,186.71 870,838.91
周转材料 363,876.24 363,876.24
合计 271,026.87 1,236,445.34 127,186.71 1,380,285.50
确定可变现净值的具体依据
项 目 确定可变现净值的具体依据
原材料 在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值
库存商品 相关库存商品估计售价减去估计的销售费用以及相关税费后的金额确定可变现净值
周转材料 在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值
本期转回或转销存货跌价准备的原因
□适用√不适用
按组合计提存货跌价准备
□适用√不适用
按组合计提存货跌价准备的计提标准□适用√不适用
(4).存货期末余额含有的借款费用资本化金额及其计算标准和依据
□适用 √不适用
(5).合同履约成本本期摊销金额的说明
□适用√不适用
其他说明：
□适用 √不适用
13、持有待售资产
□适用√不适用
14、一年内到期的非流动资产
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一年内到期的债权投资
一年内到期的其他债权投资 1,067,067,695.08 1,236,955,322.47
合计 1,067,067,695.08 1,236,955,322.47
一年内到期的债权投资
□适用√不适用
一年内到期的其他债权投资
√适用□不适用
(1).一年内到期的其他债权投资情况
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 应计利息 本期公允价值变动 期末余额 成本 累计公允价值变动 累计在其他综合收益中确认的损失准备 备注
公司债 509,507,253.62 19,208,897.32 1,085,226.78 460,311,659.59 438,250,000.00 2,852,762.27 862,890.66
中期票据 230,845,946.06 5,493,376.82 1,962,985.05 228,771,943.15 220,000,000.00 3,278,566.33 833,255.21
其他债券 496,602,122.79 7,214,323.31 769,769.03 377,984,092.34 370,000,000.00 769,769.03 751,587.24
合计 1,236,955,322.47 31,916,597.45 3,817,980.86 1,067,067,695.08 1,028,250,000.00 6,901,097.63 2,447,733.11 /
一年内到期的其他债权投资的减值准备本期变动情况
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一年内到期的其他债权投资的减值准备 4,155,563.51 -1,707,830.40 2,447,733.11
合计 4,155,563.51 -1,707,830.40 2,447,733.11
(2).期末重要的一年内到期的其他债权投资
□适用√不适用
(3).减值准备计提情况
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
坏账准备 第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月预期信用损失 整个存续期预期信用损失(未发生信用减值) 整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2024年1月1日余额 4,155,563.51 4,155,563.51
2024年1月1日余额在本期 4,155,563.51 4,155,563.51
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 -1,814,270.98 106,440.58 -1,707,830.40
本期转回
本期转销
本期核销
其他变动
2024年12月31日余额 2,341,292.53 106,440.58 2,447,733.11
各阶段划分依据和坏账准备计提比例
按照中债市场给出来的减值阶段做划分。
对本期发生损失准备变动的账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
本期减值准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据
□适用√不适用
(4).本期实际核销的一年内到期的其他债权投资情况
□适用√不适用
其中重要的一年内到期的其他债权投资情况核销情况
□适用√不适用
一年内到期的其他债权投资的核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
一年内到期的非流动资产的其他说明：无
15、其他流动资产
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
存出保证金 326,150,428.07 138,307,618.75
融出资金 7,271,537,058.71 6,458,097,427.92
预缴税金 5,592,841.92 35,062,261.52
待抵扣进项税 6,209,814.18 4,557,976.50
待摊费用 18,464,678.74 9,754,533.08
合计 7,627,954,821.62 6,645,779,817.77
(1).明细情况
项 目 期末数 期初数
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
存出保证金 326,150,428.07 326,150,428.07 138,307,618.75 138,307,618.75
融出资金 7,276,218,021.31 4,680,962.60 7,271,537,058.71 6,461,820,394.76 3,722,966.84 6,458,097,427.92
预缴税金 5,592,841.92 5,592,841.92 35,062,261.52 35,062,261.52
待抵扣进项税 6,209,814.18 6,209,814.18 4,557,976.50 4,557,976.50
待摊费用 18,464,678.74 18,464,678.74 9,754,533.08 9,754,533.08
合 计 7,632,635,784.22 4,680,962.60 7,627,954,821.62 6,649,502,784.61 3,722,966.84 6,645,779,817.77
(2).存出保证金
项 目 期末数 期初数
原币金额 汇率 人民币金额 原币金额 汇率 人民币金额
交易保证金：
人民币 35,704,947.64 34,936,588.65
美元 270,000.00 7.1884 1,940,868.00 270,000.00 7.0827 1,912,329.00
港元 1,000,000.00 0.9260 926,000.00 1,000,000.00 0.9062 906,200.00
小 计 38,571,815.64 37,755,117.65
信用保证金：
人民币 11,195,415.13 13,259,545.41
小 计 11,195,415.13 13,259,545.41
期货保证金：
人民币 82,871,435.40 20,458,493.60
小 计 82,871,435.40 20,458,493.60
转融通担保资金：
人民币 193,511,748.43 66,834,460.77
小 计 193,511,748.43 66,834,460.77
应计利息 13.47 1.32
合 计 326,150,428.07 138,307,618.75
(3).融出资金
1)明细情况——按类别
项 目 期末数 期初数
境内 7,209,630,256.33 6,367,073,360.36
其中：个人 7,088,351,208.97 6,213,206,441.46
机构 121,279,047.36 153,866,918.90
减：减值准备 4,680,962.60 3,722,966.84
账面价值小计 7,204,949,293.73 6,363,350,393.52
融资融券应计利息 66,587,764.98 94,747,034.40
合 计 7,271,537,058.71 6,458,097,427.92
2)客户因融资融券业务向公司提供的担保物情况详见本财务报告附注七、92(3)之说明。
其他说明：无
16、债权投资
(1).债权投资情况
□适用√不适用
债权投资减值准备本期变动情况□适用√不适用
(2).期末重要的债权投资
□适用√不适用
(3).减值准备计提情况
□适用√不适用
各阶段划分依据和减值准备计提比例：无
对本期发生损失准备变动的债权投资账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
本期减值准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据
□适用√不适用
(4).本期实际的核销债权投资情况
□适用√不适用
其中重要的债权投资情况核销情况□适用√不适用
债权投资的核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
17、其他债权投资
(1).其他债权投资情况
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 应计利息 本期公允价值变动 期末余额 成本 累计公允价值变动 累计在其他综合收益中确认的减值准备 备注
企业债 114,549,513.83 6,354,479.45 604,351.74 167,210,439.45 160,251,608.26 604,351.74 846,743.54
公司债 1,328,182,283.88 14,128,023.28 10,513,861.20 920,449,090.51 895,654,536.03 10,666,531.20 3,573,297.06
中期票据 1,156,233,659.25 13,320,794.82 8,012,248.36 956,501,798.49 934,731,514.07 8,449,489.60 3,319,591.81
其他债券 569,958,185.06 14,194,853.90 5,885,779.60 889,719,854.87 869,184,034.52 6,340,966.45 3,053,381.13
合计 3,168,923,642.02 47,998,151.45 25,016,240.90 2,933,881,183.32 2,859,821,692.88 26,061,338.99 10,793,013.54 /
其他债权投资减值准备本期变动情况√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
其他债权投资减值准备 10,754,438.30 38,575.24 10,793,013.54
合计 10,754,438.30 38,575.24 10,793,013.54
(2).期末重要的其他债权投资
□适用√不适用
(3).减值准备计提情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
减值准备 第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月预期信用损失 整个存续期预期信用损失(未发生信用减值) 整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2024年1月1日余额 10,754,438.30 10,754,438.30
2024年1月1日余额在本期 10,754,438.30 10,754,438.30
--转入第二阶段 -134,574.64 134,574.64
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 -1,504,734.58 1,543,309.82 38,575.24
本期转回
本期转销
本期核销
其他变动
2024年12月31日余额 9,115,129.08 1,677,884.46 10,793,013.54
各阶段划分依据和减值准备计提比例：
按照中债市场给出来的减值阶段做划分。
对本期发生损失准备变动的其他债权投资账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
本期减值准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据
□适用√不适用
(4).本期实际核销的其他债权投资情况
□适用√不适用
其中重要的其他债权投资情况核销情况
□适用√不适用
其他债权投资的核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
18、长期应收款
(1).长期应收款情况
□适用√不适用
(2).按坏账计提方法分类披露
□适用√不适用
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按单项计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
□适用√不适用
(3).按预期信用损失一般模型计提坏账准备
□适用√不适用
各阶段划分依据和坏账准备计提比例无
对本期发生损失准备变动的长期应收款账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据
□适用√不适用
(4).坏账准备的情况
□适用√不适用
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(5).本期实际核销的长期应收款情况
□适用√不适用
其中重要的长期应收款核销情况□适用√不适用
长期应收款核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
19、长期股权投资
(1).长期股权投资情况
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
被投资单位 期初余额 本期增减变动 期末余额 减值准备期末余额
追加投资 减少投资 权益法下确认的投资损益 其他综合收益调整 其他权益变动 宣告发放现金股利或利润 计提减值准备 其他
一、合营企业
小计
二、联营企业
上海大智慧股份有限公司 2,240,322,126.76 394,717,379.76 -28,547,381.97 -967,444.79 -5,765,421.61 1,810,324,498.63 129,745,717.19
浩韵控股集团有限公司 68,439,709.41 27,881.79 68,467,591.20
哈尔滨高科物业管理有限公司 2,393,629.66 202,021.86 525,000.00 2,070,651.52
北京蓝天瑞德环保技术股份有限公司 49,123,867.57
北京江海云霄教育科技有限公司[注]
上海精酿信息科技有限公司 2,922,977.92 -262,537.24 2,660,440.68 2,660,440.68
上海筑影投资管理咨询有限公司 46,675,147.69
杭州云纪网络科技有限公司 20,928,861.16 -262,067.05 24,253.81 20,691,047.92
小计 2,335,007,304.91 394,717,379.76 -28,842,082.61 -967,444.79 -5,741,167.80 525,000.00 2,660,440.68 1,901,553,789.27 228,205,173.13
合计 2,335,007,304.91 394,717,379.76 -28,842,082.61 -967,444.79 -5,741,167.80 525,000.00 2,660,440.68 1,901,553,789.27 228,205,173.13
[注]北京江海云霄教育科技有限公司已于2024年4月15日注销。
(2).长期股权投资的减值测试情况
□适用√不适用
其他说明：无
20、其他权益工具投资
(1).其他权益工具投资情况
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增减变动 期末余额 本期确认的股利收入 累计计入其他综合收益的利得 累计计入其他综合收益的损失 指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的原因
追加投资 减少投资 本期计入其他综合收益的利得 本期计入其他综合收益的损失 其他
海南神龙氨基酸肥料股份有限公司[注] -3,750,000.00
北京福创科技股份有限公司 4,325,000.00 -4,325,000.00 -8,650,000.00
证通股份有限公司 25,000,000.00 25,000,000.00
方金影视文化传播（北京）股份有限公司 2,334,086.00 282,374.80 -2,051,711.20 -8,217,625.20
合计 31,659,086.00 282,374.80 -6,376,711.20 25,000,000.00 -20,617,625.20 /
[注]海南神龙氨基酸肥料股份有限公司期初期末公允价值均为0。
(2).本期存在终止确认的情况说明
□适用√不适用
其他说明：
√适用□不适用
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资的原因：
本公司将战略性投资和拟长期持有目的的投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。
21、其他非流动金融资产
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 181,940,000.00 167,150,000.00
其中：股权投资 181,940,000.00 167,150,000.00
合计 181,940,000.00 167,150,000.00
其他说明：
□适用√不适用
22、投资性房地产
投资性房地产计量模式
(1).采用成本计量模式的投资性房地产
单位：元币种：人民币
项目 房屋、建筑物 车位 合计
一、账面原值
1.期初余额 48,137,582.32 28,400,000.00 76,537,582.32
2.本期增加金额 40,524,870.30 40,524,870.30
（1）外购
（2）存货固定资产在建工程转入 40,524,870.30 40,524,870.30
（3）企业合并增加
3.本期减少金额 4,600,000.00 4,600,000.00
（1）处置 4,600,000.00 4,600,000.00
（2）其他转出
4.期末余额 88,662,452.62 23,800,000.00 112,462,452.62
二、累计折旧和累计摊销
1.期初余额 27,232,792.72 2,885,144.60 30,117,937.32
2.本期增加金额 11,147,175.29 897,283.28 12,044,458.57
（1）计提或摊销 2,243,310.61 897,283.28 3,140,593.89
（2）固定资产转入 8,903,864.68 8,903,864.68
3.本期减少金额 580,433.42 580,433.42
（1）处置 580,433.42 580,433.42
（2）其他转出
4.期末余额 38,379,968.01 3,201,994.46 41,581,962.47
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额 6,318,005.54 6,318,005.54
（1）计提 6,318,005.54 6,318,005.54
3、本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额 6,318,005.54 6,318,005.54
四、账面价值
1.期末账面价值 50,282,484.61 14,280,000.00 64,562,484.61
2.期初账面价值 20,904,789.60 25,514,855.40 46,419,645.00
(2).未办妥产权证书的投资性房地产情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 账面价值 未办妥产权证书原因
房屋及建筑物 791,637.20 产权办理中
(3).采用成本计量模式的投资性房地产的减值测试情况
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
23、固定资产
项目列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
固定资产 273,308,942.68 328,227,188.96
固定资产清理
合计 273,308,942.68 328,227,188.96
其他说明：
□适用√不适用
固定资产
(1).固定资产情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 房屋及建筑物 通用设备 专用设备 运输工具 其他设备 合计
一、账面原值：
1.期初余额 477,867,756.17 52,821,167.70 60,470,652.67 39,804,518.98 224,982,298.99 855,946,394.51
2.本期增加金额 1,259,357.27 84,389.94 1,196,857.13 14,116,114.70 16,656,719.04
（1）购置 1,259,357.27 84,389.94 1,196,857.13 14,116,114.70 16,656,719.04
（2）在建工程转入
（3）企业合并增加
3.本期减少金额 40,651,441.43 1,213,922.83 1,007,706.53 21,384,142.72 64,257,213.51
（1）处置或报废 126,571.13 1,213,922.83 1,007,706.53 21,384,142.72 23,732,343.21
（2）其他 40,524,870.30 40,524,870.30
4.期末余额 438,475,672.01 51,691,634.81 60,470,652.67 39,993,669.58 217,714,270.97 808,345,900.04
二、累计折旧
1.期初余额 241,693,966.40 44,157,419.89 50,039,300.47 28,259,420.53 155,818,999.69 519,969,106.98
2.本期增加金额 13,649,185.49 850,826.74 458,021.21 3,240,478.56 19,507,029.93 37,705,541.93
（1）计提 13,649,185.49 850,826.74 458,021.21 3,240,478.56 19,507,029.93 37,705,541.93
3.本期减少金额 9,024,107.25 1,136,127.96 904,611.59 20,655,150.61 31,719,997.41
（1）处置或报废 120,242.57 1,136,127.96 904,611.59 20,655,150.61 22,816,132.73
（2）转投资性房地产 8,903,864.68 8,903,864.68
4.期末余额 246,319,044.64 43,872,118.67 50,497,321.68 30,595,287.50 154,670,879.01 525,954,651.50
三、减值准备
1.期初余额 1,954,885.81 308,864.41 5,449,615.80 36,732.55 7,750,098.57
2.本期增加金额 129,170.96 1,192,354.73 10,346.62 334.98 1,332,207.29
（1）计提 129,170.96 1,192,354.73 10,346.62 334.98 1,332,207.29
3.本期减少金额
（1）处置或报废
4.期末余额 1,954,885.81 438,035.37 6,641,970.53 47,079.17 334.98 9,082,305.86
四、账面价值
1.期末账面价值 190,201,741.56 7,381,480.77 3,331,360.46 9,351,302.91 63,043,056.98 273,308,942.68
2.期初账面价值 234,218,903.96 8,354,883.40 4,981,736.40 11,508,365.90 69,163,299.30 328,227,188.96
(2).暂时闲置的固定资产情况
□适用√不适用
(3).通过经营租赁租出的固定资产
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末账面价值
房屋及建筑物 5,294,378.75
小 计 5,294,378.75
(4).未办妥产权证书的固定资产情况
□适用√不适用
(5).固定资产的减值测试情况
√适用□不适用
可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 账面价值 可收回金额 减值金额 公允价值和处置费用的确定方式 关键参数 关键参数的确定依据
通用设备 140,246.40 11,075.44 129,170.96 采用市场法确定公允价值、处置费用为与处置资产相关的费用 设备公允价值和处置费用 1)设备公允价值:对于待处置设备的公允价值采用市场法评估，以意向买家报价、类似设备市场交易价格确定其公允价值； 2)处置费用:为与资产处置相关的税费、搬运费以及使资产达到可销售状态所发生的直接费用等
专用设备 1,273,155.37 80,800.64 1,192,354.73
运输设备 11,026.12 679.50 10,346.62
其他设备 1,357.02 1,022.04 334.98
合计 1,425,784.91 93,577.62 1,332,207.29 / / /
可收回金额按预计未来现金流量的现值确定
□适用√不适用
前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因
□适用√不适用
公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
固定资产清理
□适用√不适用
24、在建工程
项目列示
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
在建工程
(1).在建工程情况
□适用√不适用
(2).重要在建工程项目本期变动情况
□适用√不适用
□适用√不适用
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
工程物资
(5).工程物资情况
□适用√不适用
25、生产性生物资产
(1).采用成本计量模式的生产性生物资产
□适用√不适用
(2).采用成本计量模式的生产性生物资产的减值测试情况
□适用√不适用
(3).采用公允价值计量模式的生产性生物资产
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
26、油气资产
(1).油气资产情况
□适用√不适用
(2).油气资产的减值测试情况
□适用√不适用
其他说明：
无
27、使用权资产
(1).使用权资产情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 房屋及建筑物 其他 合计
一、账面原值
1.期初余额 206,730,940.03 1,089,063.09 207,820,003.12
2.本期增加金额 35,026,899.68 35,026,899.68
（1)租入 35,026,899.68 35,026,899.68
3.本期减少金额 34,153,768.77 114,682.12 34,268,450.89
（1)提前终止 2,666,965.24 2,666,965.24
（2)到期终止 30,604,524.12 114,682.12 30,719,206.24
（3)合同变更 882,279.41 882,279.41
4.期末余额 207,604,070.94 974,380.97 208,578,451.91
二、累计折旧
1.期初余额 100,833,951.42 387,315.57 101,221,266.99
2.本期增加金额 49,234,624.68 254,503.90 49,489,128.58
(1)计提 49,234,624.68 254,503.90 49,489,128.58
3.本期减少金额 32,069,998.83 114,682.12 32,184,680.95
（1)提前终止 1,465,474.71 1,465,474.71
（2) 到期终止 30,604,524.12 114,682.12 30,719,206.24
4.期末余额 117,998,577.27 527,137.35 118,525,714.62
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
(1)计提
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 89,605,493.67 447,243.62 90,052,737.29
2.期初账面价值 105,896,988.61 701,747.52 106,598,736.13
(2).使用权资产的减值测试情况
□适用√不适用
其他说明：
无
28、无形资产
(1).无形资产情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目 土地使用权 软件 品种权 专利权 非专利技术 交易席位费 其他 合计
一、账面原值
1.期初余额 42,487,000.69 197,096,932.88 617,948.80 2,944,269.96 2,629,097.23 21,069,491.61 1,236,076.20 268,080,817.37
2.本期增加金额 48,812,979.44 48,812,979.44
(1)购置 48,812,979.44 48,812,979.44
(2)内部研发
(3)企业合并增加
3.本期减少金额 51,500.99 51,500.99
(1)处置 51,500.99 51,500.99
4.期末余额 42,487,000.69 245,858,411.33 617,948.80 2,944,269.96 2,629,097.23 21,069,491.61 1,236,076.20 316,842,295.82
二、累计摊销
1.期初余额 17,853,285.85 128,215,874.52 617,948.80 2,846,933.70 2,589,515.81 21,052,822.33 1,236,076.20 174,412,457.21
2.本期增加金额 859,040.76 41,986,727.71 42,820.92 39,581.42 16,666.28 42,944,837.09
（1）计提 859,040.76 41,986,727.71 42,820.92 39,581.42 16,666.28 42,944,837.09
3.本期减少金额 51,500.99 51,500.99
(1)处置 51,500.99 51,500.99
4.期末余额 18,712,326.61 170,151,101.24 617,948.80 2,889,754.62 2,629,097.23 21,069,488.61 1,236,076.20 217,305,793.31
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
（1）计提
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 23,774,674.08 75,707,310.09 54,515.34 3.00 99,536,502.51
2.期初账面价值 24,633,714.84 68,881,058.36 97,336.26 39,581.42 16,669.28 93,668,360.16
(2).交易席位费
单位：元币种：人民币
原值：
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
上海交易所
其中：A股 10,308,007.11 10,308,007.11
B股 256,057.50 256,057.50
深圳交易所
其中：A股 10,005,427.00 10,005,427.00
中小企业股份转让系统 500,000.00 500,000.00
小计 21,069,491.61 21,069,491.61
累计摊销：
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
上海交易所
其中：A股 10,308,004.11 10,308,004.11
B股 256,057.50 256,057.50
深圳交易所
其中：A股 10,005,427.00 10,005,427.00
中小企业股份转让系统 483,333.72 16,666.28 500,000.00
小计 21,052,822.33 16,666.28 21,069,488.61
账面价值：
项目 期初数 期末数
上海交易所
其中：A股 3.00 3.00
B股
深圳交易所
其中：A股
中小企业股份转让系统 16,666.28
合计 16,669.28 3.00
本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例是0%
(3).确认为无形资产的数据资源
□适用√不适用
(4).未办妥产权证书的土地使用权情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 账面价值 未办妥产权证书的原因
土地使用权 1,331,333.25 原所有人注销无法办理产权过户手续
(5).无形资产的减值测试情况
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
29、商誉
(1).商誉账面原值
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
被投资单位名称或形成商誉的事项 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
企业合并形成的 处置
湘财证券股份有限公司 1,132,884,053.95 1,132,884,053.95
收购营业部形成的商誉 39,937,709.70 39,937,709.70
合计 1,172,821,763.65 1,172,821,763.65
(2).商誉减值准备
□适用√不适用
(3).商誉所在资产组或资产组组合的相关信息
√适用□不适用
名称 所属资产组或组合的构成及依据 所属经营分部及依据 是否与以前年度保持一致
湘财证券股份有限公司 能独立产生现金流入 主要业务为证券业务，属于独立的公司 是
收购营业部组合 能独立产生现金流入 主要业务为证券经纪，属经纪业务分部 是
资产组或资产组组合发生变化□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
(4).可收回金额的具体确定方法
可收回金额按公允价值减去处置费用后的净额确定
√适用□不适用
①公司年末对湘财证券资产组商誉进行减值测试，在进行减值测试估值时，结合同行业市净率指标1.86，对含有商誉资产组的公允价值进行测试，经计算商誉并未出现减值损失。
②子公司湘财证券对收购营业部形成的商誉采用折现现金流量模型计算资产组可收回金额，可收回金额基于管理层批准的财务预算预计的未来现金流量预测并使用11.60%的税前折现率，用于推断财务预算之后年份的现金流量增长率为5.68%。上述对可收回金额的预计表明商誉并未出现减值损失。
可收回金额按预计未来现金流量的现值确定
□适用√不适用
前述信息与以前年度减值测试采用的信息或外部信息明显不一致的差异原因
□适用√不适用
公司以前年度减值测试采用信息与当年实际情况明显不一致的差异原因
□适用√不适用
(5).业绩承诺及对应商誉减值情况
形成商誉时存在业绩承诺且报告期或报告期上一期间处于业绩承诺期内
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
30、长期待摊费用
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加金额 本期摊销金额 其他减少金额 期末余额
经营租入固定资产改良支出 22,952,670.43 3,300,498.62 7,675,723.92 18,577,445.13
装修费 3,923,703.22 1,051,958.31 2,871,744.91
户外广告牌 310,457.12 194,456.41 172,477.08 332,436.45
其他 905,455.64 1,686,432.26 1,574,490.23 1,017,397.67
合计 28,092,286.41 5,181,387.29 10,474,649.54 22,799,024.16
31、递延所得税资产/递延所得税负债
(1).未经抵销的递延所得税资产
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
可抵扣暂时性差异 递延所得税资产 可抵扣暂时性差异 递延所得税资产
坏账准备 7,630,857.18 1,907,714.28 7,207,590.61 1,801,897.64
固定资产减值准备 1,221,885.17 305,471.29 286,100.16 71,525.04
内部交易未实现利润 8,890,000.00 2,222,500.00 8,890,000.00 2,222,500.00
可抵扣亏损 248,194,677.60 62,048,669.40 211,816,883.63 52,954,220.91
交易性金融资产公允价值变动 21,120,647.38 5,280,161.86 30,797,845.38 7,699,461.35
融出资金减值准备 4,175,558.77 1,043,889.69 3,722,966.84 930,741.71
应付职工薪酬 100,001,865.46 25,000,466.37 89,829,591.96 22,457,397.99
预提款项 14,721,273.92 3,680,318.48 10,591,031.25 2,647,757.81
其他权益工具投资公允价值变动 20,617,625.20 5,154,406.30 14,240,914.00 3,560,228.50
无形资产 1,618,410.43 404,602.61 2,031,621.43 507,905.36
长期股权投资减值准备 98,459,455.94 24,614,863.98 104,153,222.60 26,038,305.65
衍生金融工具 4,055,904.68 1,013,976.17
权益法核算下长期股权投资变动 682,291.61 170,572.91 1,327,733.79 331,933.44
结构化主体利润 52,487.63 13,121.91
租赁负债 96,797,759.31 24,199,439.82 113,145,063.61 28,286,265.91
预计负债 233,398,471.18 58,349,617.80
存货跌价准备 1,380,285.50 345,071.38 271,026.87 67,756.72
合计 862,966,969.33 215,741,742.34 598,364,079.76 149,591,019.94
(2).未经抵销的递延所得税负债
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应纳税暂时性差异 递延所得税负债 应纳税暂时性差异 递延所得税负债
固定资产折旧 49,878,464.94 12,469,616.22 51,780,407.59 12,945,101.90
交易性金融资产公允价值变动 246,423,044.17 61,605,761.04 89,699,807.27 22,424,951.81
使用权资产 88,868,320.85 22,217,080.21 106,598,736.13 26,649,684.04
衍生金融工具公允价值变动 20,065,412.99 5,016,353.25
结构化主体利润 13,083,090.34 3,270,772.59
其他债权投资公允价值变动 32,962,436.62 8,240,609.16 49,437,314.42 12,359,328.61
合计 431,215,356.92 107,803,839.22 317,581,678.40 79,395,419.61
(3).以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 递延所得税资产和负债期末互抵金额 抵销后递延所得税资产或负债期末余额 递延所得税资产和负债期初互抵金额 抵销后递延所得税资产或负债期初余额
递延所得税资产 85,052,532.79 130,689,209.55 60,341,613.18 89,249,406.76
递延所得税负债 85,052,532.79 22,751,306.43 60,341,613.18 19,053,806.43
(4).未确认递延所得税资产明细
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
可抵扣暂时性差异 477,260,795.54 511,226,878.16
可抵扣亏损 902,549,034.97 785,406,511.49
合计 1,379,809,830.51 1,296,633,389.65
(5).未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
年份 期末金额 期初金额 备注
2024年 48,407,065.82
2025年 89,378,403.03 80,208,691.67
2026年 236,624,921.03 194,754,144.47
2027年 200,885,278.94 194,293,936.95
2028年 274,292,865.22 267,742,672.58
2029年 101,367,566.75
合计 902,549,034.97 785,406,511.49 /
其他说明：
□适用√不适用
32、其他非流动资产
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
预付长期资产款 28,024,615.15 28,024,615.15
合计 28,024,615.15 28,024,615.15
其他说明：无
33、所有权或使用权受限资产
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末 期初
账面余额 账面价值 受限类型 受限情况 账面余额 账面价值 受限类型 受限情况
银行存款 1,316,173.40 1,316,173.40 冻结 司法冻结
其他货币资金 8,400,000.00 8,400,000.00 信用证保证金 信用证保证金
交易性金融资产 ——
其中：股票 —— 22,496.70 限售 未上市股票 855,494.20 限售 未上市股票
基金 —— 75,913,479.17 融资融券业务 已经融出 6,022,985.90 融资融券业务 已经融出
债券 —— 111,026,101.38 限售 未上市债券
基金 12,014,920.57 限售 在限售承诺期内
股票 —— 346,507,883.98 限售 在限售承诺期内 518,361.53 限售 在限售承诺期内
股票 —— 677,643.00 融资融券业务 已经融出
股票 —— 296,885.00 限售 停牌暂停交易 150,652.00 限售 停牌暂停交易
债券 —— 238,194,144.59 债券回购业务 普通回购交易 254,718,780.99 债券回购业务 普通回购交易
债券 —— 20,581,958.36 债券借贷业务 债券借贷 54,728,471.49 债券借贷业务 债券借贷
信托计划 —— 2,980,396.49 限售 不设置开放期或在限售承诺期内 3,107,474.29 限售 不设置开放期或在限售承诺期内
资产管理计划 —— 515,106,364.47 限售 不设置开放期或在限售承诺期内 88,433,554.04 限售 不设置开放期或在限售承诺期内
其他债权投资（含一年内到期的非流动资产）
其中：债券 —— 2,020,236,133.51 债券回购业务 普通回购交易 1,675,024,525.16 债券回购业务 普通回购交易
债券 —— 252,606,999.05 债券借贷业务 债券借贷 903,295,264.67 债券借贷业务 债券借贷
债券 —— 71,640,291.03 债券回购业务 报价回购交易质押 104,357.01 债券回购业务 报价回购交易质押
债券 15,008,219.18 限售 未上市交易
固定资产 90,024,979.21 46,007,135.35 抵押 借款抵押 69,917,575.76 30,330,668.25 抵押 借款抵押
无形资产 36,462,208.92 19,264,200.27 抵押 借款抵押 36,462,208.92 19,993,444.47 抵押 借款抵押
投资性房地产 30,130,339.40 16,159,187.70 抵押 借款抵押 30,130,339.40 16,977,011.22 抵押 借款抵押
长期股权投资 1,500,263,476.56 1,399,930,633.37 质押 借款质押 1,916,949,472.87 1,790,641,648.58 质押 借款质押
其他非流动金融资产 81,903,498.72 质押 借款质押
合计 5,146,868,106.82 / / 4,953,829,332.27 / /
其他说明：
无
34、短期借款
(1).短期借款分类
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
抵押、质押及保证借款 345,000,000.00 371,000,000.00
抵押借款 35,000,000.00 90,000,000.00
保证借款 9,000,000.00 10,000,000.00
应计利息 657,102.44 807,833.33
合计 389,657,102.44 471,807,833.33
(2).已逾期未偿还的短期借款情况
□适用√不适用
其中重要的已逾期未偿还的短期借款情况如下：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
35、拆入资金
(1).明细情况
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
转融通拆入资金 1,880,000,000.00 200,000,000.00
应计利息 11,625,876.82 2,885,968.38
合计 1,891,625,876.82 202,885,968.38
(2).转融通拆入资金
单位：元币种：人民币
剩余期限 期末数 期初数
金额 利率区间 金额 利率区间
1个月以内 500,000,000.00 2.10%
1至3个月
3至12个月 1,380,000,000.00 2.37%-3.98% 200,000,000.00 3.06%
应计利息 11,625,876.82 2,885,968.38
合计 1,891,625,876.82 202,885,968.38
36、交易性金融负债
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 期末余额 指定的理由和依据
交易性金融负债 /
其中：
结构化主体中其他投资者享有份额 14,745,218.49 8,619,912.80 /
债券借贷利息 780,959.25 709,726.29
业绩补偿 10,990,804.00 /
合计 26,516,981.74 9,329,639.09 /
其他说明：
□适用√不适用
37、衍生金融负债
□适用√不适用
38、应付票据
(1).应付票据列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
种类 期末余额 期初余额
信用证 28,000,000.00
合计 28,000,000.00
39、应付账款
(1).应付账款列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付经纪业务往来 1,249,083.19 41,742,968.33
应付手续费及佣金 10,794,812.99 11,314,378.60
应付货款 972,843.87 531,390.35
合计 13,016,740.05 53,588,737.28
(2).账龄超过1年或逾期的重要应付账款
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
40、预收款项
(1).预收账款项列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
租金 2,082,358.15 2,562,385.08
预收房产转让款 18,000,000.00
合计 20,082,358.15 2,562,385.08
(2).账龄超过1年的重要预收款项
□适用√不适用
(3).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
41、合同负债
(1).合同负债情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
预收货款 28,233,064.91 10,839,601.16
预收手续费及佣金 17,918,284.00 8,236,378.27
其他 320,670.88 433,940.23
合计 46,472,019.79 19,509,919.66
(2).账龄超过1年的重要合同负债
□适用√不适用
(3).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
42、卖出回购金融资产款
(1).明细情况——按业务类型
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
债券质押式报价回购 1,000.00
债券买断式卖出回购
债券质押式卖出回购 2,530,450,000.00 2,273,440,000.00
应计利息 1,493,190.55 3,861,327.01
合计 2,531,943,190.55 2,277,302,327.01
(2).明细情况——按金融资产种类
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
债券 2,530,450,000.00 2,273,441,000.00
应计利息 1,493,190.55 3,861,327.01
合计 2,531,943,190.55 2,277,302,327.01
(3).担保物情况
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
债券 2,870,593,769.13 2,621,455,139.16
小计 2,870,593,769.13 2,621,455,139.16
(4).报价回购融入资金按剩余期限分类
单位：元币种：人民币
剩余期限 期末数 期初数
金额 利率区间 金额 利率区间
1个月内
1个月至3个月内 1,000.00 2.0%
小计 1,000.00 2.0%
43、代理买卖证券款
(1).明细情况
单位：元币种：人民币
项目 期末数 期初数
普通经纪业务
其中：个人 13,181,409,279.85 8,832,134,773.65
机构 935,374,711.60 911,856,644.70
小计 14,116,783,991.45 9,743,991,418.35
信用业务
其中：个人 1,160,177,000.93 607,959,967.03
机构 109,475,766.68 69,672,433.81
小计 1,269,652,767.61 677,632,400.84
合计 15,386,436,759.06 10,421,623,819.19
(2).代理买卖证券款——外币款项
单位：元币种：人民币
币种 期末数 期初数
原币金额 汇率 折人民币金额 原币金额 汇率 折人民币金额
美元 17,398,531.44 7.1884 125,067,603.39 17,650,843.89 7.0827 125,015,632.01
港元 34,988,767.84 0.9260 32,399,599.04 36,122,832.23 0.9062 32,734,510.61
小计 157,467,202.43 157,750,142.62
44、应付职工薪酬
(1).应付职工薪酬列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、短期薪酬 318,914,816.86 651,467,998.86 667,127,108.14 303,255,707.58
二、离职后福利-设定提存计划 69,260.31 65,426,901.87 65,441,392.25 54,769.93
三、辞退福利 3,445,103.35 3,038,128.35 406,975.00
四、一年内到期的其他福利
合计 318,984,077.17 720,340,004.08 735,606,628.74 303,717,452.51
(2).短期薪酬列示
√适用□不适用
单位：元 币种:人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴 311,687,905.77 551,349,456.01 566,668,806.95 296,368,554.83
二、职工福利费 12,409,465.61 12,409,465.61
三、社会保险费 45,600.86 36,321,540.32 36,333,525.62 33,615.56
其中：医疗保险费 44,726.01 35,295,919.48 35,307,752.34 32,893.15
工伤保险费 874.85 905,190.42 905,342.86 722.41
生育保险费 120,430.42 120,430.42
四、住房公积金 78,528.32 36,880,179.31 36,902,008.27 56,699.36
五、工会经费和职工教育经费 6,987,781.91 13,293,527.61 13,534,471.68 6,746,837.84
六、其他短期薪酬 115,000.00 1,213,830.00 1,278,830.01 49,999.99
合计 318,914,816.86 651,467,998.86 667,127,108.14 303,255,707.58
(3).设定提存计划列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1、基本养老保险 66,947.88 63,229,425.14 63,243,332.75 53,040.27
2、失业保险费 2,312.43 2,197,476.73 2,198,059.50 1,729.66
3、企业年金缴费
合计 69,260.31 65,426,901.87 65,441,392.25 54,769.93
其他说明：
□适用√不适用
45、应交税费
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
增值税 9,941,797.09 4,907,570.00
企业所得税 49,754,901.13 701,829.72
代扣代缴个人所得税 9,139,621.84 7,694,341.91
城市维护建设税 723,310.67 304,138.85
房产税 671,664.77 564,093.06
土地使用税 318,025.66 318,025.66
教育费附加及地方教育附加 530,062.43 222,672.34
印花税 127,466.00 92,308.48
其他 240,092.82 222,432.85
合计 71,446,942.41 15,027,412.87
其他说明：
无
46、其他应付款
(1).项目列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付利息
应付股利 564,034.40 564,034.40
其他应付款 170,037,033.14 398,524,958.20
合计 170,601,067.54 399,088,992.60
其他说明：
□适用√不适用
(2).应付利息
分类列示
□适用√不适用
逾期的重要应付利息：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
(3).应付股利
分类列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
普通股股利 564,034.40 564,034.40
合计 564,034.40 564,034.40
其他说明，包括重要的超过1年未支付的应付股利，应披露未支付原因：
无
(4).其他应付款
按款项性质列示其他应付款√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
往来款 75,245,237.09 73,527,267.66
押金保证金 93,276,964.80 323,993,274.62
其他 1,514,831.25 1,004,415.92
合计 170,037,033.14 398,524,958.20
账龄超过1年或逾期的重要其他应付款
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
47、持有待售负债
□适用√不适用
48、一年内到期的非流动负债
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一年内到期的应付债券 724,374,049.68 4,003,836,142.85
一年内到期的租赁负债 40,118,821.77 44,462,826.43
合计 764,492,871.45 4,048,298,969.28
其他说明：
一年内到期的应付债券本期增减变动详见本财务报告附注七、51之说明。
49、其他流动负债
其他流动负债情况√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
代理兑付债券款 1,506.60 1,506.60
待转销项税 3,603,451.26 1,408,861.58
应付短期融资款 1,642,417,120.41 59,353,962.92
合计 1,646,022,078.27 60,764,331.10
短期应付债券的增减变动：
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
债券名称 面值 票面利率（%） 发行日期 债券期限 发行金额 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 是否违约
24湘财证券CP001 600,000,000.00 2.70 2024-11-6 320天 600,000,000.00 600,000,000.00 600,000,000.00 否
24湘财证券CP002 1,000,000,000.00 2.70 2024-11-21 344天 1,000,000,000.00 1,000,000,000.00 1,000,000,000.00 否
收益凭证[注] 232,630,000.00 29-364天 232,630,000.00 58,790,000.00 173,840,000.00 195,960,000.00 36,670,000.00 否
应计利息 563,962.92 6,804,884.54 1,621,727.05 5,747,120.41
合计 1,832,630,000.00 / / / 1,832,630,000.00 59,353,962.92 1,780,644,884.54 197,581,727.05 1,642,417,120.41 /
[注]收益凭证票面利率区间为0.50%-7%，发行日期区间为2023/1/12-2024/12/27。
其他说明：
□适用√不适用
50、长期借款
(1).长期借款分类
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
信用借款 915,000.00 915,000.00
合计 915,000.00 915,000.00
长期借款分类的说明：
无
其他说明：
□适用√不适用
51、应付债券
(1).应付债券
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
公司债券 2,408,742,264.81 1,833,898,116.50
长期收益凭证 717,253,144.44 893,254,259.01
合计 3,125,995,409.25 2,727,152,375.51
(2).应付债券的具体情况：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
债券名称 面值（元） 票面利率（%） 发行日期 债券期限 发行金额 期初余额 本期发行 按面值计提利息 溢折价摊销 本期偿还 期末余额 是否违约
湘财股份有限公司2021年非公开发行公司债券（第二期） 100 6.90 2021/12/17 2+1年 340,000,000.00 340,912,333.33 22,547,666.67 363,460,000.00 否
湘财股份有限公司2022年非公开发行可交换公司债券（第一期） 100 6.00 2022/4/29 3年 482,000,000.00 482,137,333.33 14,578,404.37 344,780,000.00 151,935,737.70 否
湘财股份有限公司2022年非公开发行可交换公司债券（第二期） 100 6.00 2022/9/28 3年 318,000,000.00 323,300,000.00 17,081,639.34 135,680,000.00 204,701,639.34 否
湘财证券股份有限公司公开发行2021年公司债券（面向专业投资者）（第一期）（品种一） 100 4.00 2021/7/19 3年 950,000,000.00 961,443,383.64 20,765,027.33 5,791,589.03 988,000,000.00 否
湘财证券股份有限公司公开发行2021年公司债券（面向专业投资者）（第一期）（品种二） 100 6.00 2021/7/19 3年 380,000,000.00 390,294,681.66 12,459,016.39 46,301.95 402,800,000.00 否
湘财证券股份有限公司2022年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期） 100 4.87 2022/6/20 3（2+1） 750,000,000.00 768,723,598.06 17,064,959.02 736,442.92 786,525,000.00 否
湘财证券股份有限公司2022年面向专业投资者公开发行公司债券（第二期） 100 4.53 2022/11/7 3（2+1） 500,000,000.00 502,284,508.33 19,246,311.48 1,119,180.19 522,650,000.00 否
湘财证券股份有限公司2023年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期） 100 6.00 2023/6/2 3年 1,000,000,000.00 1,028,460,783.17 60,095,665.85 3,021,280.08 60,000,000.00 1,031,577,729.10 否
湘财证券股份有限公司2024年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期） 100 3.20 2024/3/11 3年 1,350,000,000.00 1,339,301,886.79 35,033,424.67 2,829,224.25 1,377,164,535.71 否
长期收益凭证[注] 371天-1827天 1,991,840,000.00 1,933,431,896.84 146,860,000.00 54,563,145.13 -545,635.78 1,049,319,589.11 1,084,989,817.08 否
合计 / / / / 8,061,840,000.00 6,730,988,518.36 1,486,161,886.79 273,435,260.25 12,998,382.64 4,653,214,589.11 3,850,369,458.93 /
[注]1、湘财股份有限公司2022年非公开发行可交换公司债券（第一期）发行金额482,000,000.00元，本期债转股减少317,000,000.00元；湘财股份有限公司2022年非公开发行可交换公司债券（第二期）发行金额318,000,000.00元，本期债转股减少116,600,000.00元。
2、应付债券增减变动中的公司债券和长期收益凭证中包含一年内到期的应付债券。
3、收益凭证票面利率区间为0.00%-6.00%，发行日期区间为2022/2/9-2024/12/13。
(3).可转换公司债券的说明
□适用√不适用
转股权会计处理及判断依据
□适用√不适用
(4).划分为金融负债的其他金融工具说明
期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
□适用√不适用
期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
□适用√不适用
其他金融工具划分为金融负债的依据说明
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
52、租赁负债
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
尚未支付的租赁付款额 98,275,318.52 116,656,297.31
减：未确认的融资费用 5,344,295.11 7,247,979.65
减：重分类至一年内到期的其他非流动负债 40,118,821.77 44,462,826.43
合计 52,812,201.64 64,945,491.23
其他说明：
无
53、长期应付款
项目列示
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
长期应付款
(1).按款项性质列示长期应付款
□适用√不适用
专项应付款
(2).按款项性质列示专项应付款
□适用√不适用
54、长期应付职工薪酬
□适用√不适用
55、预计负债
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额 形成原因
未决诉讼 233,398,471.18 详见本财务报告附注十六之说明
合计 233,398,471.18 /
56、递延收益
递延收益情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 形成原因
政府补助 1,810,078.54 720,942.51 1,089,136.03 企业取得与资产相关的政府补助
合计 1,810,078.54 720,942.51 1,089,136.03 /
其他说明：
□适用√不适用
57、其他非流动负债
□适用√不适用
58、股本
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
期初余额 本次变动增减（+、-） 期末余额
发行新股 送股 公积金转股 其他 小计
股份总数 2,859,187,743.00 2,859,187,743.00
59、其他权益工具
(1).期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
□适用√不适用
(2).期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
□适用√不适用
其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
60、资本公积
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
资本溢价（股本溢价） 6,959,960,248.97 6,959,960,248.97
其他资本公积 -27,583,573.88 -5,747,231.25 -8,116,113.24 -25,214,691.89
合计 6,932,376,675.09 -5,747,231.25 -8,116,113.24 6,934,745,557.08
其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
权益法下被投资单位其他权益变动确认其他资本公积-5,747,231.25元；转让上海大智慧股份有限公司股权导致资本公积增加8,116,113.24元。
61、库存股
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
库存股 44,294,918.63 44,294,918.63
合计 44,294,918.63 44,294,918.63
其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
公司于2024年4月16日至2024年8月20日通过回购专用证券账户以集中竞价交易方式累计回购公司股份6,943,714股，支付的回购总金额为44,294,918.63元（含交易费用）。
62、其他综合收益
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期发生金额 期末余额
本期所得税前发生额 减：前期计入其他综合收益当期转入损益 减：前期计入其他综合收益当期转入留存收益 减：所得税费用 税后归属于母公司 税后归属于少数股东
一、不能重分类进损益的其他综合收益 -10,680,685.50 -6,376,711.20 -1,594,177.80 -4,782,533.40 -15,463,218.90
其中：重新计量设定受益计划变动额
权益法下不能转损益的其他综合收益
其他权益工具投资公允价值变动 -10,680,685.50 -6,376,711.20 -1,594,177.80 -4,782,533.40 -15,463,218.90
企业自身信用风险公允价值变动
二、将重分类进损益的其他综合收益 52,594,322.93 89,819,297.74 82,484,972.06 22,696,685.63 -15,362,359.95 37,231,962.98
其中：权益法下可转损益的其他综合收益 4,333,835.76 -967,444.79 786,815.44 -1,754,260.23 2,579,575.53
其他债权投资公允价值变动 37,077,985.81 92,455,997.69 81,698,156.62 23,113,999.42 -12,356,158.35 24,721,827.46
金融资产重分类计入其他综合收益的金额
其他债权投资 11,182,501.36 -1,669,255.16 -417,313.79 -1,251,941.37 9,930,559.99
信用减值准备
现金流量套期储备
外币财务报表折算差额
其他综合收益合计 41,913,637.43 83,442,586.54 82,484,972.06 21,102,507.83 -20,144,893.35 21,768,744.08
63、专项储备
□适用√不适用
64、盈余公积
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定盈余公积 376,995,630.59 39,226,977.87 416,222,608.46
合计 376,995,630.59 39,226,977.87 416,222,608.46
盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
本期根据母公司净利润的10%提取盈余公积39,226,977.87元。
65、一般风险准备
单位：元币种：人民币
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
一般风险准备 525,549,589.38 26,094,732.60 551,644,321.98
交易风险准备 492,342,087.41 21,469,260.01 513,811,347.42
合计 1,017,891,676.79 47,563,992.61 1,065,455,669.40
其他说明：
2024年度湘财证券按净利润提取一般风险准备21,469,260.01元及交易风险准备21,469,260.01元；按2024年度公募集合管理费收入的10%，湘财证券提取一般风险准备1,887,568.59元（含风险准备金账户结息）；按2024年度重要货币市场基金销售收入的20%，湘财证券提取重要货币市场基金一般风险准备2,448.13元；湘财基金提取一般风险准备2,735,455.87元（含风险准备金账户结息）。期末公募集合产品一般风险准备金余额37,830,526.43元。2024年度，公司风险准备金未进行使用。
66、未分配利润
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期 上期
调整前上期末未分配利润 647,651,037.69 791,608,803.87
调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）
调整后期初未分配利润 647,651,037.69 791,608,803.87
加：本期归属于母公司所有者的净利润 109,167,671.16 119,420,331.36
减：提取法定盈余公积 39,226,977.87 5,995,892.58
提取任意盈余公积
提取一般风险准备 47,563,992.61 60,100,825.47
应付普通股股利 99,967,509.38 197,281,379.49
转作股本的普通股股利
期末未分配利润 570,060,228.99 647,651,037.69
调整期初未分配利润明细：
1、由于《企业会计准则》及其相关新规定进行追溯调整，影响期初未分配利润0元。
2、由于会计政策变更，影响期初未分配利润0元。
3、由于重大会计差错更正，影响期初未分配利润0元。
4、由于同一控制导致的合并范围变更，影响期初未分配利润0元。
5、其他调整合计影响期初未分配利润0元。
67、营业收入和营业成本
(1).营业收入和营业成本情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
收入 成本 收入 成本
主营业务 429,740,245.89 419,088,330.71 569,857,507.15 556,957,735.71
其他业务 8,000,815.27 8,989,195.29 8,886,037.11 9,714,687.19
合计 437,741,061.16 428,077,526.00 578,743,544.26 566,672,422.90
其中：与客户之间的合同产生的收入 430,209,770.06 423,155,087.43 572,259,596.37 560,613,399.40
(2).营业收入、营业成本的分解信息
√适用□不适用
1)与客户之间的合同产生的收入按商品或服务类型分解
单位：元币种：人民币
合同分类 本期数 上期数
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
商品类型
贸易业务 409,564,259.42 406,956,036.74 543,067,075.03 540,582,277.12
食品加工业务 8,608,175.03 6,517,920.19 7,289,528.69 6,436,825.03
防水卷材业务 7,970,943.90 3,955,630.85 14,944,260.98 8,979,639.02
其他 4,066,391.71 5,725,499.65 6,958,731.67 4,614,658.23
小 计 430,209,770.06 423,155,087.43 572,259,596.37 560,613,399.40
按商品转让的时间分类
商品（在某一时点转让） 428,694,586.13 421,714,326.02 564,104,369.24 553,325,141.77
服务（在某一时段内提供） 1,515,183.93 1,440,761.41 8,155,227.13 7,288,257.63
小 计 430,209,770.06 423,155,087.43 572,259,596.37 560,613,399.40
合计 430,209,770.06 423,155,087.43 572,259,596.37 560,613,399.40
其他说明：
□适用√不适用
(3).履约义务的说明
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 履行履约义务的时间 重要的支付条款 公司承诺转让商品的性质 是否为主要责任人 公司承担的预期将退还给客户的款项 公司提供的质量保证类型及相关义务
销售商品 商品交付时 付款期限一般为产品交付后5天至15天 石油贸易等产品 是 0 无
合计 / / / / /
(4).分摊至剩余履约义务的说明
√适用□不适用
本报告期末已签订合同、但尚未履行或尚未履行完毕的履约义务所对应的收入金额为6,099,608.38元，公司预计该金额将随着工程的完工进度，在未来1-23个月内确认为收入。
(5).在本期确认的包括在合同负债期初账面价值中的收入为19,497,606.21元。
(6).重大合同变更或重大交易价格调整
□适用√不适用
其他说明：
无
68、利息净收入
单位：元 币种：人民币
项 目 本期数 上年同期数
利息收入 878,260,346.51 884,139,197.81
货币资金及结算备付金利息收入 249,729,548.38 249,832,364.73
融出资金利息收入 401,988,100.75 433,905,956.43
买入返售金融资产利息收入 7,503,967.24 1,961,571.16
其中：股权质押回购利息收入 1,077,042.04
其他债权投资利息收入 212,327,983.21 184,441,925.56
其他按实际利率法计算的金融资产产生的利息收入 6,710,746.93 13,997,379.93
利息支出 376,479,111.15 404,839,472.15
应付短期融资款利息支出 6,804,884.54 16,030,680.40
拆入资金利息支出 25,204,954.05 14,543,236.28
其中：转融通利息支出 20,950,589.62 14,477,369.61
卖出回购金融资产利息支出 82,253,198.50 81,371,508.57
其中：报价回购利息支出 8.20 31,073.08
代理买卖证券款利息支出 21,903,793.25 28,059,326.18
应付债券利息支出 231,376,875.91 255,002,775.87
租赁负债利息支出 4,174,676.03 4,688,013.68
其他按实际利率法计算的金融负债产生的利息支出 4,760,728.87 5,143,931.17
利息净收入 501,781,235.36 479,299,725.66
69、手续费及佣金净收入
(1).明细情况
单位：元 币种：人民币
项目 本期数 上年同期数
证券经纪业务净收入 529,248,962.04 447,471,929.94
证券经纪业务收入 690,762,792.56 604,238,618.23
代理买卖证券业务 656,569,022.09 554,431,705.82
交易单元席位租赁 8,825,229.96 19,686,229.85
代销金融产品业务 23,491,298.10 29,100,451.81
IB业务收入 1,877,242.41 1,020,230.75
证券经纪业务支出 161,513,830.52 156,766,688.29
代理买卖证券业务 161,513,830.52 156,766,688.29
投资银行业务净收入 84,953,697.20 157,835,770.76
投资银行业务收入 85,333,994.65 164,155,372.44
证券承销业务 74,846,250.24 151,124,712.08
证券保荐业务 6,540,251.56 10,030,660.35
财务顾问业务 3,334,285.32 2,811,320.76
债券受托管理业务 613,207.53 188,679.25
投资银行业务支出 380,297.45 6,319,601.68
证券承销业务 380,297.45 5,895,073.38
财务顾问业务 424,528.30
资产管理业务净收入 32,488,347.76 24,697,050.99
资产管理业务收入 32,726,192.10 24,953,972.33
资产管理业务支出 237,844.34 256,921.34
基金管理业务净收入 23,400,592.89 32,432,477.34
基金管理业务收入 26,602,187.89 35,076,314.08
基金管理业务支出 3,201,595.00 2,643,836.74
投资咨询业务净收入 37,078,912.04 25,509,445.09
投资咨询业务收入 37,078,912.04 25,509,445.09
投资咨询业务支出
其他手续费及佣金净收入 3,597,207.36 4,399,833.42
其他手续费及佣金收入 3,597,207.36 4,399,833.42
其他手续费及佣金支出
合计 710,767,719.29 692,346,507.54
其中：手续费及佣金收入总计 876,101,286.60 858,333,555.59
手续费及佣金支出总计 165,333,567.31 165,987,048.05
(2).财务顾问业务净收入
单位：元 币种：人民币
项 目 本期数 上年同期数
并购重组财务顾问业务净收入——境内上市公司
并购重组财务顾问业务净收入——其他 188,679.25
其他财务顾问业务净收入 3,334,285.32 2,198,113.21
小计 3,334,285.32 2,386,792.46
(3).代理销售金融产品情况
单位：元 币种：人民币
项 目 本期数 上年同期数
销售总金额 代销收入 销售总金额 代销收入
基金 1,589,247,216.23 23,491,298.10 2,354,038,256.26 29,100,451.81
合计 1,589,247,216.23 23,491,298.10 2,354,038,256.26 29,100,451.81
70、税金及附加
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
房产税 4,238,424.93 4,770,445.52
城市维护建设税 5,055,185.31 4,295,294.62
教育费附加及地方教育附加 3,690,716.11 3,123,581.80
印花税 576,638.29 728,239.23
土地使用税 533,872.46 628,986.77
车船税 7,350.00 17,268.72
残疾人保障金 61,059.32 20,809.70
其他 582,093.14 567,775.82
合计 14,745,339.56 14,152,402.18
其他说明：
无
71、销售费用
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
会议费 348,489.70
职工薪酬 3,287,248.22 3,087,920.70
广告费 45,414.63 396,291.17
售后服务 573,000.00
业务费 7,247,377.15 1,091,291.75
其他 539,942.08 894,592.55
合计 11,119,982.08 6,391,585.87
其他说明：
无
72、管理费用
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 714,778,415.97 777,909,551.61
折旧费 85,141,333.68 88,723,106.47
办公费 59,697,460.59 77,814,491.15
电子设备运转费 83,295,604.75 74,172,949.21
业务招待费 36,159,736.19 39,104,057.48
交易所席位年费 22,818,644.05 24,086,097.28
无形资产摊销费 42,944,837.09 34,289,818.55
股权激励 -11,647,930.68
投资者保护基金 7,158,978.14 6,760,505.31
其他 104,437,746.93 104,579,289.94
合计 1,156,432,757.39 1,215,791,936.32
其他说明：
无
73、研发费用
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
技术开发费
职工薪酬 407,541.19 968,349.16
折旧费 4,305.96
材料费 407.08 13,231.58
检测费 2,400.00 42,452.83
其他 50,535.85 67,089.79
合计 460,884.12 1,095,429.32
其他说明：
无
74、财务费用
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利息支出 90,423,717.00 98,049,017.96
减：利息收入 577,158.55 2,468,908.29
减：汇兑收益 3,948.07 4,411.24
融资费用 4,361,385.65 3,461,084.36
手续费及其他 141,335.15 35,148.87
合计 94,345,331.18 99,071,931.66
其他说明：
无
75、其他收益
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
按性质分类 本期发生额 上期发生额
与资产相关的政府补助[注] 720,942.51 397,046.72
与收益相关的政府补助[注] 2,186,833.08 3,801,808.79
代扣个人所得税手续费返还 1,700,603.62 2,554,456.49
增值税加计抵减 4,376.46 23,373.24
合计 4,612,755.67 6,776,685.24
注：本期计入其他收益的政府补助情况详见本财务报告附注十一、3之说明。
其他说明：
无
76、投资收益
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益 -28,842,082.61 16,562,597.62
处置长期股权投资产生的投资收益 43,120,656.55 1,287,342.06
交易性金融资产在持有期间的投资收益 147,657,908.47 104,423,904.03
处置交易性金融资产取得的投资收益 32,203,354.21 -79,341,715.36
处置其他债权投资取得的投资收益 108,307,824.04 57,825,284.54
处置衍生金融工具取得的投资收益 -5,214,489.27 -41,518,428.89
合计 297,233,171.39 59,238,984.00
其他说明：
无
77、净敞口套期收益
□适用√不适用
78、公允价值变动收益
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
产生公允价值变动收益的来源 本期发生额 上期发生额
交易性金融资产 153,804,355.65 274,916,005.48
其中：衍生金融工具产生的公允价值变动收益 -23,426,402.52 20,464,432.99
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产产生的公允价值变动收益 177,230,758.17 254,451,572.49
交易性金融负债 10,769,441.01 -10,235,371.73
其中：分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债产生的公允价值变动收益 10,769,441.01 -10,235,371.73
按公允价值计量的投资性房地产
合计 164,573,796.66 264,680,633.75
其他说明：
无
79、信用减值损失
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
坏账损失 -2,293,477.16 -1,696,181.55
融出资金减值损失 -957,995.76 1,156,653.13
买入返售金融资产减值损失 411,432.52
其他债权投资减值损失 1,669,255.16 -4,565,397.81
合计 -1,582,217.76 -4,693,493.71
其他说明：
无
80、资产减值损失
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、合同资产减值损失
二、存货跌价损失及合同履约成本减值损失 -1,236,445.34 -271,026.87
三、长期股权投资减值损失 -2,660,440.68 -1,966,448.00
四、投资性房地产减值损失 -6,318,005.54
五、固定资产减值损失 -1,332,207.29
合计 -11,547,098.85 -2,237,474.87
其他说明：
无
81、资产处置收益
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 计入本期非经常性损益的金额
固定资产处置收益 -78,695.05 16,873,027.68 -78,695.05
无形资产处置收益 1,505,812.98
使用权资产处置收益 1,637.23 64,314.01 1,637.23
合计 -77,057.82 18,443,154.67 -77,057.82
其他说明：
无
82、营业外收入
营业外收入情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 计入当期非经常性损益的金额
非流动资产处置利得合计 3,397.52 27,213.55 3,397.52
其中：固定资产处置利得 3,397.52 27,213.55 3,397.52
政府补助 7,217,000.00 5,461,500.00 7,217,000.00
违约金、罚款收入 330,000.00
其他 122,642.42 657,295.15 125,142.42
合计 7,343,039.94 6,476,008.70 7,345,539.94
注：本期计入营业外收入的政府补助情况详见本财务报告附注十一之说明。
其他说明：
□适用√不适用
83、营业外支出
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 计入当期非经常性损益的金额
非流动资产处置损失合计 700,896.42 532,112.08 700,896.42
其中：固定资产处置损失 630,687.25 532,112.08 630,687.25
对外捐赠 5,002,700.00 5,244,858.00 5,002,700.00
罚款、滞纳金 69,771.50 29,074.57 69,771.50
未决诉讼 231,286,016.18 2,000,000.00 231,286,016.18
其他 233,931.24 66,383.55 233,931.24
合计 237,293,315.34 7,872,428.20 237,293,315.34
其他说明：
无
84、所得税费用
(1).所得税费用表
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
当期所得税费用 94,807,559.47 32,666,112.88
递延所得税费用 -31,618,155.20 39,078,355.61
合计 63,189,404.27 71,744,468.49
(2).会计利润与所得税费用调整过程
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额
利润总额 168,975,325.58
按法定/适用税率计算的所得税费用 42,243,831.38
子公司适用不同税率的影响 2,390,370.70
调整以前期间所得税的影响 3,031,724.41
非应税收入的影响 -37,005,053.58
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 7,500,229.80
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响 -215,434.54
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响 45,243,736.10
所得税费用 63,189,404.27
其他说明：
□适用√不适用
85、其他综合收益
√适用□不适用
详见本财务报告附注七、62之说明。
86、现金流量表项目
(1).与经营活动有关的现金
收到的其他与经营活动有关的现金√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
其他债权投资的净流入额 721,830,694.53
存出保证金净额 19,572,670.77
贸易业务销售现金流 811,276,204.81 620,180,269.89
场外期权及收益互换保证金 265,646,000.00 399,575,926.00
往来款及备用金 4,315,333.17 8,300,560.57
政府补助 9,395,553.59 9,263,308.79
代收资管产品税金 11,134,390.98 4,828,750.02
结构化主体 32,853,552.63
租赁收入 5,265,023.21 5,603,051.86
利息收入 577,158.55 2,468,908.29
收到的个税手续费返还 1,802,639.81 2,606,467.10
其他 2,214,846.00 2,254,521.85
合计 1,866,311,397.28 1,074,654,435.14
支付的其他与经营活动有关的现金√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
其他债权投资的净支出额 628,464,575.57
贸易业务采购现金流 782,152,847.83 619,351,375.82
管理费用、销售费用和研发费用 350,691,747.57 302,206,371.24
结构化主体 4,779,306.48
往来款及备用金 9,217,750.95 11,515,636.97
存出保证金净额 187,408,921.80
场外期权及收益互换保证金 418,782,326.00 164,339,600.00
财务费用 141,335.15 35,148.87
信用证保证金 8,400,000.00
其他 9,416,909.37 5,926,594.24
合计 1,766,211,838.67 1,736,618,609.19
(2).与投资活动有关的现金
收到的重要的投资活动有关的现金
□适用√不适用
支付的重要的投资活动有关的现金□适用√不适用
收到的其他与投资活动有关的现金□适用√不适用
支付的其他与投资活动有关的现金√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
可交换债券转股相关的手续费 273,401.91
合计 273,401.91
支付的其他与投资活动有关的现金说明：无
(3).与筹资活动有关的现金
收到的其他与筹资活动有关的现金√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
发行收益凭证 320,700,000.00 1,040,410,000.00
合计 320,700,000.00 1,040,410,000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金说明：
无
支付的其他与筹资活动有关的现金√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
兑付收益凭证 1,174,570,000.00 1,570,500,000.00
偿还租赁负债 56,377,673.36 59,940,713.07
发行股票债券费用 16,085,700.00 12,397,264.15
回购库存股 44,294,918.63
合计 1,291,328,291.99 1,642,837,977.22
支付的其他与筹资活动有关的现金说明：
无
筹资活动产生的各项负债变动情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
现金变动 非现金变动 现金变动 非现金变动
短期借款 471,807,833.33 455,000,000.00 24,269,641.28 561,420,372.17 389,657,102.44
长期借款（含一年内到期的长期借款） 915,000.00 915,000.00
应付短期融资款 59,353,962.92 1,773,840,000.00 6,804,884.54 197,581,727.05 1,642,417,120.41
应付债券（含一年内到期的应付债券） 6,730,988,518.36 1,496,860,000.00 299,296,344.71 4,231,224,589.11 445,550,815.03 3,850,369,458.93
租赁负债（含一年内到期的租赁负债） 109,408,317.66 39,224,632.12 53,686,728.37 2,015,198.00 92,931,023.41
合计 7,372,473,632.27 3,725,700,000.00 369,595,502.65 5,043,913,416.70 447,566,013.03 5,976,289,705.19
(4).以净额列报现金流量的说明
□适用√不适用
(5).不涉及当期现金收支、但影响企业财务状况或在未来可能影响企业现金流量的重大活动及财务影响
□适用√不适用
87、现金流量表补充资料
(1).现金流量表补充资料
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 105,785,921.31 116,856,134.32
加：资产减值准备 11,547,098.85 2,237,474.87
信用减值准备 1,582,217.76 4,693,493.71
固定资产折旧、使用权资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 90,335,264.40 94,294,264.50
无形资产摊销 42,944,837.09 34,289,818.55
长期待摊费用摊销 10,474,649.54 11,072,515.73
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填列） 77,057.82 -18,443,154.67
固定资产报废损失（收益以“－”号填列） 697,498.90 504,898.53
公允价值变动损失（收益以“－”号填列） -164,573,796.66 -264,680,633.75
利息支出 242,356,436.48 275,721,469.95
汇兑损失(收益以“－”号填列) -3,256,406.51 -2,980,572.47
财务费用（收益以“－”号填列） 94,785,102.65 101,505,691.08
投资损失（收益以“－”号填列） -14,412,208.76 -18,390,998.12
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -68,785,381.99 29,203,325.90
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 36,749,913.00 11,016,379.16
存货的减少（增加以“－”号填列） -17,708,062.10 1,347,548.62
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产等的减少（增加以“－”号填列） -502,260,128.66 1,214,493,498.53
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -1,082,060,339.55 -1,832,434,983.01
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 7,025,589,715.81 -1,163,034,204.36
其他 -11,647,930.68
经营活动产生的现金流量净额 5,809,869,389.38 -1,414,375,963.61
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 15,825,834,553.42 11,495,892,422.83
减：现金的期初余额 11,495,892,422.83 12,356,378,875.59
加：现金等价物的期末余额 1,533,830,435.61 1,557,772,962.97
减：现金等价物的期初余额 1,557,772,962.97 2,986,098,372.58
现金及现金等价物净增加额 4,305,999,603.23 -2,288,811,862.37
(2).本期支付的取得子公司的现金净额
□适用√不适用
(3).本期收到的处置子公司的现金净额
□适用√不适用
(4).现金和现金等价物的构成
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一、现金 15,825,834,553.42 11,495,892,422.83
其中：库存现金 15,504.60 13,546.72
可随时用于支付的银行存款 12,932,909,855.94 9,588,636,099.60
可随时用于支付的其他货币资金 448,121.20 922,461.68
结算备付金 2,892,461,071.68 1,906,320,314.83
可用于支付的存放中央银行款
项
存放同业款项
拆放同业款项
二、现金等价物 1,533,830,435.61 1,557,772,962.97
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额 17,359,664,989.03 13,053,665,385.80
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物
(5).使用范围受限但仍作为现金和现金等价物列示的情况
□适用√不适用
(6).不属于现金及现金等价物的货币资金
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期金额 上期金额 理由
银行存款 1,316,173.40 司法冻结
其他货币资金 8,400,000.00 信用证保证金
应计利息 1,215.59 3.96 计提的利息
合计 9,717,388.99 3.96 /
其他说明：
□适用√不适用
88、所有者权益变动表项目注释
说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：
□适用√不适用
89、外币货币性项目
(1).外币货币性项目
□适用√不适用
(2).境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因
□适用√不适用
90、租赁
(1).作为承租人
√适用□不适用
1)使用权资产相关信息详见本财务报告附注七、27之说明。
2)公司对短期租赁和低价值资产租赁的会计政策详见本财务报告附注五、44之说明。
计入当期损益的短期租赁费用和低价值资产租赁费用金额如下：
单位：元币种：人民币
项 目 本期数 上年同期数
短期租赁费用 2,321,020.37 2,946,864.16
低价值资产租赁费用（短期租赁除外）
合 计 2,321,020.37 2,946,864.16
3)与租赁相关的当期损益及现金流
单位：元币种：人民币
项 目 本期数 上年同期数
租赁负债的利息费用 4,182,399.41 4,711,079.17
与租赁相关的总现金流出 58,698,693.73 62,887,577.23
4)租赁负债的到期期限分析和相应流动性风险管理详见本财务报告附注十二、1之说明。
未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额
□适用√不适用
简化处理的短期租赁或低价值资产的租赁费用□适用√不适用
售后租回交易及判断依据
□适用√不适用
与租赁相关的现金流出总额58,698,693.73(单位：元 币种：人民币)
(2).作为出租人
作为出租人的经营租赁√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 租赁收入 其中:未计入租赁收款额的可变租赁付款额相关的收入
租赁收入 7,531,291.10
合计 7,531,291.10
经营租赁资产
单位：元币种：人民币
项 目 期末数 上年年末数
固定资产 5,294,378.75 9,169,490.59
投资性房地产 64,562,484.61 46,419,645.00
小 计 69,856,863.36 55,589,135.59
经营租出固定资产详见本财务报告附注七、23之说明。
作为出租人的融资租赁
□适用√不适用
未折现租赁收款额与租赁投资净额的调节表
□适用√不适用
未来五年未折现租赁收款额√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 每年未折现租赁收款额
期末金额 期初金额
第一年 4,793,040.17 3,009,178.40
第二年 2,147,691.95 554,581.54
第三年 1,279,483.80 522,348.10
第四年 1,081,729.61 513,110.40
第五年 789,364.56 301,945.20
五年后未折现租赁收款额总额 1,954,992.86
合 计 12,046,302.95 4,901,163.64
(3).作为生产商或经销商确认融资租赁销售损益
□适用√不适用
其他说明：
无
91、数据资源
□适用√不适用
92、其他
√适用□不适用
(1).金融工具计量基础
1)金融资产计量基础分类表
单位：元币种：人民币
项目 期末数
以摊余成本计量的金融资产 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益 以公允价值计量且其变动计入当期损益
分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产 指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具投资 分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 按照《金融工具确认和计量》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 按照《套期会计》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
货币资金 12,943,090,861.16
结算备付金 2,892,461,081.25
融出资金 7,271,537,058.71
衍生金融资产 11,851,452.30
存出保证金 326,150,428.07
应收款项 1,014,276,041.74
其他应收款 37,860,343.09
买入返售金融资产 958,056,708.53
交易性金融资产 4,977,770,392.03
一年内到期的非流动资产 1,067,067,695.08
其他债权投资 2,933,881,183.32
其他权益工具投资 25,000,000.00
其他非流动金融资产 181,940,000.00
小计 25,443,432,522.55 4,000,948,878.40 25,000,000.00 5,171,561,844.33
(续上表)
项目 期初数
以摊余成本计量的金融资产 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益 以公允价值计量且其变动计入当期损益
分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产 指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具投资 分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 按照《金融工具确认和计量》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 按照《套期会计》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
货币资金 9,589,572,111.96
结算备付金 1,906,320,314.83
融出资金 6,458,097,427.92
衍生金融资产 28,976,140.99
存出保证金 138,307,618.75
应收款项融资
应收款项 1,285,553,227.42
其他应收款 121,244,227.20
买入返售金融资产 85,255,482.88
交易性金融资产 4,463,057,906.37
一年内到期的非流动资产 1,236,955,322.47
其他债权投资 3,168,923,642.02
其他权益工具投资 31,659,086.00
其他非流动金融资产 167,150,000.00
小计 19,584,350,410.96 4,405,878,964.49 31,659,086.00 4,659,184,047.36
2)金融负债计量基础分类表
单位：元 币种：人民币
项目 期末数
以摊余成本计量的金融负债 以公允价值计量且其变动计入当期损益
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 按照《金融工具确认和计量》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 按照《套期会计》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
短期借款 389,657,102.44
应付短期融资款 1,642,417,120.41
拆入资金 1,891,625,876.82
交易性金融负债 9,329,639.09
衍生金融负债 6,749,037.63
应付票据 28,000,000.00
应付账款 13,016,740.05
卖出回购金融资产 2,531,943,190.55
代理买卖证券款 15,386,436,759.06
其他应付款 170,601,067.54
应付债券 3,125,995,409.25
长期借款 915,000.00
租赁负债 52,812,201.64
一年内到期的非流动负债 764,492,871.45
其他金融负债 1,506.60
小 计 25,997,914,845.81 16,078,676.72
(续上表)
项目 期初数
以摊余成本计量的金融负债 以公允价值计量且其变动计入当期损益
分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 按照《金融工具确认和计量》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 按照《套期会计》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
短期借款 471,807,833.33
应付短期融资款 59,353,962.92
拆入资金 202,885,968.38
交易性金融负债 26,516,981.74
衍生金融负债 9,929,228.12
应付票据
应付账款 53,588,737.28
卖出回购金融资产 2,277,302,327.01
代理买卖证券款 10,421,623,819.19
其他应付款 399,088,992.60
应付债券 2,727,152,375.51
长期借款 915,000.00
租赁负债 64,945,491.23
一年内到期的非流动负债 4,048,298,969.28
其他金融负债 1,506.60
小 计 20,726,964,983.33 36,446,209.86
(2).受托客户资产管理业务
1)明细情况
单位：元币种：人民币
资产项目 期末数 期初数 负债项目 期末数 期初数
受托管理资金存款 615,467,811.87 930,925,108.71 受托管理资金 13,739,571,588.41 6,858,784,078.50
客户结算备付金 25,743,126.87 1,881,823.27 应付款项 1,009,379,432.68 1,138,381,065.96
存出与托管客户资金 859,749.12 88,486.81
应收款项 180,395,161.65 5,059,071.76
受托投资 13,926,485,171.58 7,059,210,653.91
其中：投资成本 14,158,168,238.38 6,985,769,700.08
已实现未结算损益 -231,683,066.80 73,440,953.83
合 计 14,748,951,021.09 7,997,165,144.46 合计 14,748,951,021.09 7,997,165,144.46
2)业务分类情况
单位：元币种：人民币
项 目 集合资产管理业务 单一资产管理业务 专项资产管理业务
期末产品数量 30 7 2
期末客户数量 16,680 7 18
其中：个人客户 16,580
机构客户 100 7 18
期初受托资金 2,041,502,517.17 3,335,033,761.33 1,482,247,800.00
其中：自有资金投入 25,228,131.54
个人客户 1,879,754,247.01
机构客户 136,520,138.62 3,335,033,761.33 1,482,247,800.00
期末受托资金 9,633,489,704.03 2,638,080,884.38 1,468,001,000.00
其中：自有资金投入 19,421,806.37
个人客户 3,533,699,393.51
机构客户 6,080,368,504.15 2,638,080,884.38 1,468,001,000.00
期末主要受托资产初始成本 9,265,657,658.58 3,424,509,579.80 1,468,001,000.00
其中：股票 61,806,833.72
基金 438,982,579.21 653,910,570.83
债券 7,817,665,680.65 2,480,144,008.97
其他 947,202,565.00 290,455,000.00 1,468,001,000.00
当期资产管理业务净收入 30,513,725.13 2,016,283.12
(3).融资融券业务
1)融券业务明细情况
单位：元币种：人民币
项 目 期末公允价值 期初公允价值
融出证券 76,591,122.17 182,486,588.24
其中：交易性金融资产 76,591,122.17 6,022,985.90
转融通融入证券 176,463,602.34
转融通融入证券总额 322,056,167.00
2)融资融券业务违约概率情况说明
2024年1月1日至2024年12月31日，累计强制平仓违约金额1,614,305.95元，占融资融券交易额的0.0014%,平仓后仍未实现的债权金额为468,591.24元。
3)客户因融资融券业务向公司提供的担保物公允价值情况
单位：元币种：人民币
担保物类别 期末公允价值 期初公允价值
资金 583,808,013.22 370,778,029.07
债券 22,314,186.97 21,371,288.48
股票 17,936,307,535.24 15,818,609,720.84
基金 655,653,336.86 586,688,770.01
小 计 19,198,083,072.29 16,797,447,808.40
八、研发支出
1、按费用性质列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 407,541.19 968,349.16
折旧费 4,305.96
材料费 407.08 13,231.58
检测费 2,400.00 42,452.83
其他 50,535.85 67,089.79
合计 460,884.12 1,095,429.32
其中：费用化研发支出 460,884.12 1,095,429.32
资本化研发支出
其他说明：
无
2、符合资本化条件的研发项目开发支出
□适用√不适用
重要的资本化研发项目□适用√不适用
开发支出减值准备□适用√不适用
其他说明：
无
3、重要的外购在研项目
□适用√不适用
九、合并范围的变更
1、非同一控制下企业合并
□适用√不适用
2、同一控制下企业合并
□适用√不适用
3、反向购买
□适用√不适用
4、处置子公司
本期是否存在丧失子公司控制权的交易或事项
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
5、其他原因的合并范围变动
说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：
√适用□不适用
(1)合并范围减少：
公司名称 股权处置方式 股权处置时点 处置日净资产 期初至处置日净利润（元）
哈尔滨高科技集团房地产开发有限公司 注销 2024/5/30 0.00 -0.04
海南湘拓科技合伙企业（有限合伙） 注销 2024/11/28 0.00 924.23
海南浙荣投资合伙企业（有限合伙） 注销 2024/12/5 0.00 0.00
本公司纳入合并范围的结构化主体主要为本公司作为管理人并投资的集合资产管理计划和本公司作为唯一投资者的单一资产管理计划。本公司综合评估本公司因持有投资份额而享有的回报以及因作为管理人或投资顾问获得的薪酬水平是否使本公司面临可变回报的影响重大，并据此判断本公司是否为资产管理计划的主要责任人。与年初相比，年末纳入合并范围的结构化主体减少1个，增加4个。
6、其他
□适用 √不适用
十、在其他主体中的权益
1、在子公司中的权益
(1).企业集团的构成
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
子公司名称 主要经营地 注册资本 注册地 业务性质 持股比例(%) 取得方式
直接 间接
湘财证券股份有限公司 长沙市 4,590,582,492.00 长沙市 证券业 99.75 0.25 同一控制下合并
哈高科大豆食品有限责任公司 哈尔滨市 191,770,000.00 哈尔滨市 大豆深加工 100.00 设立
哈高科绥棱二塑有限公司 绥化市绥棱县 28,830,000.00 绥化市绥棱县 防水材料生产与销售 50.47 设立
黑龙江省哈高科营养食品有限公司 哈尔滨市 30,000,000.00 哈尔滨市 营养食品销售 100.00 设立
哈尔滨哈高科油脂有限责任公司 巴彦县 88,500,000.00 巴彦县 粮油加工 100.00 设立
哈尔滨高科科技企业孵化器有限公司 哈尔滨市 10,000,000.00 哈尔滨市 科技企业孵化 100.00 设立
浙江湘链实业有限公司 杭州市 100,000,000.00 杭州市 贸易批发 100.00 设立
黑龙江哈高科实业（集团）有限公司 哈尔滨市 100,000,000.00 哈尔滨市 企业管理 100.00 设立
浙江哈高科投资管理有限公司 杭州市 100,000,000.00 杭州市 投资管理 100.00 设立
杭州湘盛物产有限公司 杭州市 10,000,000.00 杭州市 贸易批发 100.00 设立
上海益同投科技有限公司 上海市 30,000,000.00 上海市 科技推广和应用服务 25.00 30.00 设立
海南趣远科技有限公司 澄迈县 10,000,000.00 澄迈县 贸易批发 100.00 设立
在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：
无
持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依据：
无
对于纳入合并范围的重要的结构化主体，控制的依据：
本公司对结构化主体是否应纳入合并范围进行判断，包括本公司或本公司子公司作为管理人的结构化主体和本公司或本公司子公司投资的由其他机构发行的结构化主体。
根据2014年修订的《企业会计准则第33号──合并财务报表》，综合评估合并报表范围内所有主体担任管理人和投资人的情况，对因持有投资份额而享有的回报使公司面临可变回报的影响重大的结构化主体进行了合并(包含资产管理计划及投资基金)。故自上述结构化主体成立之日起，将其纳入合并报表范围，在资产管理计划终止并完成清算时不再将其纳入合并报表范围。2024年12月31日，纳入本公司财务报表合并范围的结构化主体共4个，纳入合并的结构化主体在合并报表内确认的资产总额和负债总额如下表所示：
单位：元币种：人民币
项 目 公允价值 账面价值
资产总额 186,468,378.48 186,468,378.48
负债总额 1,572,722.92 1,572,722.92
确定公司是代理人还是委托人的依据：
无
其他说明：
无
(2).重要的非全资子公司
□适用√不适用
(3).重要非全资子公司的主要财务信息
□适用√不适用
(4).使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制
□适用√不适用
(5).向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持
□适用 √不适用
其他说明：
□适用√不适用
2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
□适用√不适用
3、在合营企业或联营企业中的权益
√适用□不适用
(1).重要的合营企业或联营企业
√适用 □不适用
合营企业或联营企业名称 主要经营地 注册地 业务性质 持股比例(%) 对合营企业或联营企业投资的会计处理方法
直接 间接
上海大智慧股份有限公司 上海 上海 互联网金融信息服务 11.68 权益法核算
在合营企业或联营企业的持股比例不同于表决权比例的说明：
无
持有20%以下表决权但具有重大影响，或者持有20%或以上表决权但不具有重大影响的依据：公司为大智慧第二大股东，且向其派驻一名董事。
(2).重要合营企业的主要财务信息
□适用 √不适用
(3).重要联营企业的主要财务信息
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
期末余额/本期发生额 期初余额/上期发生额
大智慧 大智慧
流动资产 1,443,620,006.16 1,771,529,698.04
非流动资产 496,416,807.16 529,353,754.35
资产合计 1,940,036,813.32 2,300,883,452.39
流动负债 475,996,773.89 544,328,828.22
非流动负债 32,005,156.99 70,106,206.46
负债合计 508,001,930.88 614,435,034.68
少数股东权益 -1,214,264.91 -8,085,739.97
归属于母公司股东权益 1,433,249,147.35 1,694,534,157.68
按持股比例计算的净资产份额 167,361,097.94 239,098,769.65
调整事项
--商誉 1,772,709,117.88 2,159,250,628.37
--内部交易未实现利润
--其他 -129,745,717.19 -158,027,271.26
对联营企业权益投资的账面价值 1,810,324,498.63 2,240,322,126.76
存在公开报价的联营企业权益投资的公允价值
营业收入 770,853,436.03 777,390,975.96
净利润 -204,495,327.62 85,834,411.53
终止经营的净利润
其他综合收益 5,077,919.36 7,329,060.45
综合收益总额 -199,417,408.26 93,163,471.98
本年度收到的来自联营企业的股利
其他说明：无
(4).不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
期末余额/本期发生额 期初余额/上期发生额
合营企业：
投资账面价值合计
下列各项按持股比例计算的合计数
--净利润
--其他综合收益
--综合收益总额
联营企业：
投资账面价值合计 91,229,290.64 94,685,178.15
下列各项按持股比例计算的合计数
--净利润 -294,700.64 601,911.82
--其他综合收益
--综合收益总额 -294,700.64 601,911.82
其他说明：
无
(5).合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明
□适用 √不适用
(6).合营企业或联营企业发生的超额亏损
□适用 √不适用
(7).与合营企业投资相关的未确认承诺
□适用 √不适用
(8).与合营企业或联营企业投资相关的或有负债
□适用 √不适用
4、重要的共同经营
□适用√不适用
5、在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益
未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：
√适用□不适用
与本公司相关联、有自有资金投入但未纳入本公司合并财务报表范围的结构化主体主要从事管理投资者的资产并收取管理费业务，这些结构化主体的性质和目的主要是管理投资者的资产并收取管理费收入和业绩报酬，其募资方式是向投资者发行投资产品。本公司在这些未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益主要包括直接持有投资取得的投资收益和通过管理这些结构化主体收取管理费收入及业绩报酬。
报告期内，本公司通过直接持有本公司发起设立的未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益在本公司资产负债表中的相关资产负债项目账面价值及最大损失风险敞口列示如下：
单位：元币种：人民币
项 目 账面价值 最大损失敞口
期末数 期初数 期末数 期初数
交易性金融资产 44,431,288.82 65,993,244.95 44,431,288.82 65,993,244.95
6、其他
□适用 √不适用
十一、政府补助
1、报告期末按应收金额确认的政府补助
□适用√不适用
未能在预计时点收到预计金额的政府补助的原因
□适用√不适用
2、涉及政府补助的负债项目
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
财务报表项目 期初余额 本期新增补助金额 本期计入营业外收入金额 本期转入其他收益 本期其他变动 期末余额 与资产/收益相关
递延收益 1,810,078.54 720,942.51 1,089,136.03 与资产相关
合计 1,810,078.54 720,942.51 1,089,136.03 /
3、计入当期损益的政府补助
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
类型 本期发生额 上期发生额
与资产相关 720,942.51 397,046.72
与收益相关 9,403,833.08 9,263,308.79
合计 10,124,775.59 9,660,355.51
其他说明：
无
十二、与金融工具相关的风险
1、金融工具的风险
√适用□不适用
本公司从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得平衡，将风险对本公司经营业绩的负面影响降至最低水平，使股东和其他权益投资者的利益最大化。基于该风险管理目标，本公司风险管理的基本策略是确认和分析本公司面临的各种风险，建立适当的风险承受底线和进行风险管理，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围内。
本公司在日常活动中面临各种与金融工具相关的风险，主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。管理层已审议并批准管理这些风险的政策，概括如下。
(1)信用风险
信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。
1)信用风险管理实务
①信用风险的评价方法
公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑在无须付出不必要的额外成本或努力即可获得合理且有依据的信息，包括基于历史数据的定性和定量分析、外部信用风险评级以及前瞻性信息。公司以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。
当触发以下一个或多个定量、定性标准时，公司认为金融工具的信用风险已发生显著增加：
i.定量标准主要为资产负债表日剩余存续期违约概率较初始确认时上升超过一定比例；
ii.定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、现存的或预期的技术、市场、经济或法律环境变化并将对债务人对公司的还款能力产生重大不利影响等。
②违约和已发生信用减值资产的定义
当金融工具符合以下一项或多项条件时，公司将该金融资产界定为已发生违约，其标准与已发生信用减值的定义一致：
i.债务人发生重大财务困难；
ii.债务人违反合同中对债务人的约束条款；
iii.债务人很可能破产或进行其他财务重组；
iv.债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不会做出的让步。
2)预期信用损失的计量
预期信用损失计量的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。公司考虑历史统计数据（如交易对手评级、担保方式及抵质押物类别、还款方式等）的定量分析及前瞻性信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。
3)金融工具损失准备期初余额与期末余额调节表详见本财务报告附注七6、七10及七17之说明。
4)信用风险敞口
本公司的信用风险主要来自六个方面：一是经纪业务代理客户买卖证券，若在结算当日客户的资金不足以支付交易所需的情况下，公司有责任代客户进行结算而造成损失的风险；二是融资融券交易、股票质押式回购交易等信用类业务的信用风险，主要指由于客户违约及其担保品不足以偿还债务而给公司带来损失的风险；三是信用类产品投资和交易的违约风险，即所投资信用类产品之融资人、发行人或交易对手出现违约、拒绝支付到期本息，或者因融资人、发行人信用资质恶化等原因导致资产损失和收益变化的风险；四是投行固定收益业务的信用风险，即公司承销以及承担受托管理职责的固定收益产品发行人没能按照约定履行相关偿付义务，产品发生违约，给公司造成负面影响，并可能导致公司承担一定法律责任、监管处罚的风险；五是资产管理业务的信用风险，即由于产品所投资信用类产品的发行人、融资项目债务人或交易对手出现违约、拒绝支付到期本息，或融资人、发行人信用资质恶化等，或产品在交易过程中发生交收违约，而造成产品资产损失的风险。六是场外收益互换业务信用风险，即由于交易对手方在达到追保条件时未按相关要求补充担保，导致保证金对敞口覆盖不足，可能使公司遭受损失的风险。
公司通过系统建设、制度建设、流程管理、人员管理等一系列措施，防范业务开展过程中潜在的信用风险。公司各业务部门作为业务执行机构，承担一线风险管理职责，负责各自业务经营领域的信用风险管理执行工作，对业务风险进行识别、评估、监控和应对；风险管理总部作为独立的风险管理部门负责监测、评估、报告公司整体信用风险情况，并为业务决策提供信用风险管理建议，通过舆情监控、信用度量模型、压力测试、内部信用评级等手段计量和评估相关业务的信用风险水平，向业务部门、公司经理层进行提示、报告。公司制定预期信用损失计量制度及流程，建立预期信用损失模型，定期对需计提减值准备的金融工具评估预期信用损失，计提减值准备。
为管理经纪业务面临的信用风险，公司根据监管规定实行保证金制度，对于代理买卖股票等传统经纪业务均以全额保证金结算，对于股票期权经纪业务，公司向客户收取的保证金不低于交易所规定的最低标准，且有权根据客户信用情况、业务权限和交易级别等收取不同程度保证金。为管理融资融券和股票质押式回购交易等信用类业务面临的信用风险，公司主要通过对客户风险教育、征信、授信、逐日盯市、客户风险提示、强制平仓、司法追索等方式，管理此类业务的信用风险。
为管理信用类产品投资和交易面临的信用风险，公司不断完善交易对手授信制度，更新交易对手黑白名单，通过系统对交易对手进行额度管理。此外，公司建立了债券内部评级模型，在确定投资标的时选择内外部信用评级较高、资信较好的债券，并对单一债券的集中度进行控制，以分散信用风险。此外，每日对债券持仓情况、盈亏情况、信用评级、负面舆情等进行监控。
为管理投行固定收益业务面临的信用风险，公司开展债券承销业务严格履行内核程序，项目组成员对项目进行尽职调查，形成工作底稿备查，业务部门按照其内部审批流程对项目进行审核，并通过公司内核程序对项目进行出口管理和终端风险控制。对于存续期项目，公司建立投资银行类业务重大风险项目关注池，对存续期项目定期进行排查，将风险项目纳入关注池建立跟踪管理机制，持续关注债券发行人和增信服务机构的风险状况及偿债能力，预防信用风险事件的发生。为管理资产管理业务面临的信用风险，公司主要采取了以下措施：包括事前对非标业务交易对手方开展尽职调查、建立债券投资业务交易对手分类授信管理机制、参考内部及外部信用评级对债券投资标的进行分类管理等；事中建立风险监控体系，持续对潜在的信用风险进行识别、评估、报告；明确事后应急处置机制，在风险发生后及时启动应急预案对风险事件进行处置。
为管理场外衍生品业务面临的信用风险，公司主要采取了以下措施：在事前审慎评估交易对手方资质及交易目的，根据项目情况设置个性化追保措施及止损方案；事中持续落实盯市要求，对项目风险敞口及交易对手舆情进行监控，对于触发追保条件的，及时向交易对手发出追保通知；制定应急处理预案，在风险发生后迅速有效地处理异常情况，最大程度控制异常情况可能对公司造成的影响和损失。
在不考虑担保物或其他信用增级措施的情况下，本公司所承受的最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面价值。
(2)流动性风险
流动性风险，是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。流动性风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于对方无法偿还其合同债务；或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预期的现金流量。
为控制该项风险，本公司综合运用票据结算、银行借款等多种融资手段，并采取长、短期融资方式适当结合，优化融资结构的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。本公司已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。金融负债按剩余到期日分类：
单位：元币种：人民币
项 目 期末数
账面价值 未折现合同金额 1年以内 1-3年 3年以上
短期借款 389,657,102.44 402,361,563.49 402,361,563.49
拆入资金 1,891,625,876.82 1,905,938,332.37 1,905,938,332.37
交易性金融负债 9,329,639.09 9,329,639.09 9,329,639.09
衍生金融负债 6,749,037.63 6,749,037.63 6,749,037.63
应付账款 13,016,740.05 13,016,740.05 13,016,740.05
卖出回购金融资产 2,531,943,190.55 2,533,109,182.91 2,533,109,182.91
代理买卖证券款 15,386,436,759.06 15,386,436,759.06 15,386,436,759.06
其他应付款 170,601,067.54 170,601,067.54 170,601,067.54
应付短期融资款 1,642,417,120.41 1,676,775,662.18 1,676,775,662.18
长期借款 915,000.00 915,000.00 915,000.00
应付债券（含一年内到期的非流动负债中应付债券） 3,850,369,458.93 4,146,666,952.23 841,821,250.44 2,856,220,176.42 448,625,525.37
租赁负债（含一年内到期的非流动负债中租赁负债） 92,931,023.41 98,275,318.52 42,947,381.90 47,574,754.05 7,753,182.57
其他金融负债 1,506.60 1,506.60 1,506.60
小 计 25,985,993,522.53 26,350,176,761.67 22,989,088,123.26 2,903,794,930.47 457,293,707.94
（续上表）
项 目 期初数
账面价值 未折现合同金额 1年以内 1-3年 3年以上
短期借款 471,807,833.33 485,438,166.66 485,438,166.66
拆入资金 202,885,968.38 205,452,968.38 205,452,968.38
交易性金融负债 26,516,981.74 26,516,981.74 26,516,981.74
衍生金融负债 9,929,228.12 9,929,228.12 9,929,228.12
应付账款 53,588,737.28 53,588,737.28 53,072,771.81 125,374.72 390,590.75
卖出回购金融资产 2,277,302,327.01 2,278,049,600.45 2,278,049,600.45
代理买卖证券款 10,421,623,819.19 10,421,623,855.42 10,421,623,855.42
其他应付款 399,088,992.60 399,088,992.60 399,088,992.60
应付短期融资款 59,353,962.92 59,556,322.40 59,556,322.40
长期借款 915,000.00 915,000.00 915,000.00
应付债券（含一年内到期的非流动负债中应付债券） 6,730,988,518.36 7,179,542,549.93 4,173,145,589.11 2,571,767,467.29 434,629,493.53
租赁负债（含一年内到期的非流动负债中租赁负债） 109,408,317.66 116,656,297.31 45,895,419.53 55,336,506.27 15,424,371.51
其他金融负债 1,506.60 1,506.60 1,506.60
小 计 20,763,411,193.19 21,236,360,206.89 18,157,771,402.82 2,627,229,348.28 451,359,455.79
(3)市场风险
市场风险是指由资产的市场价格（包括但不限于利率、汇率、股票价格和商品价格等）变化或波动而使公司可能发生损失的风险。
公司建立了完整的市场风险管理体系，建立覆盖投前、投中、投后的风险管理流程，全面推行风险限额管理，公司对自营证券投资业务设立了年度规模限额和损失限额授权，以风险限额为核心，采取证券池、逐日盯市、预警、调整持仓、平仓等风控措施严格控制市场风险。同时引入久期、股票VaR模型、压力测试等风险度量技术定量测算投资组合的市场风险水平。公司建立了风险监控和报告机制，由业务部门和风险管理总部负责逐日盯市，对市场风险的动态变化进行监控，定期和不定期地报告风险状况。
利率敏感性分析是在假设其他变量不变的情况下，市场整体利率平行变动对公司综合收益的影响。以2024年12月31日为基期，在其他变量固定的情况下利率发生变动，利率敏感性分析如下：
综合收益敏感性 期末数（万元）
市场利率上升25个基点 -2,041.26
市场利率下降25个基点 2,041.26
其他价格敏感性分析是在假设其他变量不变的情况下，沪深300指数增加或减少对公司综合收益的影响。以2024年12月31日为基期，在其他变量固定的情况下沪深300指数发生变动，其他价格敏感性分析如下：
综合收益敏感性 期末数（万元）
沪深300指数上升5% 1,003.58
沪深300指数下降5% -1,003.58
2、套期
(1).公司开展套期业务进行风险管理
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
(2).公司开展符合条件套期业务并应用套期会计
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
(3).公司开展套期业务进行风险管理、预期能实现风险管理目标但未应用套期会计
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
3、金融资产转移
(1).转移方式分类
□适用√不适用
(2).因转移而终止确认的金融资产
□适用√不适用
(3).继续涉入的转移金融资产
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
十三、公允价值的披露
1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末公允价值
第一层次公允价值计量 第二层次公允价值计量 第三层次公允价值计量 合计
一、持续的公允价值计量
（一）交易性金融资产和其他非流动金融资产 766,922,912.76 2,528,930,800.53 1,863,856,678.74 5,159,710,392.03
1.以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产 766,922,912.76 2,528,930,800.53 1,863,856,678.74 5,159,710,392.03
（1）债务工具投资 26,758,231.37 755,720,932.25 577,311,471.46 1,359,790,635.08
（2）权益工具投资 737,355,756.69 242,188,357.37 1,286,545,207.28 2,266,089,321.34
（3）衍生金融资产
（4）其他 2,808,924.70 1,531,021,510.91 1,533,830,435.61
2.指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资
（二）其他债权投资（含一年内到期的非流动资产） 2,691,828,419.33 1,309,120,459.07 4,000,948,878.40
（三）其他权益工具投资 25,000,000.00 25,000,000.00
（四）投资性房地产
1.出租用的土地使用权
2.出租的建筑物
3.持有并准备增值后转让的土地使用权
（五）生物资产
1.消耗性生物资产
2.生产性生物资产
（六）衍生金融资产 11,851,452.30 11,851,452.30
持续以公允价值计量的资产总额 766,922,912.76 5,220,759,219.86 3,209,828,590.11 9,197,510,722.73
（七）交易性金融负债 709,726.29 8,619,912.80 9,329,639.09
1.以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债 709,726.29 8,619,912.80 9,329,639.09
其中：发行的交易性债券
其他 709,726.29 8,619,912.80 9,329,639.09
2.指定为以公允价值计量且变动计入当期损益
的金融负债
（八）衍生金融负债 3,313.48 6,745,724.15 6,749,037.63
持续以公允价值计量的负债总额 709,726.29 3,313.48 15,365,636.95 16,078,676.72
二、非持续的公允价值计量
（一）持有待售资产
非持续以公允价值计量的资产总额
非持续以公允价值计量的负债总额
2、持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据
√适用 □不适用
相同资产或负债在活跃市场未经调整的公开报价。
3、持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息√适用 □不适用
使用估值技术，所有对估值结果有重大影响的参数均采用可直接或间接观察的市场信息。
4、持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息√适用 □不适用
估值采用本公司自对手方处获取估值报价，或使用估值技术确定其公允价值，包括现金流折现法、净资产价值、市场比较法和期权定价模型等。这些金融工具的公允价值可能基于对估值有重大影响的不可观测输入值，因此公司将其分为第三层。不可观测输入值包括流动性折扣、风险调整折扣、经调整的波动率和市场乘数等。
5、持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感性分析
√适用 □不适用
持续的第三层次公允价值计量项目的主要不可观察输入值为流动性折扣，流动性折扣与估值日看跌期权的价值有关。
6、持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政策
□适用 √不适用
7、本期内发生的估值技术变更及变更原因
□适用 √不适用
8、不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况
√适用 □不适用
本公司不以公允价值计量的金融资产和金融负债主要包括:货币资金、结算备付金、融出资金、存出保证金、应收款项及其他应收款、买入返售金融资产、应付短期融资款、拆入资金、卖出回购金融资产款、代理买卖证券款、应付款项及其他应付款、应付债券等。截至2024年12月31日，不以公允价值计量的金融资产和金融负债的账面价值与公允价值无重大差异。
9、其他
□适用 √不适用
十四、关联方及关联交易
1、本企业的母公司情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
母公司名称 注册地 业务性质 注册资本 母公司对本企业的持股比例(%) 母公司对本企业的表决权比例(%)
新湖控股有限公司 杭州市体育场路田家桥2号 实业投资开发；建筑材料、金属材料、化工原料及产品（不含危险品及易制毒化学品）、木材、机械设备、煤炭（无储存）、焦炭、百货、办公自动化设备、橡胶、橡胶制品、初级食用农产品、饲料、矿产品、汽车配件、化学纤维及制品、纺织品、石材、油脂、原料油、燃料油（不含成品油）的销售、经济信息咨询 4,153,850,000.00 24.13 24.13
（不含证券、期货）
本企业的母公司情况的说明
无
本企业最终控制方是黄伟其他说明：
无
2、本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见附注√适用 □不适用
本公司的子公司情况详见本财务报告附注十、1之说明。
3、本企业合营和联营企业情况
√适用□不适用
本企业重要的合营或联营企业详见本财务报告附注十、3之说明。
本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下
√适用□不适用
合营或联营企业名称 与本企业关系
浩韵控股集团有限公司 联营企业
上海大智慧股份有限公司 联营企业
上海大智慧信息科技有限公司 联营企业的子公司
上海大智慧财汇数据科技有限公司 联营企业的子公司
上海大智慧申久信息技术有限公司 联营企业的子公司
上海大智慧基金销售有限公司 联营企业的子公司
其他说明：
□适用√不适用
4、其他关联方情况
√适用□不适用
其他关联方名称 其他关联方与本企业关系
新湖期货股份有限公司 受同一最终控制方控制的公司
浙江新湖绿城物业服务有限公司 受同一最终控制方控制的公司
沈阳新湖绿城物业服务有限公司 受同一最终控制方控制的公司
上海新湖绿城物业服务有限公司 受同一最终控制方控制的公司
浙江新湖集团股份有限公司 受同一最终控制方控制的公司
浙江恒兴力控股集团有限公司 受同一最终控制方控制的公司
哈尔滨丰铭实业有限公司 受同一最终控制方控制的公司
宁波嘉源实业发展有限公司 受同一最终控制方控制的公司
上海新湖创业投资有限公司 受同一最终控制方控制的公司
衢州信安发展股份有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
沈阳新湖明珠置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
杭州新湖鸬鸟置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
上海新湖房地产开发有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
浙江新湖海创地产发展有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
浙江新兰得置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
浙江允升投资集团有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
浙江澳辰地产发展有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
杭州新湖中大朗园康养服务有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
上海众孚实业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
浙江新湖智脑投资管理合伙企业（有限合伙） 最终控制人实施重大影响的公司
苏州新湖置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
浙江智新科技有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
沈阳新湖房地产开发有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
九江新湖中宝置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
嘉兴新湖中房置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
沈阳沈北金谷置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
瑞安市中宝置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
杭州新湖明珠置业有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
滨州新湖房地产开发有限公司 最终控制人实施重大影响的公司
浙江量盈投资管理有限公司 实际控制人近亲属控制的公司
浙江新湖慈善基金会 实际控制人近亲属控制的公司
温州银行股份有限公司 控股股东关键管理人员任职的公司
中信银行股份有限公司 控股股东关键管理人员任职的公司
注：浙江量盈投资管理有限公司自2024年4月27日起不再属于公司关联方。
其他说明：
无
5、关联交易情况
(1).购销商品、提供和接受劳务的关联交易
采购商品/接受劳务情况表
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期发生额 获批的交易额度（如适用） 是否超过交易额度（如适用） 上期发生额
上海大智慧信息科技有限公司 软件服务、广告费 3,925,653.65 940,690.92
上海大智慧财汇数据科技有限公司 软件服务 825,911.94 1,147,049.27
上海大智慧申久信息技术有限公司 软件服务 1,298,066.04 1,749,952.79
上海大智慧基金销售有限公司 基金业务费 77.19 124.95
新湖期货股份有限公司 手续费 75.84 43.53
浙江新湖绿城物业服务有限公司 保洁服务费 63,231.34 57,724.15
沈阳新湖明珠置业有限公司 房屋建筑物 810,896.00
出售商品/提供劳务情况表
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期发生额 上期发生额
沈阳新湖绿城物业服务有限公司 商品销售 1,238.94
杭州新湖鸬鸟置业有限公司 商品销售 14,311.93
上海新湖房地产开发有限公司 商品销售 9,541.28
上海新湖绿城物业服务有限公司 商品销售 41,579.82
浙江新湖海创地产发展有限公司 商品销售 9,541.28 11,926.61
浙江新兰得置业有限公司 商品销售 1,327.43 21,284.40
浙江允升投资集团有限公司 商品销售 79,789.00 83,486.24
浙江澳辰地产发展有限公司 商品销售 19,082.57
杭州新湖中大朗园康养服务有限公司 商品销售 2,842.89
上海众孚实业有限公司 商品销售 27,550.46
新湖期货股份有限公司 IB业务收入、代理买卖证券收入 1,900,635.31 1,020,644.20
浙江新湖集团股份有限公司 代理买卖证券收入 41,759.09 891,975.57
新湖控股有限公司 代理买卖证券收入 10,113.21 151,437.35
衢州信安发展股份有限公司[注] 商品销售 143,119.27 275,743.12
代理买卖证券收入 322,921.05 512,278.36
浙江恒兴力控股集团有限公司 代理买卖证券收入 18.91 6,584.91
浙江量盈投资管理有限公司 代理买卖证券收入 154,745.20
浙江新湖智脑投资管理合伙企业（有限合伙） 代理买卖证券收入 397,951.77 399,617.47
宁波嘉源实业发展有限公司 代理买卖证券收入 5,113.21
上海新湖创业投资有限公司 代理买卖证券收入 48,806.41
苏州新湖置业有限公司 财务顾问业务收入 566,037.74
浙江智新科技有限公司 代理买卖证券收入 304,533.17
[注]衢州信安发展股份有限公司由新湖中宝股份有限公司更名。
购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明
□适用√不适用
(2).关联受托管理/承包及委托管理/出包情况
本公司受托管理/承包情况表：
□适用√不适用
关联托管/承包情况说明
□适用√不适用
本公司委托管理/出包情况表
□适用√不适用
关联管理/出包情况说明□适用√不适用
(3).关联租赁情况
本公司作为出租方：
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
承租方名称 租赁资产种类 本期确认的租赁收入 上期确认的租赁收入
浩韵控股集团有限公司 房屋 9,142.86 13,714.29
哈尔滨丰铭实业有限公司 房屋 4,571.41 4,571.43
本公司作为承租方：
□适用√不适用
关联租赁情况说明□适用√不适用
(4).关联担保情况
本公司作为担保方
□适用√不适用
本公司作为被担保方√适用□不适用
单位：元币种：人民币
担保方 担保金额 担保起始日 担保到期日 担保是否已经履行完毕
浙江新湖集团股份有限公司 195,000,000.00 2024/9/7 2025/9/6 否
关联担保情况说明
□适用√不适用
(5).关联方资金拆借
□适用√不适用
(6).关联方资产转让、债务重组情况
□适用√不适用
(7).关键管理人员报酬
√适用□不适用
单位：万元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
关键管理人员报酬 933.83 852.10
(8).其他关联交易
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期发生额 上期发生额
浙江新湖慈善基金会 捐赠支出 1,682,280.00
6、应收、应付关联方等未结算项目情况
(1).应收项目
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目名称 关联方 期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
应收账款 沈阳新湖房地产开发有限公司 173,848.47 173,848.47 173,848.47 86,924.24
九江新湖中 129,855.80 64,927.90 129,855.80 12,985.58
宝置业有限公司
嘉兴新湖中房置业有限公司 91,830.68 45,915.34 91,830.68 9,183.07
苏州新湖置业有限公司 656,107.55 52,488.60 803,453.55 40,172.68
沈阳沈北金谷置业有限公司 100,097.07 71,597.07 100,097.07 48,797.07
浙江澳辰地产发展有限公司 148,901.00 14,890.10 148,901.00 11,912.08
瑞安市中宝置业有限公司 1,103.94 1,103.94 1,103.94 1,103.94
杭州新湖明珠置业有限公司 47,625.85 47,625.85 47,625.85 47,625.85
衢州信安发展股份有限公司 156,000.00 3,120.00
滨州新湖房地产开发有限公司 72,845.92 5,827.67
新湖期货股份有限公司 153,050.71 765.25 105,002.20 525.01
沈阳新湖绿城物业服务有限公司 1,400.00 28.00
小 计 1,658,421.07 476,282.52 1,675,964.48 265,085.19
预付款项 上海大智慧信息科技有限公司 297,711.85 1,007,716.44
上海大智慧财汇数据科技有限公司 402,672.95 447,452.82
上海大智慧申久信息技术有限公司 759,174.53
小 计 1,459,559.33 1,455,169.26
应收股利 浩韵控股集团有限公司 4,924,357.77 4,924,357.77 4,924,357.77 2,462,178.89
小 计 4,924,357.77 4,924,357.77 4,924,357.77 2,462,178.89
其他应收款 嘉兴新湖中房置业有限公司 163,561.00 163,561.00 163,561.00 81,780.50
小 计 163,561.00 163,561.00 163,561.00 81,780.50
(2).应付项目
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目名称 关联方 期末账面余额 期初账面余额
应付账款 上海大智慧基金销售有限公司 42.88 91.68
小 计 42.88 91.68
其他应付款 上海大智慧信息科技有限公司 2,878,679.24
上海大智慧财汇数据科技有限公司 194,000.00
浙江新湖绿城物业服务有限公司 19,369.85 17,252.70
小 计 3,092,049.09 17,252.70
(3).其他项目
□适用√不适用
7、关联方承诺
□适用 √不适用
8、其他
√适用 □不适用
(1).关联方存款情况
1)截至2024年12月31日，公司存放在中信银行股份有限公司的存款余额为112,818,227.34元，本期收到存款利息1,481,880.86元，支付银行手续费8,272.11元。
2)截至2024年12月31日，公司存放在温州银行股份有限公司的存款余额为156,406,472.31元，本期收到存款利息4,239,203.18元，支付银行手续费200.00元。
(2).其他关联事项
公司向浙江新湖集团股份有限公司提供转融通证券出借的代理服务，截至2024年12月31日，转融通业务规模0万元。2024年1-12月，用券客户累计应支付给公司的利息合计53,250.12元，公司累计应支付给中国证券金融股份有限公司（以下简称证金公司）的利息合计人民币30,718.45元，证金公司应支付给浙江新湖集团股份有限公司的利息合计为21,941.75元。
十五、股份支付
1、各项权益工具
□适用√不适用
期末发行在外的股票期权或其他权益工具
□适用√不适用
2、以权益结算的股份支付情况
□适用√不适用
3、以现金结算的股份支付情况
□适用√不适用
4、本期股份支付费用
□适用√不适用
5、股份支付的修改、终止情况
□适用 √不适用
6、其他
□适用 √不适用
十六、承诺及或有事项
1、重要承诺事项
□适用√不适用
2、或有事项
(1).资产负债表日存在的重要或有事项
√适用 □不适用
未决诉讼仲裁形成的或有负债及其财务影响:
子公司湘财证券作为诉讼一方涉及的重大未决诉讼情况如下：
湘财证券于2024年6月收到昆明市中级人民法院发送的起诉状等两起案件诉讼材料，原告云南国际信托有限公司因其管理的云涌12号集合资金信托计划、云涌13号集合资金信托计划遭受损失，诉至法院要求广东中诚实业控股有限公司（以下简称中诚公司）返还已收取的转让价款及利息、湘财证券股份有限公司承担连带赔偿责任，涉案金额合计为4.06亿元。2024年11月28日云南省昆明市中级人民法院就上述两个案件作出《民事判决书》（〔2024〕云01民初414号、〔2024〕云01民初415号），一审判决：被告中诚公司于判决生效之日起十日内向原告云南国际信托有限公司支付回购价款149,200,000.00元和193,700,000.00元，及上述回购价款为基数自2019年7月7日起按全国银行间同业拆借中心公布的同期贷款市场报价利率至实际清偿之日止的利息；湘财证券公司对被告中诚公司负担的上述债务承担56%的补充责任；驳回原告云南国际信托有限公司的其他诉讼请求。上述案件受理费由被告负担。
湘财证券对上述一审判决不服，已向云南省高级人民法院提起上诉，截至本报告出具日上述案件二审尚未判决。
根据该案件一审判决情况，湘财证券按56%的赔偿责任以及案件诉讼费金额计提预计负债233,398,471.18元。
(2).公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：
□适用 √不适用
3、其他
□适用 √不适用
十七、资产负债表日后事项
1、重要的非调整事项
□适用√不适用
2、利润分配情况
□适用√不适用
3、销售退回
□适用√不适用
4、其他资产负债表日后事项说明
√适用 □不适用
根据公司第十届董事会第十三次会议决议，公司审议通过了《关于湘财股份有限公司换股吸收合并上海大智慧股份有限公司并募集配套资金暨关联交易方案的议案》，该事项构成重大资产重组和关联交易。本次交易尚待公司和大智慧公司双方股东大会批准及有权监管机构的批准、核准、注册或同意。
十八、其他重要事项
1、前期会计差错更正
(1).追溯重述法
□适用√不适用
(2).未来适用法
□适用√不适用
2、重要债务重组
□适用√不适用
3、资产置换
(1).非货币性资产交换
□适用 √不适用
(2).其他资产置换
□适用 √不适用
4、年金计划
□适用√不适用
5、终止经营
□适用√不适用
6、分部信息
(1).报告分部的确定依据与会计政策
√适用 □不适用
公司的报告分部都是提供不同产品和劳务的业务单元。由于各种业务需要不同的技术和市场战略，因此本公司分别独立管理各个报告分部的生产经营活动，分别评价其经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩。公司有报告分部：证券业务分部、贸易业务分部、食品加工业务分部、防水卷材业务分部和其他业务分部。
(2).报告分部的财务信息
√适用 □不适用
单位：万元币种：人民币
项目 证券业务 贸易业务 食品加工业务 防水卷材业务 其他业务 分部间抵销 合计
营业总收入 175,436.16 40,956.43 882.63 841.82 1,299.90 -206.67 219,210.27
营业成本 54,181.27 40,695.60 735.80 440.29 1,094.97 -158.91 96,989.02
营业利润 53,097.93 -251.46 -1,078.96 -277.78 39,808.07 -51,405.24 39,892.56
资产总额 3,502,032.56 35,475.73 2,824.54 4,067.65 1,471,542.75 -1,159,954.46 3,855,988.77
负债总额 2,585,561.96 12,713.42 951.56 325.17 124,146.92 -52,043.56 2,671,655.47
注：证券业务营业总收入系利息收入、手续费及佣金收入，证券业务营业成本系利息支出和手续费及佣金支出。
(3).公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因
□适用 √不适用
(4).其他说明
□适用 √不适用
7、其他对投资者决策有影响的重要交易和事项
□适用 √不适用
8、其他
√适用 □不适用
社会责任支出
2024年度，公司为履行社会责任，在公益性方面的投入金额及构成如下：
项 目 金 额 核算科目
慈善捐赠 3,052,700.00 营业外支出
产业帮扶 1,200,000.00 营业外支出
教育帮扶 750,000.00 营业外支出
合 计 5,002,700.00
十九、母公司财务报表主要项目注释
1、应收账款
(1).按账龄披露
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
账龄 期末账面余额 期初账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内小计
1至2年
2至3年
3至4年
4至5年
5年以上 19,055,210.98 19,055,210.98
合计 19,055,210.98 19,055,210.98
(2).按坏账计提方法分类披露
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
类别 期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%) 金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
按单项计提坏账准备
其中：
按组合计提坏账准备 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00
其中：
账龄组合 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00
合计 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00 19,055,210.98 100.00
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
√适用□不适用
组合计提项目：账龄组合
单位：元币种：人民币
名称 期末余额
应收账款 坏账准备 计提比例（%）
账龄组合 19,055,210.98 19,055,210.98 100.00
合计 19,055,210.98 19,055,210.98 100.00
按组合计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按预期信用损失一般模型计提坏账准备
□适用√不适用
各阶段划分依据和坏账准备计提比例无
对本期发生损失准备变动的应收账款账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(3).坏账准备的情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
类别 期初余额 本期变动金额 期末余额
计提 收回或转回 转销或核销 其他变动
单项计提坏账准备
按组合计提坏账准备 19,055,210.98 19,055,210.98
合计 19,055,210.98 19,055,210.98
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(4).本期实际核销的应收账款情况
□适用√不适用
其中重要的应收账款核销情况
□适用√不适用
应收账款核销说明：
□适用 √不适用
(5).按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款和合同资产情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
单位名称 应收账款期末余额 合同资产期末余额 应收账款和合同资产期末余额 占应收账款和合同资产期末余额合计数的比例（%） 坏账准备期末余额
黑龙江北辰房地产开发有限公司 15,000,000.00 15,000,000.00 78.72 15,000,000.00
哈尔滨市电信局 1,020,016.40 1,020,016.40 5.35 1,020,016.40
哈市松通物资贸易公司 894,675.00 894,675.00 4.70 894,675.00
内江能源装备公司 740,439.76 740,439.76 3.89 740,439.76
玉泉永发采石厂 489,390.02 489,390.02 2.57 489,390.02
合计 18,144,521.18 18,144,521.18 95.23 18,144,521.18
其他说明：
无
其他说明：
□适用√不适用
2、其他应收款
项目列示
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应收利息
应收股利 2,462,178.88
其他应收款 208,898,891.97 270,192,220.92
合计 208,898,891.97 272,654,399.80
其他说明：
□适用√不适用
应收利息
(1).应收利息分类
□适用√不适用
(2).重要逾期利息
□适用√不适用
(3).按坏账计提方法分类披露
□适用√不适用
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按单项计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
□适用√不适用
(4).按预期信用损失一般模型计提坏账准备
□适用√不适用
各阶段划分依据和坏账准备计提比例无
对本期发生损失准备变动的应收利息账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(5).坏账准备的情况
□适用√不适用
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(6).本期实际核销的应收利息情况
□适用√不适用
其中重要的应收利息核销情况□适用√不适用
核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用 √不适用
应收股利
(7).应收股利
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目(或被投资单位) 期末余额 期初余额
浩韵控股集团有限公司 2,462,178.88
合计 2,462,178.88
(8).重要的账龄超过1年的应收股利
□适用√不适用
(9).按坏账计提方法分类披露
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
类别 期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值
金额 比例(%) 金额 计提比例(%) 金额 比例(%) 金额 计提比例(%)
按单项计提坏账准备
其中：
按组合计提坏账准备 4,924,357.77 100.00 4,924,357.77 100.00 4,924,357.77 100.00 2,462,178.89 50.00 2,462,178.88
其中：
账龄组合 4,924,357.77 100.00 4,924,357.77 100.00 4,924,357.77 100.00 2,462,178.89 50.00 2,462,178.88
合计 4,924,357.77 100.00 4,924,357.77 100.00 4,924,357.77 100.00 2,462,178.89 50.00 2,462,178.88
按单项计提坏账准备：
□适用√不适用
按单项计提坏账准备的说明：
□适用√不适用
按组合计提坏账准备：
□适用√不适用
(10).按预期信用损失一般模型计提坏账准备
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
坏账准备 第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月预期信用损失 整个存续期预期信用损失(未发生信用减值) 整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2024年1月1日余额 2,462,178.89 2,462,178.89
2024年1月1日余额在本期 2,462,178.89 2,462,178.89
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 2,462,178.88 2,462,178.88
本期转回
本期转销
本期核销
其他变动
2024年12月31日余额 4,924,357.77 4,924,357.77
各阶段划分依据和坏账准备计提比例
无
对本期发生损失准备变动的应收股利账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
(11).坏账准备的情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
类别 期初余额 本期变动金额 期末余额
计提 收回或转回 转销或核销 其他变动
按组合计提 2,462,178.89 2,462,178.88 4,924,357.77
坏账准备
合计 2,462,178.89 2,462,178.88 4,924,357.77
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(12).本期实际核销的应收股利情况
□适用√不适用
其中重要的应收股利核销情况□适用√不适用
核销说明：
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
其他应收款
(13).按账龄披露
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
账龄 期末账面余额 期初账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内 207,781,779.77 181,170,908.90
1年以内小计 207,781,779.77 181,170,908.90
1至2年 2,636,273.90 326,653.41
2至3年 326,653.41 17,455,062.74
3至4年 12,773,062.74 96,587.74
4至5年 96,587.74 148,740.14
5年以上 68,540,995.45 139,532,255.31
合计 292,155,353.01 338,730,208.24
(14).按款项性质分类情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
往来款 291,147,976.01 337,782,831.24
其他 1,007,377.00 947,377.00
合计 292,155,353.01 338,730,208.24
(15).坏账准备计提情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
坏账准备 第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月预期信用损失 整个存续期预期信用损失(未发生信用减值) 整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2024年1月1日余额 42,085.48 6,332.67 68,489,569.17 68,537,987.32
2024年1月1日余额在本期
--转入第二阶段 -32,685.48 32,685.48
--转入第三阶段 -6,332.67 6,332.67
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 1,300.00 49,028.22 14,668,145.50 14,718,473.72
本期转回
本期转销
本期核销
其他变动
2024年12月31日余额 10,700.00 81,713.70 83,164,047.34 83,256,461.04
期末坏账准备计提比例（%） 0.01 5.00 59.13 28.50
各阶段划分依据和坏账准备计提比例
按照坏账账龄组合中1年以内的为第一阶段，账龄组合中1-2年的为第二阶段，账龄组合中2年以上的为第三阶段。
对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：
□适用√不适用
本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：
□适用√不适用
(16).坏账准备的情况
□适用√不适用
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用√不适用
其他说明：
无
(17).本期实际核销的其他应收款情况
□适用√不适用
其中重要的其他应收款核销情况：
□适用√不适用
其他应收款核销说明：
□适用 √不适用
(18).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
单位名称 期末余额 占其他应收款期末余额合计数的比例(%) 款项的性质 账龄 坏账准备期末余额
浙江湘链实业有限公司 97,350,000.00 33.32 往来款 1年以内
浙江哈高科投资管理有限公司 71,728,535.00 24.55 往来款 1年以内 14,548,519.48
海南高新工贸公司 23,334,631.12 7.99 往来款 5年以上 23,334,631.12
上海链睿实业有限公司 20,942,000.00 7.17 往来款 1年以内
海南趣远科技有限公司 16,063,454.92 5.50 往来款 1年以内
合计 229,418,621.04 78.53 / / 37,883,150.60
(19).因资金集中管理而列报于其他应收款
□适用√不适用
其他说明：
□适用 √不适用
3、长期股权投资
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 12,064,594,486.22 119,489,723.90 11,945,104,762.32 12,074,324,486.22 17,000,000.00 12,057,324,486.22
对联营、合营企业投资 2,010,633,853.53 129,745,717.19 1,880,888,136.34 2,469,208,132.08 158,027,271.26 2,311,180,860.82
合计 14,075,228,339.75 249,235,441.09 13,825,992,898.66 14,543,532,618.30 175,027,271.26 14,368,505,347.04
(1).对子公司投资
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
被投资单位 期初余额（账面价值） 减值准备期初余额 本期增减变动 期末余额（账面价值） 减值准备期末余额
追加投资 减少投资 计提减值准备 其他
杭州湘盛物产有限公司 10,000,000.00 10,000,000.00
哈高科大豆食品有限责任公司 283,053,257.08 91,230,000.00 191,823,257.08
哈尔滨哈高科油脂有限责任公司 17,000,000.00 71,500,000.00 71,385,421.44 114,578.56 88,385,421.44
黑龙江省哈高科营养品有限公司 30,141,887.29 30,141,887.29
哈高科绥棱二塑有限公司 14,661,655.71 14,661,655.71
哈尔滨高科科技企业孵化器有限公司 10,038,732.42 10,038,732.42
湘财证券股份有限公司 11,485,447,492.38 11,485,447,492.38
黑龙江哈高科实业（集团）有限公司 100,000,000.00 100,000,000.00
浙江湘链实业有限公司 100,000,000.00 100,000,000.00
浙江哈高科投资管理有限公司 26,433,045.82 26,433,045.82 26,433,045.82
上海益同投科技有限公司 7,548,415.52 4,671,256.64 2,877,158.88 4,671,256.64
合计 12,057,324,486.22 17,000,000.00 81,500,000.00 91,230,000.00 102,489,723.90 11,945,104,762.32 119,489,723.90
(2).对联营、合营企业投资
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
投资单位 期初余额 本期增减变动 期末余额 减值准备期末余额
追加投资 减少投资 权益法下确认的投资损益 其他综合收益调整 其他权益变动 宣告发放现金股利或利润 计提减值准备 其他
一、合营企业
小计
二、联营企业
上海大智慧股份有限公司 2,240,322,126.76 394,717,379.76 -28,547,381.97 -967,444.79 -5,765,421.61 1,810,324,498.63 129,745,717.19
浩韵控股集团有限公司 68,439,709.41 27,881.79 68,467,591.20
哈尔滨高科物业管理有限公司 2,419,024.65 202,021.86 525,000.00 2,096,046.51
小计 2,311,180,860.82 394,717,379.76 -28,317,478.32 -967,444.79 -5,765,421.61 525,000.00 1,880,888,136.34 129,745,717.19
合计 2,311,180,860.82 394,717,379.76 -28,317,478.32 -967,444.79 -5,765,421.61 525,000.00 1,880,888,136.34 129,745,717.19
(3).长期股权投资的减值测试情况
□适用√不适用
其他说明：
无
4、营业收入和营业成本
(1).营业收入和营业成本情况
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
收入 成本 收入 成本
主营业务 441,631.08 472,152.23
其他业务 1,382,975.98 817,823.52 771,428.58 817,823.52
合计 1,824,607.06 817,823.52 1,243,580.81 817,823.52
其中：与客户之间的合同产生的收入 441,631.08 472,152.23
(2).营业收入、营业成本的分解信息
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
合同分类 本期数 上期数
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
商品类型
贸易业务 441,631.08 472,152.23
小 计 441,631.08 472,152.23
按商品转让的时间分类
在某一时点确认收入 441,631.08 472,152.23
小计 441,631.08 472,152.23
合计 441,631.08 472,152.23
其他说明：
□适用√不适用
(3).履约义务的说明
□适用√不适用
(4).分摊至剩余履约义务的说明
□适用√不适用
(5).重大合同变更或重大交易价格调整
□适用√不适用
其他说明：
无
5、投资收益
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 590,889,619.23 223,118,282.27
权益法核算的长期股权投资收益 -28,317,478.32 16,709,959.79
处置长期股权投资产生的投资收益 43,120,656.55 -73,685,083.93
处置交易性金融资产取得的投资收益 367,338.99
合计 605,692,797.46 166,510,497.12
其他说明：
无
6、其他
□适用 √不适用
二十、补充资料
1、当期非经常性损益明细表
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
项目 金额 说明
非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 42,346,099.83 主要系可交换债券投资者换股产生的大智慧股票换股收益
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外 9,403,833.08 主要系收到的政府补助
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益 14,923,634.82 主要系所持其他非流动金融资产公允价值上升所致
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 -233,398,471.18 主要系计提诉讼事项预计负债所致
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -5,183,760.32
减：所得税影响额 -53,784,298.74
少数股东权益影响额（税后） -13,560.12
合计 -118,110,804.91
对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。
□适用√不适用
其他说明：
□适用√不适用
2、净资产收益率及每股收益
√适用□不适用
报告期利润 加权平均净资产收益率（%） 每股收益
基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 0.9223 0.0382 0.0382
扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 1.9202 0.0796 0.0796
3、境内外会计准则下会计数据差异
□适用√不适用
4、其他
□适用 √不适用
董事长：史建明
董事会批准报送日期：2025年4月25日
修订信息
□适用√不适用
